โทเค็นแบบเลเวอเรจอธิบาย: คู่มือฉบับสมบูรณ์สำหรับนักเทรดคริปโต

โทเคนที่มีเลเวอเรจเป็นผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่ช่วยให้ผู้เทรดได้รับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นจากสินทรัพย์ดิจิทัลโดยไม่ต้องใช้หลักประกันและไม่มีความเสี่ยงจากการถูกชำระบัญชี ศึกษาวิธีที่คุณสามารถเพิ่มผลกำไรของคุณโดยการเทรดโทเคนที่มีเลเวอเรจและจัดการความเสี่ยงอย่างเหมาะสมในตลาดที่มีความผันผวน

ลองจินตนาการว่าตลาดคริปโตกำลังอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น และคุณต้องการใช้ประโยชน์จากแนวโน้มนี้ คุณมีเงินลงทุน $1,000 และพิจารณาซื้อ Bitcoin คุณสามารถแค่ซื้อและถือไว้ หวังว่าจะขายได้ในราคา $1,200 ในภายหลัง หรือคุณอาจเปิดสถานะ Long ใน Bitcoin แต่สิ่งนี้มาพร้อมกับความเสี่ยงจากการถูกชำระบัญชี ซึ่งอาจทำให้เงินของคุณหายไปหากตลาดพลิกกลับอย่างไม่คาดคิด อย่างไรก็ตาม ยังมีตัวเลือกที่สามที่น่าสนใจกว่าให้คุณเลือกใช้

ยินดีต้อนรับสู่โลกของ โทเคนที่มีเลเวอเรจ ใน การเทรดคริปโต เครื่องมือทางการเงินที่เป็นนวัตกรรมนี้เปิดโอกาสให้คุณขยายผลกำไรโดยไม่ต้องเผชิญกับความเสี่ยงการชำระบัญชีที่มาพร้อมกับการเทรดด้วย Margin แบบดั้งเดิม

สมมติว่าคุณตัดสินใจลงทุน $1,000 ในโทเคน Bitcoin ที่มีเลเวอเรจ 3 เท่า เมื่อราคา Bitcoin พุ่งขึ้นเป็น $1,200 โทเคนที่มีเลเวอเรจของคุณจะเพิ่มขึ้นประมาณ 60% นั่นหมายความว่าการลงทุนเริ่มต้นของคุณสามารถเพิ่มขึ้นเป็น $1,600 โดยไม่รวมค่าธรรมเนียม โทเคนที่มีเลเวอเรจจึงเป็นช่องทางที่ไม่เหมือนใครในการใช้ประโยชน์จากความผันผวนของตลาดคริปโต เพิ่มผลกำไรในช่วงขาขึ้นของตลาด และลดความเสี่ยงในการสูญเสียทั้งหมด

ในคู่มือนี้ เราจะอธิบายการทำงานของโทเคนที่มีเลเวอเรจ โดยสำรวจว่าพวกเขาเพิ่มมูลค่าจากสินทรัพย์พื้นฐานอย่างไรและเปิดโอกาสให้เพิ่มผลกำไรหรือเผชิญความเสี่ยงที่สูงขึ้น อีกทั้งยังพูดถึงข้อดีและข้อเสียของโทเคนที่มีเลเวอเรจ เพื่อให้คุณมีข้อมูลที่จำเป็นสำหรับการตัดสินใจเทรดอย่างมีข้อมูล

โทเคนที่มีเลเวอเรจเป็นผลิตภัณฑ์อนุพันธ์ของคริปโตที่ออกแบบมาเพื่อให้คุณได้รับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นในราคาของ สกุลเงินดิจิทัลพื้นฐาน เช่น Bitcoin หรือ Ethereum โทเคนเหล่านี้ถูกสร้างขึ้นเพื่อให้ได้รับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นโดยไม่ต้องใช้การเทรด Margin หรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบดั้งเดิม พวกเขาทำให้คุณสามารถใช้ประโยชน์จากเอฟเฟกต์เลเวอเรจได้โดยไม่ต้องเผชิญกับความซับซ้อนและความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการเทรดแบบเลเวอเรจแบบเดิม

โทเคนที่มีเลเวอเรจแตกต่างจากการเทรดเลเวอเรจในคริปโตอย่างไร?

เมื่อพูดถึงการเทรดคริปโต มีรูปแบบการเทรดเลเวอเรจหลักสองรูปแบบ: การเทรด Margin และโทเคนที่มีเลเวอเรจ การเทรด Margin เกี่ยวข้องกับการยืมเงินเพื่อลงทุนเพิ่มผลกำไร ในขณะที่โทเคนที่มีเลเวอเรจเป็นเครื่องมือทางการเงินที่ซับซ้อนซึ่งช่วยให้คุณได้รับความเสี่ยงจากตำแหน่งเลเวอเรจในสินทรัพย์ดิจิทัลโดยไม่ต้องจัดการกับความซับซ้อนและความเสี่ยงของการเทรด Margin

ในขณะที่การเทรดเลเวอเรจแบบดั้งเดิมมักเกี่ยวข้องกับการยืมเงินเพื่อเพิ่มตำแหน่งการเทรดและต้องเผชิญกับความเสี่ยงจากการถูกชำระบัญชีหากตลาดเคลื่อนไหวสวนทาง โทเคนที่มีเลเวอเรจจัดการความเสี่ยงนี้ภายในตัวเอง

แทนที่จะใช้ Margin หรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้า โทเคนที่มีเลเวอเรจได้รับการออกแบบให้เป็นสินทรัพย์ที่มีเลเวอเรจโดยตรง ซึ่งหมายความว่าคุณสามารถหลีกเลี่ยงความยุ่งยากในการจัดการ Margin Call และความเสี่ยงจากการถูกชำระบัญชี โทเคนเลเวอเรจแต่ละรายการจะติดตามการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์พื้นฐานในตลาดสปอตและติดตามตะกร้าของสัญญาซื้อขาย perpetual

โทเคนที่มีเลเวอเรจทำงานโดยใช้ กลไกการปรับสมดุล เพื่อรักษาระดับเลเวอเรจที่ต้องการ

ยกตัวอย่างเช่น คุณมีโทเคนเลเวอเรจ 2 เท่าสำหรับ Bitcoin หากราคาของ Bitcoin เพิ่มขึ้น 5% มูลค่าของโทเคนของคุณจะพยายามเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าของกำไรนั้น ซึ่งหมายถึงการเพิ่มขึ้น 10% อย่างไรก็ตาม เลเวอเรจนี้ก็มาพร้อมกับความเสี่ยงที่กำไรและขาดทุนจะเพิ่มขึ้นในทำนองเดียวกัน

กลไกการปรับสมดุลช่วยให้โทเคนรักษาเลเวอเรจที่ตั้งไว้ โดยปรับการเปิดเผยรายวันให้สอดคล้องกับสภาพตลาด

กลไกการปรับสมดุลในโทเคนที่มีเลเวอเรจ

กลไกการปรับสมดุลในโทเคนที่มีเลเวอเรจมีความสำคัญต่อการทำงานของพวกเขา โดยเกี่ยวข้องกับการซื้อและขายสินทรัพย์รายวันเพื่อรักษาเลเวอเรจเป้าหมาย

ยกตัวอย่างเช่น หากสินทรัพย์พื้นฐานของโทเคนเลเวอเรจ 3 เท่ามีกำไร 5% ต่อวัน โทเคนจะปรับสมดุลโดยการขายส่วนหนึ่งของสินทรัพย์เพื่อนำเลเวอเรจกลับมาอยู่ที่ 3 เท่า การปรับสมดุลรายวันนี้ช่วยให้โทเคนสะท้อนระดับเลเวอเรจที่ต้องการอย่างแม่นยำ

นี่คือตัวอย่างว่ากลไกการปรับสมดุลจะทำงานอย่างไรในสถานการณ์ที่คุณขาดทุน 5% กับโทเคนที่มีเลเวอเรจ ลองพิจารณาโทเคนเลเวอเรจ 3 เท่าเช่นเดิม หากสินทรัพย์พื้นฐานประสบกับการขาดทุน 5% ต่อวัน โทเคนจะปรับสมดุลโดยลด Margin เพื่อนำเลเวอเรจกลับมาที่ 3 เท่า การปรับสมดุลนี้ช่วยรักษาระดับเลเวอเรจที่ต้องการและรับประกันว่าโทเคนสะท้อนการเปิดเผยเลเวอเรจที่ตั้งใจไว้ได้อย่างถูกต้อง

เมื่อพูดถึงค่าธรรมเนียมสำหรับการปรับสมดุลในโทเคนที่มีเลเวอเรจ ควรทราบว่าแพลตฟอร์มแต่ละแห่งอาจมีโครงสร้างค่าธรรมเนียมที่แตกต่างกัน บางแพลตฟอร์มอาจเก็บค่าธรรมเนียมสำหรับกระบวนการปรับสมดุล ในขณะที่บางแพลตฟอร์มอาจไม่เก็บค่าธรรมเนียมใด ๆ คุณควรตรวจสอบข้อกำหนดและเงื่อนไขของแต่ละแพลตฟอร์มอย่างรอบคอบเพื่อทำความเข้าใจค่าธรรมเนียมที่อาจเกี่ยวข้องกับกระบวนการนี้ การพิจารณาค่าธรรมเนียมเหล่านี้เป็นสิ่งสำคัญเมื่อคำนวณต้นทุนทั้งหมดของการเทรดโทเคนที่มีเลเวอเรจ

ควรทราบว่าโทเคนที่มีเลเวอเรจเหมาะสำหรับตลาดที่มีทิศทางเดียว ในตลาดที่มีเสถียรภาพหรือมีแนวโน้มที่ไม่ผันผวน โทเคนที่มีเลเวอเรจสามารถทำงานได้ดี โดยได้รับการสนับสนุนจากกลไกการปรับสมดุลในตัว เนื่องจากโทเคนที่มีเลเวอเรจถูกออกแบบมาเพื่อให้เลเวอเรจในทิศทางเดียวเท่านั้น ไม่ว่าจะเป็นขึ้นหรือลง พวกเขามักจะเหมาะกับตลาดที่มีความผันผวนต่ำโดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงทิศทางตลาดอย่างฉับพลัน

แต่ละวิธีการเทรดมีประโยชน์และความเสี่ยงของตนเอง และคุณควรพิจารณาเป้าหมาย ความสามารถในการรับความเสี่ยง และทรัพยากรที่มีอยู่ก่อนตัดสินใจเลือกวิธีใดวิธีหนึ่ง นี่คือวิธีที่โทเคนที่มีเลเวอเรจแตกต่างจาก การเทรด Margin, การเทรด Futures, และ การเทรดสปอต:

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจ vs. การเทรดแบบมาร์จิ้น

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจเป็น ERC-20 tokens ที่ได้รับการออกแบบมาเพื่อให้มีเลเวอเรจเชื่อมโยงกับสินทรัพย์อ้างอิงโดยไม่ต้องใช้บัญชีมาร์จิ้นหรือเผชิญความเสี่ยงจากการถูกลิควิด ทำให้กระบวนการเทรดง่ายขึ้นด้วยการจัดการเลเวอเรจแบบอัตโนมัติ

ในทางกลับกัน การเทรดแบบมาร์จิ้นเกี่ยวข้องกับการยืมเงินจากโบรกเกอร์หรือแพลตฟอร์มเทรดเพื่อเพิ่มขนาดการลงทุน โดยใช้หลักประกันเพื่อการยืม และอาจต้องเผชิญความเสี่ยงจากการถูกลิควิดหากการเทรดไม่เป็นไปตามคาด

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจ vs. การเทรดฟิวเจอร์ส

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจและการเทรดฟิวเจอร์สมีความแตกต่างกันในด้านวิธีการดำเนินการและโครงสร้างสัญญา โทเค็นแบบมีเลเวอเรจเป็นการแสดงเลเวอเรจของสินทรัพย์อ้างอิงในรูปแบบโทเค็น ทำให้สามารถใช้เลเวอเรจได้โดยไม่ต้องจัดการข้อกำหนดมาร์จิ้นหรือค่าใช้จ่ายในการระดมทุน

ในทางกลับกัน การเทรดฟิวเจอร์สเป็นการเข้าสู่สัญญาซื้อขายสินทรัพย์ในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าในช่วงเวลาที่กำหนดในอนาคต การเทรดฟิวเจอร์สมีความยืดหยุ่นมากขึ้นในแง่ของกลยุทธ์การเทรด การป้องกันความเสี่ยง และการลงทุนระยะยาว

ในทางตรงกันข้าม โทเค็นแบบมีเลเวอเรจเหมาะสำหรับผู้ที่ต้องการการลงทุนแบบเลเวอเรจในระยะสั้นโดยไม่ต้องเผชิญความซับซ้อนของสัญญาฟิวเจอร์ส

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจกับการเทรดสปอต

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจและการเทรดสปอตแตกต่างกันอย่างหลักๆ ในด้านระดับของเลเวอเรจและความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง การเทรดสปอตคือการซื้อหรือขายสินทรัพย์ที่มีการชำระเงินทันที การเทรดสปอตทำให้คุณต้องเผชิญกับการผันผวนของราคาสินทรัพย์โดยไม่มีเลเวอเรจเพิ่มเติม

ในทางกลับกัน โทเค็นแบบมีเลเวอเรจให้คุณมีการเปิดรับการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์มากขึ้นผ่านเลเวอเรจที่ถูกทำให้เป็นโทเค็น โทเค็นแบบมีเลเวอเรจช่วยให้คุณเก็งกำไรในความเคลื่อนไหวของราคาด้วยเลเวอเรจ ซึ่งสามารถขยายผลตอบแทนหรือการขาดทุนของคุณเมื่อเทียบกับการเทรดสปอต

เมื่อพูดถึงการเทรดโทเค็นแบบมีเลเวอเรจ การเลือกใช้บริการจากแพลตฟอร์มที่มีชื่อเสียงและมีตัวเลือกหลากหลายถือเป็นสิ่งสำคัญ ตัวเลือกต่อไปนี้มีโทเค็นแบบมีเลเวอเรจหลากหลายประเภท ช่วยให้คุณเลือกสินทรัพย์และระดับเลเวอเรจที่เหมาะสมกับ กลยุทธ์การเทรดของคุณ

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจของ KuCoin

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจของ KuCoin ซึ่งมีการซื้อขายใน ตลาดสปอตของ KuCoin เหมือนกับการซื้อขายคริปโตทั่วไป เพิ่มผลกำไรโดยให้การเปิดรับสินทรัพย์พื้นฐาน โดยไม่จำเป็นต้องมีหลักประกันหรือข้อกำหนดเรื่องมาร์จิ้น โทเค็นเหล่านี้ช่วยให้คุณสามารถเปิดสถานะเลเวอเรจได้ โดยไม่ต้องกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงของการถูกลิควิดเดชัน

ข้อดีของโทเค็นเลเวอเรจ KuCoin:

สภาพคล่องสูง: KuCoin โทเค็นเลเวอเรจนำเสนอวิธีการที่ง่ายและเป็นมิตรกับผู้ใช้ในการเก็งกำไรในโทเค็นเลเวอเรจ คุณสามารถดำเนินการคำสั่งซื้อได้อย่างรวดเร็วโดยไม่มีหรือมีการเลื่อนไหลของราคาน้อยมาก ทั้งนี้ก็เนื่องมาจากสภาพคล่องที่ลึกของอัลต์คอยน์ที่คุณอาจไม่พบในแพลตฟอร์มเทรดคริปโตอื่น ๆ
การจัดการความเสี่ยงที่มีประสิทธิภาพ: เนื่องจากโทเค็นเหล่านี้ไม่ต้องใช้ข้อกำหนดด้านหลักประกัน คุณจึงไม่ต้องกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงการถูกล้างพอร์ตที่มักเกิดขึ้นในการเทรดแบบมาร์จิ้น นอกจากนี้คุณยังสามารถใช้คำสั่งซื้อทั้งแบบพื้นฐานและแบบขั้นสูงเพื่อจัดการความเสี่ยงได้อย่างเหมาะสม

ข้อเสียของโทเค็นเลเวอเรจ KuCoin:

สินทรัพย์จำกัด: การให้บริการโทเค็นเลเวอเรจบน KuCoin อาจมีข้อจำกัดเมื่อเทียบกับแพลตฟอร์มอื่น ๆ
ตัวเลือกที่จำกัด: เพื่อการป้องกันความเสี่ยงในตลาดให้ดียิ่งขึ้น KuCoin มีการจำกัดเลเวอเรจสูงสุดไว้เพียง 3X ซึ่งอาจทำให้นักเทรดขั้นสูงบางคนรู้สึกว่าระดับเลเวอเรจที่มีใน KuCoin ไม่ครอบคลุมเพียงพอ

นี่คือข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับ การเทรดโทเค็นเลเวอเรจบน KuCoin.

Binance

Binance ให้บริการโทเค็นเลเวอเรจสำหรับคริปโตหลายตัว รวมถึง BTCUP (เลเวอเรจ 3x สถานะซื้อ Bitcoin), BTCDOWN (เลเวอเรจ 3x สถานะขาย Bitcoin), ETHUP (เลเวอเรจ 3x สถานะซื้อ Ethereum), และ ETHDOWN (เลเวอเรจ 3x สถานะขาย Ethereum) โทเค็นเลเวอเรจ Binance (BLVTs) เปิดโอกาสให้คุณใช้ประโยชน์จากสถานะเลเวอเรจในตลาดคริปโต

ข้อดีของโทเค็น BLVTs บน Binance:

ตัวเลือกที่หลากหลาย: Binance มีโทเค็นเลเวอเรจสำหรับคริปโตเคอเรนซีหลากหลายชนิด ช่วยให้คุณมีความยืดหยุ่นสูงในกลยุทธ์การเทรด
การเปิดรับตลาด: โทเค็นเหล่านี้เปิดโอกาสให้คุณรับเลเวอเรจทั้งในตำแหน่ง Long และ Short ทำให้สามารถสร้างกำไรได้ทั้งในตลาดขาขึ้นและขาลง

ข้อเสียของโทเค็นเลเวอเรจ Binance:

ช่วงเลเวอเรจที่เปลี่ยนแปลง: โทเค็นเลเวอเรจ Binance (BLVTs) อาจสร้างความไม่แน่นอนเนื่องจากช่วงเลเวอเรจที่เปลี่ยนแปลง ซึ่งอาจนำไปสู่การขาดทุนหรือกำไรที่ไม่คาดคิด และต้องมีการติดตามตลาดอย่างใกล้ชิด ความซับซ้อนนี้ รวมถึงความจำเป็นในการมีความเข้าใจอย่างลึกซึ้งเกี่ยวกับตลาดการเงิน อาจเป็นความท้าทายสำหรับนักลงทุนที่มีประสบการณ์น้อย
การเสื่อมค่าจากความผันผวนและค่าธรรมเนียมการจัดการ: ข้อเสียสำคัญของโทเค็นเลเวอเรจ Binance (BLVTs) คือความเสี่ยงต่อการเสื่อมค่าจากความผันผวนและการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการจัดการ โดยค่าธรรมเนียมการจัดการรายวัน 0.01% แม้จะดูเหมือนน้อย แต่สะสมเป็น 3.65% ต่อปี ซึ่งอาจลดกำไรที่เป็นไปได้ โดยเฉพาะเมื่อรวมกับการขาดทุนที่เกิดจากการเสื่อมค่าจากความผันผวน

ByBit

ByBit มีโทเค็นเลเวอเรจสำหรับ Bitcoin (BTC3L และ BTC3S) และ Ethereum (ETH3L และ ETH3S) ซึ่งช่วยให้คุณได้รับการเปิดรับราคาของคริปโตเคอเรนซีเหล่านี้ด้วยเลเวอเรจ

ข้อดีของโทเค็นเลเวอเรจของ ByBit:

แพลตฟอร์มที่เชื่อถือได้: ByBit เป็นแพลตฟอร์มการแลกเปลี่ยนคริปโตอนุพันธ์ที่เป็นที่รู้จักและน่าเชื่อถือ ซึ่งมีโทเค็นเลเวอเรจให้บริการ
การเทรดที่ยืดหยุ่น: คุณสามารถใช้ประโยชน์จากตำแหน่งเลเวอเรจได้ทั้งในทิศทาง Long และ Short ขึ้นอยู่กับมุมมองของคุณต่อแนวโน้มตลาด

ข้อเสียของโทเค็นเลเวอเรจของ ByBit:

ตัวเลือกโทเค็นที่จำกัด: การให้บริการโทเค็นเลเวอเรจของ ByBit ส่วนใหญ่จำกัดอยู่เฉพาะกับอัลต์คอยน์ชั้นนำบางตัวเท่านั้น ซึ่งอาจไม่ครอบคลุมช่วงที่หลากหลายเหมือนแพลตฟอร์มอื่น
ความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง: สภาพคล่องของโทเค็นเลเวอเรจของ ByBit อาจเปลี่ยนแปลงตามสถานการณ์ตลาดและแต่ละโทเค็น หากโทเค็นเลเวอเรจมีสภาพคล่องต่ำ อาจเกิดความท้าทายในการดำเนินการเทรด ซึ่งอาจส่งผลต่อราคาซื้อหรือขาย สภาพคล่องต่ำยังอาจทำให้เกิดช่องว่างของราคา bid-ask ที่กว้างขึ้น ซึ่งมีผลต่อต้นทุนและประสิทธิภาพการเทรดโดยรวม

MEXC

MEXC ให้บริการโทเค็นที่มีเลเวอเรจสำหรับ Bitcoin (BTC3L และ BTC3S), Ethereum (ETH3L และ ETH3S), และสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ โทเค็นเหล่านี้ช่วยให้คุณสามารถรับผลตอบแทนในรูปแบบเลเวอเรจจากสินทรัพย์ดิจิทัลหลากหลายประเภท

ข้อดีของโทเค็นที่มีเลเวอเรจโดย MEXC:

ตัวเลือกสินทรัพย์ที่หลากหลาย: โทเค็นที่มีเลเวอเรจโดย MEXC ให้โอกาสในการลงทุนในสกุลเงินดิจิทัลที่หลากหลาย ไม่จำกัดเพียงแค่ Bitcoin และ Ethereum เพื่อเพิ่มโอกาสให้คุณ
แพลตฟอร์มระดับโลก: MEXC เป็นแพลตฟอร์มซื้อขายระดับโลกที่มีฐานผู้ใช้กว้างและคู่เทรดหลากหลาย

ข้อเสียของโทเค็นที่มีเลเวอเรจโดย MEXC:

สภาพคล่องในตลาด: ขึ้นอยู่กับโทเค็นที่มีเลเวอเรจและคู่เทรดที่เลือก สภาพคล่องอาจแตกต่างกัน ซึ่งอาจส่งผลต่อการดำเนินการและการกำหนดราคา
ประสบการณ์ในการเทรด: ผู้ใช้งานควรมั่นใจว่ามีความเข้าใจเกี่ยวกับเลเวอเรจและความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องก่อนที่จะใช้งานโทเค็นที่มีเลเวอเรจโดย MEXC

นี่คือประโยชน์บางประการของการเทรดโทเค็นที่มีเลเวอเรจในตลาดคริปโต:

ผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้น: โทเคนแบบมีเลเวอเรจเปิดโอกาสให้คุณเพิ่มผลกำไรที่เป็นไปได้ โดยการใช้เลเวอเรจ คุณสามารถเพิ่มโอกาสการรับผลตอบแทนตามการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์พื้นฐาน หากตลาดเคลื่อนไหวไปในทิศทางที่เป็นบวก ผลตอบแทนจะเพิ่มขึ้นอย่างมากเมื่อเทียบกับการเทรดสปอตแบบปกติ
ประสบการณ์การเทรดที่ง่ายขึ้น: โทเคนแบบมีเลเวอเรจช่วยลดความยุ่งยากที่เกี่ยวข้องกับการเทรดแบบมีหลักประกัน คุณไม่จำเป็นต้องจัดการหลักประกัน ตรวจสอบข้อกำหนดของหลักประกัน หรือรับมือกับความเสี่ยงจากการถูกบังคับขาย สิ่งนี้ทำให้โทเคนแบบมีเลเวอเรจเข้าถึงได้ง่ายขึ้น แม้ว่าคุณจะมีความรู้หรือประสบการณ์ในการเทรดแบบมีหลักประกันน้อย
ช่วยให้คุณกระจายพอร์ตคริปโตได้ง่ายขึ้น: โทเคนแบบมีเลเวอเรจมีให้สำหรับสินทรัพย์พื้นฐานที่หลากหลาย รวมถึงคริปโตและสินทรัพย์ดิจิทัลอื่น ๆ สิ่งนี้ช่วยให้คุณ กระจายพอร์ตการลงทุน และใช้ประโยชน์จากโอกาสในตลาดที่หลากหลาย คุณสามารถเข้าถึงสินทรัพย์หลากหลายพร้อมทั้งการเคลื่อนไหวของราคาโดยไม่ต้องจัดการสินทรัพย์แต่ละตัวอย่างชัดเจน
กลไกการจัดการความเสี่ยงในตัว: โทเคนแบบมีเลเวอเรจมักมีกลไก การจัดการความเสี่ยง ในตัว เช่น โทเคนบางตัวจะปรับสมดุลตำแหน่งอัตโนมัติเพื่อรักษาระดับเลเวอเรจที่ต้องการ กลไกนี้ช่วยป้องกันตำแหน่งจากการใช้เลเวอเรจมากเกินไปและลดความเสี่ยงจากการถูกบังคับขาย นอกจากนี้โทเคนบางตัวอาจมีตัวเลือกการตั้งค่าคำสั่งหยุดขาดทุน (Stop-Loss) ที่ช่วยให้คุณจำกัดการสูญเสียที่เป็นไปได้

แม้ว่า Leveraged Tokens จะมอบโอกาสที่น่าตื่นเต้น แต่สิ่งสำคัญคือต้องตระหนักถึงความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง ซึ่งรวมถึง:

การขาดทุนที่เพิ่มขึ้น: แม้ว่าการใช้เลเวอเรจจะสามารถเพิ่มโอกาสในการทำกำไรได้ แต่ก็สามารถขยายขนาดการขาดทุนได้เช่นกัน หากตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับตำแหน่งโทเค็นเลเวอเรจ การขาดทุนอาจเพิ่มขึ้นอย่างมาก คุณควรเตรียมพร้อมสำหรับความเป็นไปได้ที่จะเกิดการขาดทุนจำนวนมาก โดยเฉพาะในตลาดที่มีความผันผวนสูง
ความเสี่ยงจากความผันผวน: โทเค็นเลเวอเรจมักถูกออกแบบมาเพื่อการเทรดระยะสั้น โดยมุ่งเป้าไปที่ผลการดำเนินงานรายวัน คริปโตเคอร์เรนซีเป็นที่รู้จักในเรื่องความผันผวน และการเปลี่ยนแปลงของราคาอย่างฉับพลันอาจนำไปสู่การขาดทุนที่ไม่คาดคิด คุณควรติดตามสภาพตลาดอย่างใกล้ชิดและเตรียมพร้อมสำหรับความผันผวนของราคาอย่างรวดเร็ว
กลไกการปรับสมดุลอาจลดกำไร: แม้ว่าโทเค็นเลเวอเรจจะไม่ต้องการหลักประกันหรือคอลแลเทอรัล แต่ก็อาจมีกลไกที่ตั้งไว้เพื่อป้องกันการขาดทุนที่มากเกินไป หากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงเคลื่อนไหวเกินกว่าที่อัตราเลเวอเรจสามารถรองรับได้ ตำแหน่งโทเค็นเลเวอเรจอาจลดอัตรากำไรของคุณ ซึ่งจะลดลงเพิ่มเติมจากกลไกการปรับสมดุลและค่าธรรมเนียม สิ่งนี้อาจนำไปสู่การสูญเสียเงินลงทุนทั้งหมด
ผลกระทบจากการทบต้น: โทเค็นเลเวอเรจมักมุ่งเน้นการเลียนแบบตำแหน่งเลเวอเรจในแต่ละวัน อย่างไรก็ตาม การทบต้นรายวันในระยะเวลานานอาจทำให้เกิดความคลาดเคลื่อนในการติดตามอัตราเลเวอเรจที่ตั้งใจไว้ ซึ่งอาจส่งผลต่อผลตอบแทนที่คาดหวังและกระทบต่อประสิทธิภาพของโทเค็นเลเวอเรจในระยะเวลาการถือครองที่นานขึ้น
ศักยภาพในการทำกำไรที่จำกัด: โทเค็นเลเวอเรจมักถูกออกแบบมาเพื่อใช้ในโอกาสการเทรดระยะสั้นมากกว่าการลงทุนระยะยาว ดังนั้น อาจมีกลไกในตัวที่ป้องกันไม่ให้กำไรเกินจุดที่กำหนดไว้ ข้อจำกัดนี้อาจทำให้คุณไม่สามารถคว้าโอกาสในการทำกำไรสูงสุดจากการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์ได้

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจช่วยให้เทรดเดอร์และนักลงทุนเข้าถึงการลงทุนในสินทรัพย์ต้นทางแบบมีเลเวอเรจได้ง่ายขึ้นในตลาดที่กำลังขึ้นหรือลง อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญคือการเข้าใจความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง เช่น หลักประกันที่ลดลงในตลาดที่มีความผันผวนสูง

อย่าลืมทำการวิเคราะห์พื้นฐานและเทคนิคก่อนการลงทุนในโทเค็นแบบมีเลเวอเรจ และควรลงทุนเพียงระยะสั้นเท่านั้น เพราะไม่เช่นนั้นคุณอาจเห็นกำไรที่เพิ่มขึ้นของคุณกลายเป็นทุนที่ลดลงเมื่อตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับคุณหลังจากการปรับสมดุล

1. แพลตฟอร์มใดบ้างที่มีโทเค็นแบบมีเลเวอเรจ?

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจถูกเปิดตัวครั้งแรกโดย FTX ซึ่งเป็นอดีตแพลตฟอร์มอนุพันธ์คริปโต และหลังจากนั้นแพลตฟอร์มการซื้อขายอื่นๆ ก็เริ่มให้บริการโทเค็นแบบมีเลเวอเรจเช่นกัน KuCoin เป็นหนึ่งในแพลตฟอร์มที่น่าเชื่อถือ ซึ่งคุณสามารถเทรดคู่เทรดโทเค็นแบบมีเลเวอเรจได้มากกว่า 100 คู่

2. โทเค็นแบบมีเลเวอเรจสามารถถูกชำระบัญชีได้หรือไม่?

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจไม่สามารถถูกชำระบัญชีในลักษณะเดียวกับตำแหน่งเลเวอเรจแบบดั้งเดิม เพราะไม่จำเป็นต้องรักษาหลักประกัน อย่างไรก็ตาม โทเค็นแบบมีเลเวอเรจเหมาะสำหรับการใช้งานในตลาดที่มีแนวโน้มเดียวเท่านั้น หลักประกันของคุณอาจลดลงเมื่อตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับคุณหรือมีความผันผวนและไม่แน่นอน

3. โทเค็นแบบมีเลเวอเรจเหมาะสำหรับการลงทุนระยะยาวหรือไม่?

โทเค็นแบบมีเลเวอเรจถูกออกแบบมาเพื่อการเทรดในระยะสั้นเป็นหลัก ไม่ใช่การลงทุนระยะยาว เนื่องจากปัจจัยต่าง ๆ เช่น การทบต้น การปรับสมดุลรายวัน และการลดลงของความผันผวน ผลลัพธ์ระยะยาวของโทเค็นแบบมีเลเวอเรจอาจเบี่ยงเบนไปจากผลลัพธ์ของสินทรัพย์พื้นฐาน ดังนั้นโดยทั่วไปแล้วจึงไม่แนะนำสำหรับกลยุทธ์การลงทุนระยะยาว