🚨 Четыре компании собираются потратить 725 миллиардов долларов на ИИ за один год. Эта сумма превышает ВВП большинства стран мира. Amazon выделяет 200 миллиардов долларов, Microsoft — 190 миллиардов, Google — 190 миллиардов, а Meta — 145 миллиардов. Все четыре компании повысили свои прогнозы в этом квартале, и ни одна из них не замедляет темпы. Финансовый директор Microsoft заявил, что компания ожидает сохранять ограничения по мощностям до конца 2026 года, даже после расходования 190 миллиардов долларов. Они просто не могут строить достаточно быстро, чтобы удовлетворить спрос. Microsoft приписала 25 миллиардов долларов своего бюджета исключительно росту цен на чипы памяти. Meta сказала то же самое, указав на рост цен на компоненты, особенно на память, а также на увеличение затрат на землю, электроэнергию и квалифицированную рабочую силу. Центры обработки данных сейчас потребляют 70% всего мирового объема производства памяти. Доход от бизнеса ИИ Microsoft сейчас составляет годовой темп в 37 миллиардов долларов — рост на 123% в годовом выражении. Amazon Web Services показал самый высокий темп роста за 15 кварталов — 28%. Вложения начинают окупаться. Amazon ожидает отрицательный свободный денежный поток почти в 17 миллиардов долларов в этом году из-за этих расходов. Эти компании тратят деньги с беспрецедентной скоростью, потому что верят: тот, кто сегодня построит больше инфраструктуры, завтра будет контролировать экономику ИИ. Вот почему акции памяти, такие как Micron, Sandisk и SK Hynix, сейчас достигли исторических максимумов. Эти 725 миллиардов долларов должны куда-то потратиться — и они напрямую направляются в чипы и память.