🚨 SoSoValue Flash: Нефть сохраняется выше 104 долларов из-за атак на аэропорты Рияда и Саны, доверие американских потребителей достигло минимума за 5 месяцев, фьючерсы на BTC на CME перешли в бэквадацию 💥 Основные факторы: Геополитика и макроэкономика: ситуация на Ближнем Востоке дальнейшее обостряется. Аэропорты в Рияде, Саудовская Аравия, и Сане, Йемен, подверглись атакам. Президент Трамп намекнул, что США могут принять участие в ударах по хуситам. Переговоры между США и Ираном зашли в тупик, цена на нефть Brent сохраняется на высоком уровне — 104,54 доллара за баррель. В США индекс доверия потребителей Мичиганского университета за октябрь (предварительная оценка) составил 46,3, что ниже прогноза в 47,8 и стало самым низким показателем за 5 месяцев. Кроме того, ожидаемая инфляция на год вперед выросла до 4,7%. Доходность казначейских облигаций США на 10 лет также поднялась до 5,24%, продолжая оказывать давление на рискованные активы, такие как акции и криптовалюты. Внимание рынка сосредоточено на публикации CPI США за сентябрь — 14 октября (среда). Технологии и криптовалюты: спрос и предложение на крипторынке остаются слабыми, в то время как рынок ИИ ожидает раскрытия финансовой информации от Anthropic. 9 октября фьючерсы на Bitcoin на CME перешли в бэквадацию на -0,05%. Бэквадация — это ситуация, когда цена фьючерса ниже цены спот-рынка. Это один из сигналов краткосрочной слабости рыночной психики. Кроме того, недельный поток средств в спот-ETF резко сократился: • BTC ETF: -681 млн долларов • ETH ETF: -542 млн долларов Общий отток составил около 1,223 млрд долларов, при этом баланс стейблкоинов также сократился. В регуляторной сфере администрация Трампа объявила о намерении обязать компании сообщать о инцидентах, связанных с безопасностью ИИ. В корпоративной сфере Micron значительно повысила лимит выкупа собственных акций с 10 до 35,16 млрд долларов. Кроме того, Комиссия США по международной торговле (USITC) начала расследование по разделу 337 против Foxconn Industrial и Luxface по поводу патентов, связанных с энергоснабжением. Однако ожидается ограниченное краткосрочное влияние на рынок. Ключевым событием на рынке ИИ станет Investor Day Anthropic — 14 октября (среда). Существует мнение, что если компания планирует IPO до Дня благодарения, то S-1 (заявление о регистрации IPO) может быть подано в середине-конце октября. 🔍 Изменения в рыночной логике: 1️⃣ Нефть выше 104 долларов и опасения стагфляции удерживают доходность казначейских облигаций США на высоком уровне. При сохранении высоких цен на нефть ожидания инфляции среди американских потребителей также растут. Это усиливает опасения по поводу «стагфляции» — замедления экономики при одновременном сохранении высоких цен. Риск сохранения жесткой позиции ФРС возрастает, и публикация CPI в среду станет ключевым событием, определяющим направление рынка. 2️⃣ Бэквадация фьючерсов на BTC и отток средств из ETF указывают на краткосрочную слабость крипторынка. Помимо перехода фьючерсов на BTC на CME в отрицательную разницу, из ETF на BTC и ETH за неделю вышло около 1,2 млрд долларов. На фоне высокой доходности казначейских облигаций США на 10 лет — 5,24% — инвесторы усиливают стремление снизить риски. 3️⃣ Следующий поворот в акциях ИИ зависит от Investor Day Anthropic и подачи S-1. Интерес рынка смещается с масштабных инвестиций в ИИ к реальной способности генерировать прибыль. На Investor Day Anthropic в среду особое внимание будет уделено следующим показателям: • Unit Economics: рентабельность на единицу услуги • Gross Margin: валовая маржа • Enterprise ROI: возврат инвестиций для предприятий после внедрения ИИ Дальнейшее раскрытие финансовой информации может повлиять на оценку не только самих ИИ-компаний, но и всей технологической инфраструктуры. 📊 SoDEX Key Assets Watchlist: Основные: $USTECH-100 · $CL · $XAUt · $BTC Проверка ROI ИИ и слабость криптовалют: $NVDA · $MSFT · $GOOGL · $ORCL · $PLTR · $ETH