Это отличная цена для покупки $GOOGL. Google торгуется по мультипликатору 22x к прогнозируемой прибыли — один из самых низких за последние годы. Среди Mag 7 сейчас у него один из самых низких мультипликаторов. Оценка дешевая по двум временным причинам: 1. Google находится в процессе масштабных инвестиций в инфраструктуру ИИ. 2. Они приостановили выкуп акций, чтобы финансировать эту экспансию. Когда цикл капитальных затрат снизится, а выкуп акций возобновится, эти встречные ветры превратятся в попутные. Еще один ключевой катализатор — Google владеет всей цепочкой ИИ: — Собственная модель (Gemini) — Собственные чипы (TPU, теперь продающиеся Anthropic и Meta) — Собственный облако — Собственное распределение среди миллиардов пользователей через Android, Chrome и Search. Ни одна другая компания в мире не владеет всем этим в полном цикле. Microsoft имеет облако и модели, но зависит от OpenAI. Amazon имеет облако, но не имеет потребительского распределения. Meta имеет распределение, но не имеет облака и чипов. У Google есть всё. Основной бизнес, финансирующий все это, также процветает. Google Cloud вырос на 63% за прошлый квартал до $20 млрд, а портфель заказов сейчас составляет $462 млрд. Поиск принес $60 млрд за тот же квартал — рост на 19% в годовом исчислении. Это компания, активно инвестирующая в ИИ из позиции сильной финансовой устойчивости. С отчетом о прибыли на следующей неделе, сильные результаты могут усилить краткосрочный рост. @KyleReidhead только что открыл новую позицию по $GOOGL на этих уровнях. Хотите увидеть полный размер позиции и то, как она вписывается в остальную часть портфеля Кайла? Перейдите по ссылке ниже.