Yazı｜Xu Tan
Düzenleme | Su Yang
Bir yatırım ile ömür boyu birikim ve kariyer başarıları elde etmek, “en şanslı 90’lar doğumlusu girişimci” Liu Yueting (Lucy Liu)’in hikâyesi, muhtemelen bir bakış açısı, cesaret, şans ve kuralları yeniden tanımlama hikâyesidir.
Airwallex空中云汇 ortak kurucusu ve başkanı Liu Yueting (Lucy Liu)
Liu Yuetin'in yaşamının ilk yatırımı, bir alana tümünü yatırarak bin kat getiri kazandırdı.
2015 yılında, 25 yaşındaki kadın, Melbourne Üniversitesi mezunu olan kafe sahibi Jack Zhang (Airwallex ortağı ve CEO) ve Max Li (Airwallex ortağı) ile Melbourne'de tanıştı; Jack Zhang, kafesinin küresel tedarik ve döviz çevirme işlemlerinin yüksek maliyetlerini şikayet etti ve daha iyi bir ödeme çözümü oluşturmak için kendi işini kurmak istedi.
Liu Yueting, geleneksel sınır ötesi ödeme zincirindeki sorunları keskin bir şekilde fark etti ve köklü bir ticari devrim, sorunların derin bir şekilde algılanmasıyla başlayabilir.
2025 yılında Jack Zhang ile yaptığı görüşmede yazar, o yılki deneyimini şöyle anlatıyor: Çapraz sınır ödemeleri kurma fikrini düşündüğünde, şirket yoktu, ürün yoktu, sadece bir fikir vardı. Ancak Liu Yueting hemen 100 milyon dolarlık yatırım yaparak şirketin %20 hissesini almayı kararlaştırdı ve para bir sonraki gün hesabına yatırıldı; bu, orijinal olarak ev almak için ayırdığı paraydı. Jack Zhang, bu kadar kararlı bir yatırım davranışını daha önce hiç görmemişti.
İlgili okumalar:Airwallex kurucusu Jack Zhang: Avrupa ve ABD pazarlarının en üst düzey ve en zor şeyleriyle mücadele etti
Bu nedenle, Airwallex空中云汇, 2015 yılında dört Çinli girişimci tarafından kuruldu ve Liu Yueting tek kadın oldu. Liu Yueting, bir şirkete yatırım yapmanın, kendi kendini de riske atmayı gerektiren bir meslek olması gerektiğini düşündüğü için şirketin ortak kurucusu oldu.
2026 yılına kadar Airwallex, Addition, T. Rowe Price, Activant gibi lider yatırımcıların öncülük ettiği G turu finansmanını tamamladı ve 8 milyar ABD doları değerindeydi; Liu Yueting'in 1 milyon ABD dolarlık yatırımı binlerce kat getiri sağladı. Bu yatırım sayesinde, 2025 Haziran ayında Yeni Zelanda Ulusal İşletme İncelemesi tarafından yayınlanan Yeni Zelanda zenginler listesinde, 34 yaşındaki Liu Yueting, 700 milyon Yeni Zelanda doları (yaklaşık 3 milyar Çin yuanı) tahmini varlıkla kadınlar listesinde öne çıktı ve bu nedenle dış dünyadan "Yeni Zelanda'nın en zengin kadını" unvanını aldı.
Erkeklerin hakim olduğu finansal teknoloji alanında, Liu Yueting benzersiz bir varlıktır. İlk müşterilerle görüşmelerinde, karşı tarafın patronu onun anlatımını dinledikten sonra, “İyi anlattınız, ama tam olarak anlamadım, bir sonraki sefer patronunuz mu gelir?” dedi.
Genç ve güzel olmasına rağmen yeteneklerini gözden kaçırmak kolaydır. Ancak şirket içinde更像是“müdür”, maliye, insan kaynakları, pazarlama, marka gibi alanlarda döner görev yapmıştır. "Hala memnun olmayan noktaları görünce hemen kendim el atma isteği duyarım," diyor Liu Yueting.
Airwallex'in büyüme eğrisi, küresel finans sisteminin yeniden şekillendirilmesi gibi büyük bir hikâye olarak görülse de, başlangıçta amaçları, ihtiyaç duyan işletmelerin sorunlarını çözmek için daha verimli, çok dövizli ve daha düşük maliyetli bir ulusal ödemeler platformu kurmaktı. Çünkü geleneksel bankalar ve dolar temelli SWIFT sistemi üzerinden uluslararası havaleler, 5-6 banka aracılığıyla yapılır ve günlerce sürerken yüksek ücretler gerektirir.
Airwallex, 80 ülke ve bölgeye finansal lisans kazandı ve çok dövizli bir matrisi genişletti. Kurulduğu ilk iki yıl içinde Airwallex neredeyse gelir elde etmedi, ancak kurucu ekip kısa vadeli kazanç yerine altyapıyı kurmaya karar verdi; bu sayede Airwallex'in iş modeli, sınır ötesi ödemelerden "küresel finansal işletim sistemi"ne yükseldi. Performans verileri, şirketin gelirinin 0'dan 5 milyar dolara 9 yıl, 5 milyar dolardan 10 milyar dolara ise 1 yıl içinde ulaştığını gösteriyor. Liu Yueting, daha önce yaptığınız tüm seçimlerin sonraki sonuçları doğrudan etkilediğini düşünüyor.
Şimdi, Airwallex, şirketlerin 70'ten fazla ülkede hesap açmasını 2 dakikada sağlıyor. Minimax, Kimi, ZhiPu, SHEIN, TikTok, Jingdong gibi 200.000'den fazla şirket Airwallex'in müşterisi oldu.
Liu Yueting, dışarıdan kendisine verilen kadın yönetici etiketine karşı çıkıyor, ancak Airwallex'te bir "Kadınların Yurtdışına Çıkma İttifakı" kurarak kadın liderlik altındaki şirketlerde ortak noktalar aramayı amaçlıyor.
Şirketinde, kadın girişimcilerin aşırı uzlaşmaya düşmesini önlemek için "üç dakikalık hızlı reddetme" mekanizması kurdu.
Genç, güzel ve zengin. Jack Zhang, bazen ona “İşinizin motivasyonu nedir?” diye merakla sorar. O, merakın ve sevginin, birini asla mevcut durumla yetindirmeyeceğini düşünür.
Aşağıda, yazarın ve Airwallex Airwallex ortak kurucusu ve başkanı Lucy Liu ile yakın zamanda yapılan konuşma metnidir:
01Hayatınızın en kritik yatırımı
Soru: Dışarıda sizin hakkında birçok merak var; neden genç yaşınızda bu kadar kritik bir yatırım yapabildiniz? Bu yatırım ve finansal yetenekler nereden geliyor? Kendinizden biraz bahseder misiniz?
Liu Yueting: Gerçekten bazı farklı tahminler de gördüm ve benim kişisel deneyimim pek karmaşık değil. Çin’in kuzeydoğusunda doğdum, babam Çin'de erken dönemden itibaren finansal menkul kıymetler ticaretiyle uğraşmıştı. 1999 yılında, 8 yaşındayken ve üçüncü sınıftayken ebeveynlerimle Şanghay'a taşındım, ilkokulu bitirdikten sonra ailemle Yeni Zelanda'ya göç ettik ve orada ortaokul ve liseyi tamamladım. Lisede bir sınıf atladım ve 2008 yılında 17 yaşındayken Melbourne Üniversitesi'ne girdim; lisans ve yüksek lisans eğitimimi ticaret ve finans alanında tamamladım; mezun olduktan sonra finans sektöründe çalıştım.
Çocukluğumdan beri hisse senedleriyle ilgileniyordum, boş zamanlarımda babamın işlem sistemini kullanırdım; küçükken 600 ile başlayanların Şanghay hisseleri, 000 ile başlayanların Şenzen hisseleri olduğunu biliyordum.
Mezun olduktan sonra yatırım bankası ya da bankaya girseniz bile, finans sektöründeki kariyer yol haritası çok nettir. Ben bir ortak girişimde başladım, önce sıradan bir yatırım danışmanı olarak çalıştım, ardından Direktör, Eğitim Direktörü ve Yönetim Kurulu Üyesi pozisyonlarına yükseldim. Sonra istifa edip seyahatlere çıktım ve yatırım yapmak, VC ya da PE yapmak istedim. 2015 yılında Melbourne'da bazı eski arkadaşlarla ve üniversite arkadaşlarıyla karşılaştım; Max Li (Airwallex'in kurucularından biri) o zaman Jack Zhang (Airwallex'in kurucularından biri) ile bir kafe açmıştı, hepimiz kahve sevmiştik, her gün onların kafesine gidiyordum. Sonraki hikaye Jack'in anlattığı gibi: Airwallex'in ilk fikriyle ilgili konuşmaya başladık, bu fikir bir tür çapraz sınırlı ödeme aracıydı.
O dönemde tüm sınır ötesi sektörü de hızla gelişiyordu, şirketimizi ilk günden bu kadar karmaşık düşünmedik, ancak müşterilerden gelen bazı geri bildirimlerle birçok ürün ve şirket stratejisi üzerinde değişiklikler yaptık ve şimdiye kadar yaklaşık on yıl boyunca bunu sürdürüyoruz.
Soru: Mayıs 2025'te Jack ile konuştuğumda, senin onların angel yatırımı yaptığını anlattı. En büyük sorum şu: O dönemde Airwallex şirketi henüz kurulmamıştı, sadece bir fikir vardı. Bu parayı neden kesinlikle yatırmaya karar verdin?
Liu Yueting: Önceki deneyimim genellikle Pre IPO ve IPO sonrası şirketlerle ilgiliydi; bu şirketler için bir milyon dolar özellikle büyük bir tutar değil. Ancak bir startup için oldukça büyük bir yatırım.
Benim dışında diğer ortaklar da kendi birikimlerinden bir miktar çıkarttılar, ancak benim miktarıma göre daha az. Benim kendi fikrim, benim ve ortaklarımın birlikte yapabileceğim işlere yatırım yapmak; sadece parayı doğrudan dışarıya yatırmak, benim bu konuda çok fazla kontrolüm olmayacağını ve bu işin sonraki adımının nasıl ilerleyeceğini bilmediğimi gösteriyor. Benim ve ortaklarımın birlikte yaptığı işlere yatırım yaparsam, bir miktar kontrolüm oluyor; belki de benim kontrol etme isteğim fazla.
O zamanlar da biraz hevesliydim, gençtim, küçük bir yaştımdı ve bu parayı ve kendimi böyle bir şeye yatırmaya razıydım; en kötü senaryo, başarısız olup eski işime dönmekti.
Airwallex空中云汇 ortak kurucuları, soldan sağa: Xijing Dai, Jack Zhang, Lucy Liu ve Max Li.
Soru: Piyasada 10 yıl önce bu 1 milyon doların 1,2 milyar dolarlık bir getiri sağladığı söyleniyor. Bu veri doğru mu?
Liu Yueting: Bu doğru olmayabilir. 12 tur finansman aldık, bu nedenle kesinlikle bir miktar hisse seyreltmesi oldu; ayrıca şirketin piyasa değeri de kendisi bir akış halindedir.
Soru: 1 milyon dolarlık Airwallex yatırımıyla elde edilen getiri nedeniyle Yeni Zelanda'nın en zengin kadını olduğunuz iddiası doğru mu?
Liu Yueting: Şirketimizle ilgilenmeniz için çok teşekkür ederiz. Bu olay aslında Yeni Zelanda medyasının çıkardığı bir listeyle ilgili ve listedeki rakamlar da tahmini rakamlar. Sanırım internet çağında biraz fazla başlık avcılığı var. O listeye dikkatlice baktığınızda, sanırım o zaman özellikle önde değildim, 30-40. sıradaydım. Bu yüzden zenginlik listelerinin bir miktar suyunu olduğuna inanıyorum ve ben bu konuyu pek sevmiyorum.
Soru: Bu yatırım mantığını parçalara ayırdığınızda, temel kararın arkasındaki düşünce nasıl özetlenebilir?
Liu Yueting: Temel mantığım üç katmandan oluşuyor: insan, sektör, rekabet avantajı. Bu girişimi bir maraton olarak görüyorum; ilk olarak koşan kişinin, tam maratonu tamamlayabilme yeteneğinin çok önemli olduğunu düşünüyorum.
İkinci yarışma alanı yeterince büyük ve yeterince zor olmalı, böylece küçük bir sorunu çözdükten sonra bir sonraki adımınız kalmaz; sürekli yeni şeyler yaparsınız.
Son olarak, finansal izinlerimizin koruma duvarı yeterince derin ve geniş hale geldi. Finansal altyapı kavramını anlatmaya başladığımızda, birçok kişi altyapının bir yol yapımı gibi olduğunu düşünüyordu. Ancak AI gelişimiyle birlikte, insanların altyapının temelini daha iyi anlayabildiğini ve neden bir altyapı oluşturmak, küçük bir araç yapmaktan daha fazla engel ve değer taşıdığını anlayabildi. Çünkü bize göre bir fonksiyon veya araç oluşturmak kolaydır, ancak altta yatan altyapıyı kurmak çok daha zordur. On yıl boyunca düzenleyici kurumlarla ilişkiler kurup, onların güvenini ve güvenilirliğini kazandık. Bugün 80 adet izne sahibiz ve 50'den fazla küresel finansal kurumla iş birliği yapıyoruz. Bu yıl sonuna kadar 13 ek temel izin başvurusu yapmayı planlıyoruz. Bu, döviz ticaretini yeni ülkelere genişletmek gibi faaliyet alanlarımızı genişletmek için gerekli izinleri de içermez.
Pazar boyutu açısından da, yıllar önceki fikrim doğrulanmıştır. Yurt dışına açılma, günümüzdeki küresel şirketler için kaçınılmaz bir seçim haline gelmiştir. Biz sadece bir sınır ötesi ödeme şirketi değil, çoklu para birimleri ve çoklu taraflar arasında alım, fon yönetimi ve ödeme süreçlerini kapsayan kurumsal finansal yaşam döngüsünü entegre eden bir şirketiz ve tamamen yeni bir küresel finans hizmetleri modeli kurduk. Bu çalışma ritmi, modern ekonominin hızlı gelişimiyle uyumludur.
Soru: Yatırımcı olarak sorunları nasıl düşünüyorsunuz? Airwallex ortağı olduktan sonra, düşüncelerinizin doğruluğunu hangi şirket gelişim aşamaları kanıtladı?
Liu Yueting: Kendimi hiç bir zaman bir yatırımcı olarak görmedim, her zaman bir ortak kurucu olduğumu hissettim. Sermayeyle gruba katılmak, bu şekilde bir şey. Dürüst olmak gerekirse, bu parayı yatırdıktan sonra hiçbir zaman yatırım getirisi düşünmedim. Tamamen bir ortak kurucu rolüne girdim ve şirketin adım adım büyümesiyle birlikte ilerledim. Şirketin farklı gelişim aşamalarında rolüm sürekli değişti; erken dönemlerde her şeyi yaptım, sonraki dönemlerde ise şirketin daha uzun vadeli stratejilerine odaklandım. Bazen takım lideri boşluğu olduğunda, bir takımı geçici olarak yönetip takımı daha iyi yönlendirmek zorunda kaldım.
Dürüst olmak gerekirse, %99,9 zaman kendimi ortak gibi hissediyorum; sadece %0,1’lik bir zaman, genellikle kurul toplantısı yaparken veya bazen finansman yapmam gereken zamanlarda, kendimi şirketin yatırımcısı gibi hissediyorum.
Soru: Airwallex'te bu on yıllık süreçte en zor kararınız nedir?
Liu Yueting: Jack’in anlattığı gibi, 2018 yılında Stripe tarafından satın alınma yaklaşımı yaşadık (sonunda reddettik). Bizim için ilk üç dört yıl boyunca şirketin büyüme hızı çok hızlıydı; şirket bir miktar gelir elde etmeye başladığında ve daha yapısal bir büyümeye girdiğinde, gelecek için planlama ve tahminler daha doğru hale geldi.
Bu bir tercih meselesi değil, bir seçim meselesi. Biz çok açgözlüydük, her şeyi yapabileceğimizi düşünüyorduk. Kritik noktalarda seçimlerimiz ve yönümüz doğruydu; eğer bunu bir tercih olarak görürseniz, asla kısa vadeli hedefler için uzun vadeli planlarımızı feda etmedik. Ya da çok kısa vadeli bazı kazançları feda ederek uzun vadeli gelişimimizi sağladık. Geriye bakıldığında, ilk 9 yıl içinde 500 milyon dolarlık ARR (yıllık tekrarlayan gelir) elde ettik; 500 milyon dolarlık ARR'den 1 milyar dolarlık ARR'ye ulaşmak sadece bir yıl sürdü. Şirket onuncu yıla kadar hayatta kalmazsa, 1 milyar dolarlık ARR'yi de göremezdik. Sonuçları göremediğiniz çok uzun bir süre boyunca, uzun vadeli fayda sağlayacak bazı şeylere inanarak devam etmek gerekir.
Soru: Gelirlerinizin onuncu yılda patlama yapmasını sağlayan doğru adımlar nelerdi?
Liu Yueting: Önceki tüm çabalarımız, sonraki sonuçlara yol açtı. On yıl boyunca, doğrudan uygulamalar geliştirmek yerine ağ altyapısı kurmaya karar verdik. Şirket, Aralık 2015'te kuruldu ve gelir elde etmeye Haziran 2018'de başladı; bu süreçte tam olarak iki yıldan fazla bir süre gelirimiz olmadı. Bir VC yatırımına dayalı şirket için bu, oldukça büyük bir baskıydı. Ortaklarımız ve müşterilerimiz vardı; yatırımcılar bize performans raporları bekliyordu. Ancak finansal altyapı kurma seçeneğini tercih etmemiz, bankalara aşırı bağımlı olmamayı ve herhangi bir kanal sağlayıcıya aşırı bağımlı olmamayı temsil ediyordu; bunun yerine kendi yerel lisanslarımızı ve temizleme ağını kullandık.
İkinci olarak, ürünleri birbirine bağladık; başlangıçta döviz ve ödeme alanlarında faaliyet gösterdik, 2019 yılında küresel ticari hesaplar ve kart verme ile ödeme kabulü dahil olmak üzere uçtan uca finansal altyapı sunduk. 90’dan fazla para birimini ve 200’den fazla ülke ve bölgeyi tek bir FX motoru ve akıllı rota sistemiyle birleştirdik, bu da zaman ve maliyetleri büyük ölçüde düşürdü.
Sonrasında, faturalandırma, harcama kontrolü, finans ve ERP gibi tüm işlemleri kendi platformumuzda entegre ederek finansal bir işletim sistemi haline getireceğiz. Müşterilerimizin bizi yalnızca bir ödeme aracı olarak değil, aynı zamanda iki veya üçten fazla ürünümüzü kullanma eğilimi giderek artmaktadır.
Şu anda odak noktamız AI. AI agenteri karar verdiğinde, fonlar gerçek zamanlı, planlı bir şekilde küresel çapta aktarılabilir. Fon likidite yönetimi ile sınır ötesi ödeme koordinasyonuna kadar, bu agenteri defter tutma, işlem rota belirleme, optimizasyon ve yürütme gibi gerçek finansal süreçleri gerçekleştirebilir.
Soru: “Kuzey Yıldızı” adlı bir endikatör sundunuz, 1 milyon müşteriye hizmet verdiniz ve 10 milyar dolarlık ARR (yıllık tekrarlayan gelir) elde ettiniz. Ancak şu anda sadece 1 milyar dolarlık ARR var; 10 milyar dolarlık ARR’ye ulaşmak için ne kadar zaman ve hangi yol izlenecek?
Liu Yueting: Yıllık gelirde 0'dan 5 milyar dolara 9 yıl sürdü, 5 milyardan 10 milyara ise sadece bir yıl. Bu da bize 100 milyar dolar hedefimize ulaşmanın, tek bir popüler ürünle değil, sistemsel yeteneklerin bileşik etkisiyle mümkün olacağını daha net bir şekilde gösterdi.
Öncelikle küresel genişlemeye devam etmek, 2025 yılında 12 yeni pazarda lisanslı operasyonlarımızı genişlettik, yerel hizmet kapasitemizi geliştirdik ve Fransa, Hollanda, İsrail, Kanada, Güney Kore, Japonya, Yeni Zelanda, Malezya, Vietnam, Brezilya, Meksika ve Birleşik Arap Emirlikleri gibi ülkelerde yeni lisanslar aldık ve yeni ürünler piyasaya sunduk.
2026 yılında 10'dan fazla yeni pazarı hedefliyoruz; 2026-2029 yılları arasında ABD pazarını geliştirmek için 1 milyar dolar yatırım yapacağız; önümüzdeki beş yıl içinde İngiltere pazarına 500 milyon doların üzerinde yatırım yapacağız.
Daha önce pazarlama üzerine çok az para harcadık, çünkü B2B şirketleri olarak satış ve ürünün piyasayı önceden tanımladığını düşündük; ancak daha fazla küçük B türü müşteriye hizmet vermeye ve C türü müşterilere ulaşmaya başladıkça, küresel çapta marka güveninin çok önemli olduğunu anladık. 2025'ten itibaren, spor platformları sponsorluğunu da içeren giderek daha fazla fiziksel pazarlama faaliyetine başladık. Örneğin, McLaren ve Arsenal ile yaptığımız iş birlikleri sadece sponsorluk değil, saha dışında operasyonel verimliliklerini artırmak için finansal ortak olarak hizmet vermemizi de içeriyor. Mart ayında, San Francisco Giants ve Yeni Zelanda Blues ile olan iş birliklerini de duyurduk.
Ayrıca, tüm ekosistem hizmetleri sunmaktayız; birçok müşteri, ilk olarak ödeme alma, maliyet yönetimi, küresel genişleme gibi belirli bir sorunu çözmek için bizi seçmiştir. Ancak bir şirket tüm finansal sistemini Hava Bulutu'na taşıdığında, toplam maliyeti büyük ölçüde azalır. Şu anda müşterilerimizin yarısından fazlası birden fazla ürünümüzü kullanmaktadır; bu da PMF (ürün-pazar uyumu) seviyemizin arttığını kanıtlamaktadır.
02 İş Geliştirme: Hızlı ilerlemek nasıl mümkün olurken temel rekabet avantajını korunur?
Soru: Son yıllarda Çinli şirketlerin yurtdışına çıkışı giderek artıyor. Çinli şirketlerin yurtdışı finansal ihtiyaçlarının gelişimini üç anahtar kelimeyle özetlerseniz, hangi üç kelime olur?
Liu Yueting: Çinli şirketlerin yurt dışına çıkış finansal ihtiyaçlarının gelişimini üç kelimeyle özetleyebilirim: uyum, verimlilik, akıllı.
İlk başta insanlar daha çok paranın güvenli bir şekilde alınması ve gönderilmesi konusunda endişe ediyordu, şimdi ise karmaşık coğrafi politikalar içinde çoklu varlıklar ve çoklu kripto paralarla ince hesaplaşma, vergilendirme ve düzenleyici uyumluluk üzerinde daha çok odaklanılıyor. Geçmişte dışa açılma yöntemleri çoğunlukla mal ticareti üzerine odaklanıyordu; genellikle mal dışarı çıkıyor, tüm operasyonlar ülkede kalıyordu. Şimdi bu model giderek zorlaşıyor; malınız dışarı çıktığında, operasyonlarınızın bir kısmını da yerel seviyeye taşımak zorunda kalıyorsunuz ki yerel düzenleyici gerekliliklerine uygun olabilesiniz. Dışa açılma amaçlı işletmeleri desteklemek açısından, onların yurt dışında yerel finansal operasyonlarını daha iyi yönetmelerine yardımcı olmak, onlara büyük ölçüde yük hafifletir.
İkinci aşama verimliliktir. Maliyetleri düşürmek, varış hızını artırmak ve küçük miktarlarda yüksek frekanslı ihtiyaçlara hizmet etmek amaçlanmaktadır.
Son iki yıldır, müşterilerin artan bir kısmı otomasyon ve akıllılık soruyor: Hesaplaşma, masraf kontrolü ve faturalama gibi tekrarlayan işleri sisteme, hatta AI'ye bırakabilir miyiz? Stratejimiz de bu eğri boyunca ilerliyor: Küresel hesap ve ödeme ağından, masraf kontrolü ve faturalama (fatura oluşturma, masraf çözümleri vb.) üzerinden akıllı varlık ve akıllı ticarete kadar, işletmelerin küresel alım-satım, fon yönetimi ve akıllı karar alma işlemlerini tek bir platformda tamamlamasını sağlıyoruz.
Soru: Gözlemlediğiniz başarısız dış pazar girişimlerinin en büyük finansal sorunu nedir?
Liu Yueting: Bir alana ve trende aşırı bağımlı olmak, işiniz üzerindeki dış faktörlerden aşırı derecede etkilenmeniz anlamına gelir ve bu da şirketinizin büyük bir riskle karşı karşıya kalmasına neden olabilir.
Ancak, piyasa hızına hızlı tepki veren şirketler de öne çıkıyor. Bizim şirketimiz gibi, temel yeteneklere sahip olup dış piyasa dalgalanmalarından fazla etkilenmeyen yapı, şirketin başarılı olmasının temel bir noktası.
Soru: Şirketinizin şu anki en büyük zorluğu nedir?
Liu Yueting: Şirketin en büyük zorluğu, şu ana kadar bu iş ölçeğine ulaşmış olmamız ve çok geniş bir alana yayılmış olmamız. İlk olarak, pazar kapasitesinin çok büyük olduğunu düşünüyorum; bankalarla veya diğer rakiplerle rekabet etmek kaçınılmazdır ve bu, pazarın kendisinin çok büyük bir pasta olduğunu gösterir. Ancak, daha fazla pasta nasıl alırsınız? Bu, rakiplerinizle ve geleneksel çözümlerle doğrudan karşı karşıya gelmenizi gerektirir. Onlar da büyük yatırımlar yapıyor.
Ayrıca, söylediğim seçim konusuna dönersek, her gün farklı seçimler yapıyorsunuz. Altta yatan temel temizleme ağını ve temel rekabet avantajımızı korumalı, aynı zamanda AI gibi yeni teknolojileri en hızlı ve en doğru şekilde tüm süreçlerimize entegre etmelisiniz. Aslında bu şeyler alt yapıdan başlıyor; müşterilerin bu iyileşmeyi fark etmesi için bir araştırma ve geliştirme döngüsü veya daha uzun bir süre geçiyor. Peki bu işi en hızlı nasıl tamamlayabiliriz? Biraz zamanla yarışıyor gibi hissediyorsunuz. Çünkü bir şeyi kaçırsanız, geride kalan bir şirket olabilirsiniz. Yani, mevcut temel rekabet avantajımızı korurken en hızlı şekilde nasıl ilerleyebiliriz? Bu oldukça büyük bir zorluk.
Ayrıca, insan büyümesi iş hızıyla mı eşleşebilir? İnsanlar, bugün bile ilk günlerde olduğu kadar önemlidir.
Soru: Kendi gelişiminizi nasıl sürdürüyorsunuz? Şirketin iş gelişim hızıyla aynı tempoda ilerleyebiliyor musunuz?
Liu Yueting: Herkes sürekli öğrenme yeteneğine sahip olmak gerektiğini söyler. Benim düşünceme göre bu sadece öğrenme yeteneği değil, ticari hassasiyettir. Yani yeni bir şey olduğunda, bunu şirket için daha avantajlı hale getirebilecek şekilde hızlıca parçalayabiliyor musunuz? Bu yetenek, ortakım Jack'te çok çok güçlü, öğrenme eğrisi çok dik.
Değerimin, bu karmaşık durumda şirket en iyi tanıyan kişi olarak, en çok ihtiyacım olan yerde bulunmamda olduğunu düşünüyorum. Her zaman derim ki, kurucularımızdan birkaçımız yangın söndürücüye benzeriz; nerede yangın varsa, orada biziz.
Isinma ve bir şeye karşı merak duymayı korumak biraz sıradan geliyor, ancak merak ve isinma, bir şeyi yapmaya devam etmenizin temelini oluşturur.
Soru: Üç erkek ortak kurucu ile birlikte çalışırken, benzersizliğiniz nerede ortaya çıkar?
Liu Yueting: Gökyüzü çöksün, önce bir fincan kahve içebilirim. Kurucuların şirketlere duygusal değer sağlaması gerektiğini düşünüyorum. Siz bir kurucu olarak çok istikrarlı duygulara sahipsiniz; şirket ne kadar büyürse, duygusal dalgalanmalarınız organizasyon üzerinde o kadar büyük etki yapar. Duygusal istikrar, ekibinizi sabit tutmanın temelidir.
Soru: Duygularınızı büyük ölçüde etkileyen şey nedir?
Liu Yueting: Sanırım şimdiye kadar bile başkalarının yerine bir şey yapma dürtüsüne sahibim. Bir şeyi kendim daha iyi yapabileceğimi düşündüğümde, sürekli onu kendim yapmak isterim. Liderlik açısından bu çok iyi bir şey değil; daha çok başkalarının işlerini daha iyi yapmalarına yardımcı olmalıyım. Ama ben hâlâ çok dürtüsel biriyim. Bu benim kendi içsel bir yansıtmam.
03 AI İnşası: Kim çalışıyor, para nereden geliyor?
Soru: 2026 yılının başlarında, AI şirketleri arasında “model savaşları” ortaya çıktı, çünkü kimin teknolojisi daha hızlı ilerliyorsa, o daha verimli oluyor ve daha fazla değer kazanabiliyor. Bu mantık finansal teknoloji sektöründe geçerli mi? Rakibiniz Stripe de AI alanında faaliyet gösteriyor, bu da Airwallex’in AI üzerine yatırımlarını tetikleyecek mi?
Liu Yueting: Finansal teknoloji, daha güçlü bir modelin kazandığı bir duruma dönüşmeyecektir. Sonuçta karşılaştırmamız gereken şey, müşterinin davranışını doğru tahmin edip, müşterinin bir sonraki adımında ne yapmak istediğini anlayıp anlayamadığımızdır. Aslında her zaman en iyi satışın, müşteriyi ürünün fonksiyonlarından haberdar etmek olmadığını, bunun yerine bu işi nasıl yapacağını göstermek olduğunu düşünüyorum; bu daha çok bir danışman rolü gibidir.
Airwallex, ilk günden beri bulut tabanlı bir finansal altyapıdır; bu nedenle veriler ve senaryolar yeterince gelişmiş olduğundan, AI uygulamaları veya AI odaklı ürünler geliştirmek bizim için nispeten daha kolaydır.
Rekabet konusuna dönersek, bu pazarın gerçekten yeterince büyük olduğunu ve daha çok modern teknoloji şirketleri ile geleneksel finans arasındaki rekabet olduğunu düşünüyorum. Geleneksel finans, hala küresel işlerin %90'ından fazlasını占ıyor. Bu nedenle, geleneksel finansı devirmek, diğer teknoloji şirketleriyle rekabet etmekten çok daha büyük bir ölçek taşımaktadır ve bu ölçek sürekli büyümektedir.
Soru: Anlamadım, AI inşası şirketin hangi iş alanlarını değiştirmek istiyor? Airwallex'in 2025'te Akıllı Ajan Finansı, Akıllı Ajan Ticareti ve Geliştiriciler için AI Protokolleri olmak üzere üç AI stratejisi sunduğunu görüyorum; bu üç stratejinin temel mantığı nedir?
Liu Yueting: Bu üç strateji, sırasıyla kimin çalışacağını, paranın nereden geleceğini ve sistemin nasıl kurulacağını çözmektedir.
Akıllı agençilik finansı (Agentic Finance), AI'nın şirket içi finansal işlemleri öncelikle üstlenmesidir. Geçmişteki finans sistemleri yalnızca muhasebe, raporlama ve hesaplaşma ile sınırlıydı; insanlar sisteme giriş yapmalı, raporları incelemeli ve kendi kararlarını vermelidir. Biz, bir dizi AI ajanının CFO'ya yardımcı olarak nakit akışlarını izlemesini, tahminlerde bulunmasını, giderleri kontrol etmesini ve ödemeleri başlatmasını, gerekirse kararları insanlara iletmesini hedefliyoruz.
Ajanent Ticaret ile aynı akıllılığı gelir ve ticari senaryolara uzatın. Şirketler sadece parayı yönetmekle kalmamalı, aynı zamanda parayı kazanmalı. Ajanent Ticaret, AI'nın şirketlerin ve tüketicilerin “ürün bulma—fiyat karşılaştırma—sipariş verme—ödeme yapma” zincirini tamamlamasını sağlar. Böylece AI, yalnızca iç finansal verimliliği optimize etmez, aynı zamanda ön uç işlemlerde ek gelir yaratır.
Daha sonra, bu iki şeyi bir AI protokolü aracılığıyla açık yeteneklere dönüştürün. Yüzlerce ve binlerce akıllı ajanı gerçekleştirmek için bir şirketin tek başına yapması gerekmez; açık bir protokol ve geliştirici ekosistemi gerekir. AI protokolü, farklı modellerin, farklı ajanların ve farklı uygulamaların Airwallex'in ödeme, döviz, kart verme, faturalandırma ve veri yeteneklerini tek bir şekilde çağırarak çapraz platformlu bağlantı kurmasını sağlar.
Birlikte incelendiğinde, ajan finansı “AI, işletmelere para yönetmede nasıl yardımcı olur?” sorusunu çözer, ajan ticareti “AI, işletmelere para kazandırmada nasıl yardımcı olur?” sorusunu çözer ve AI protokolü ise bu ikisini, küresel geliştiricilerin ve ortakların uygulamalar inşa edebileceği açık bir altyapıya soyutlar. Bu üç katman bir araya geldiğinde, “AI-native finansal işletim sistemi”ni oluşturur ve bu, gelecek on yıl boyunca sürekli yatırım yapacağımız yönüdür.
04 Varlık Oluşturma: Sektörün Fırsatları mı, Beceri Bileşik Faizi mi
Soru: Kadın etiketi takılmayı oldukça反感 ediyormuşsunuz, ancak 2026 yılında Airwallex tarafından "Kadınların Yurt Dışına Çıkış İttifakı"nı kurdunuz; bu ittifakı kurma amacınız nedir?
Liu Yueting: Yabancı ülkelerde birçok kadın etiketli kurucuyla tanıştım; liderlik pozisyonlarında olan kadınlar gerçekten çoktur. Bu yüzden sürekli cinsiyetle ilgili sorular sorulmasını pek sevmiyorum. Bir kez, "Jack ile ilgili bir soru değilse, beni de sormayın," dedim.
Kadınların yurt dışına çıkışını birleştirmenin temel amacı, birbirlerinin deneyimlerinin birbirleri için ışık kaynağı olmasını sağlamaktır.
Airwallex içinde şunu gözlemledik: Kadın yöneticiler, yurt dışında uyum sorunları, beceri eksikliği veya kültürel çatışmalarla karşılaştığında genellikle yalnızca kendi kendine çözüm ararlar. Örneğin, şirketimizin Jeanette (Baş Hukuk ve Uyum Sorumlusu), onlarca ülkenin uyum girişimlerini yönetti ve Dinghua (İşlemler Sorumlusu), üç kıtayı kapsayan bir operasyon sistemi kurdu. Bu deneyimler, sadece bir kişinin zihninde kalırsa çok büyük bir kayıp olur. Bu yüzden bir şey yapmak istiyoruz: adaları bir araya getirmek.
Kadınlar Günü bir semboldür, ancak gerçek anlamı şudur: Bu günden itibaren,联盟 üyeleri her zaman 1:1 istekte bulunabilir—uygunluk sorunlarınız varsa Jeanette ile bir kahve içebilirsiniz; yurt dışında bir ekip kuruyorsanız Dinghua ile iki saat sohbet edebilirsiniz. Bu Women's Circle'a AI, hukuk, marka ve pazarlama alanlarından ortaklar da katıldı.
Bu, bir ‘ritüel’ ittifakı değil, bir ‘kullanılabilir’ ittifakı. Ne kadar çok kişi deneyimlerini paylaşmaya istekli hale gelirse, ittifak o kadar güçlü hale gelir ve dışarıya çıkan yolda kadınlar, daha artık ‘en zor geceyi’ tek başına yaşamak zorunda kalmaz.
Soru: Finansal teknoloji alanı temel olarak erkeklerin egemenliğinde bir alandır; kadın kurucu olarak, herhangi bir engelle karşılaştınız mı?
Liu Yueting: Benim için daha şanslı olduğum şey, üç ortak kurucu having ve onların beni çok iyi karşılamaları ve bana karşı hoşgörülü olmaları. Gençlik, girişimcilik sürecinin erken aşamasında daha büyük bir zorluktu. Kadın olmak + genç olmak, bu zorluğu daha da artırdı.
Başlangıçta kesinlikle böyle durumlarla karşılaşırsınız; örneğin bir sermaye sağlayıcı, beni geleneksel bir sektördeki bir müşteriyle tanıştırmıştı. Sonunda, “Sizin anlatımınız iyi olmuş, ancak tam olarak anlayamadım; bir sonraki sefer patronunuzu mı gönderirsiniz?” dedi. Bu gerçekten utanç vericiydi ve böyle durumlarla gerçekten karşılaşılır.
Şu anda 35 yaşındayım ve genç değilim, bununla ilgili böyle sorunlar daha az yaşanıyor. Sonunda pazar, müşteri veya yatırımcı sadece iki şeyi önemser: yetenek ve sonuç. Önyargılar her zaman var olacak, yeteneğinizi kanıtlamak için uzun vadeli bir tutkuyla devam etmelisiniz.
Soru: 90'lı yıllar doğumlusunuz ve 35 yaşındayken büyük bir zenginlik biriktirdiniz. Zenginlik biriktirme mantığınız endüstri avantajı mı, yoksa yeteneklerin bileşik etkisi mi?
Liu Yueting: Dönem ve sektör çok önemlidir, çünkü gerçekten küreselleşme ve dijital ekonominin yükselişi dönemini yaşıyoruz, bu nedenle sektörün getirisi kesinlikle mevcuttur. Ancak sektörün getirisini bireysel yetenek olarak görmemeye çok dikkat ediyorum. Bu nedenle doğru zamanda doğru yerde bulunmak, şans ve yetenektir, ancak öncelikle bu işin kendisinin doğru olması ve bu yapısal fırsatın var olması gerekir. Bir kurucunun, herkesin çok çalıştığını, çalışmanın zorunlu bir koşul olduğunu, ancak çalışmak başarının nedeni olmadığını, ancak tüm başarılı insanların çalışkan olduğunu söylediğini hatırlıyorum.
Bu yüzden bu, çok kolay bir yol değil; bir dizi karmaşık durumun bir araya gelmesi, ya bunun ya da bunun değil, ikili bir seçenek ilişkisi. Airwallex'in şimdiye kadar başardıkları, bunun gerçek bir yapısal sorun olduğunu doğrulamaktadır; on yıl boyunca kendi çabalarımız ve şansımızla şu anda ki ölçeğe ulaştık ve bu da bana bazı bireysel varlık birikimleri kazandırdı. Bu nedenle bu, tümüyle kapsamlı bir sorun; her çağın kendi fırsatları vardır.
Soru: Zenginlik özgürlüğünü o kadar erken sağladın ki, hiçbir şeyin eksik olmadığı duruma çok erken girdin. Şimdi seni sürekli motive eden şey nedir?
Liu Yueting: Jack de bana aynı soruyu sordu, işinizin motivasyonu nedir diye. Gerçekten bu mesleğimi çok seviyorum, hem girişimcilik hem de şirketimizin yaptığı işler. Şirketimizin ölçeği giderek büyüyor ve karmaşıklığı artıyor, bu da beni bu alandaki bilgimi sürekli geliştirmeye zorluyor; sürekli gelişen bir durumda bulunuyorum. Bence bu iş kendisi zaten bir motivasyon. Şirket büyüdükçe ben de büyülüyorum.
Günlük işleriniz asla bitmez, her zaman yapmanız gereken yeni işler vardır. Neden merakın önemli olduğunu söylüyorum? Çünkü sürekli olarak size eylem için ilham veren şeyler vardır. Geçmişte en kısa sürede en çok şeyi yapmaya çalışıyorduk. Şimdi ise daha zor, daha uzun vadeli doğru kararlar vermeye odaklanıyoruz; bu benim şu anki motivasyonum.