$NVDA, bu döngü tekrar 220 aralığına döndü. $MSFT, üçüncü nesil kendi geliştirdiği AI çipini Maia 300 olarak duyurdu; yıl sonraki büyük ölçekli dağıtım başlayacak. Elektrik aynı, ancak üretimin %40 arttı; elektrik darboğaz olsun olmasın, bu artan üretim doğrudan brüt kar marjıdır. Çiplerin çıkarım verimliliği, sonraki rekabet alanları olacak. $GOOGL’in TPU’su, $AMZN’in Trainium’u, $MSFT’in Maia’sı, $Meta’nın MTIA’sı, $NVDA ve $AMD’nin GPU’ları. Sonunda gerçek kazananlar $AVGO ve $TSM; Huawei’ye ve Çin’e başarılar!
