🔴 Сигнал рынка остается RISK OFF. // Вчерашний отскок провалился с резким оттоком. Многие акции закрылись на минимумах на свечах разрыва. Скан на 9 миллионов показал менее 50 акций, поэтому это не сигнал широкого выхода, но последние лидеры сильно пострадали за последние дни. // NAAIM находится на уровне 96% вложений, что указывает на дополнительное снижение в краткосрочной и среднесрочной перспективе. VIX вырос на 20% и закрылся на уровне 20, что демонстрирует первый настоящий страх. Ситуация напоминает конец 2021 года: рост теряет импульс, в то время как мегакапы и энергетика удерживают рынок. Это привело к медвежьему рынку 2022–2023 годов. // Действие: Краткосрочно чрезмерно продано. Следите за тем, что произойдет в понедельник с KOSPI. На данный момент ожидается gap-up в понедельник. Потенциальные отскоки в $TQQQ или $SOXL возможны только как дневные сделки с быстрой фиксацией прибыли. Удержание позиций на ночь слишком рискованно из-за риска gap-down. Ключевые экономические новости на эту неделю: Пн – Уверенность строителей жилья; Вт – Начало строительства жилья, заключенные сделки по жилью; Ср – нет важных отчетов; Чт – Заявления о безработице, ведущие индикаторы, опрос Канзас-Сити ФРБ; Пт – PMI по производству, PMI по услугам, индекс потребительских настроений. Самым важным событием этой недели являются флеш-PMI США в пятницу, особенно по услугам, поскольку они покажут, сохраняется ли экономический импульс на фоне высоких ставок и слабых потребительских настроений. 1. На этой неделе фондовый рынок испытывал трудности из-за возобновившихся опасений по поводу инфляции, роста цен на нефть и скептицизма в отношении финансирования инфраструктуры ИИ. Nasdaq Composite возглавил откат из-за выраженной слабости полупроводниковых и ростовых акций, в то время как DJIA продемонстрировал лучшую устойчивость благодаря силе в защитных и экономически чувствительных секторах. Индекс PHLX Semiconductor упал на 11,4%, $MU, $AMD и другие производители чипов оказались под значительным давлением из-за опасений по поводу долга $CRWV и финансирования центров обработки данных; $AAPL был исключением на фоне сообщений о сильном спросе на iPhone Duo. CPI и PPI за сентябрь показали ускорение ценового давления, а WTI поднялся выше $100 за баррель из-за напряженности на Ближнем Востоке. Доходность казначейских облигаций США на 10 лет снизилась на 14 базисных пунктов до 5,10%. Энергетика, здравоохранение, товары повседневного спроса и финансы продемонстрировали отдельные зоны устойчивости, поддерживаемые лучшими, чем ожидалось, розничными продажами и устойчивыми данными по занятости, хотя восстановление в четверг оказалось кратковременным. В пятницу фондовый рынок завершил резкое падение: Nasdaq Composite упал на 2,1%, Russell 2000 потерял 1,7%, S&P 500 снизился на 1,1%, а DJIA упал на 0,3%. $CRWV упал на 11,91%, $MU — на 5,63%, $AMD — на 5,95%, а $SNDK — на 6,85%. Коммуникационные услуги и информационные технологии снизились на 2,5% каждый, а потребительские товары длительного пользования — на 1,2%; $AAPL вырос на 0,43% благодаря сильному предзаказу iPhone Duo. Равновзвешенный S&P 500 упал на 0,4%, ETF Vanguard Morningstar Mega Cap Growth снизился на 2,3%, а индекс PHLX Semiconductor упал на 3,8%. Энергетика выросла на 2,5% при росте нефти на 3,6% до $101,40. Доходность двухлетних облигаций снизилась на 1 базисный пункт до 4,74%, а доходность десятилетних и тридцатилетних облигаций выросла на 1 базисный пункт до 5,10% и 5,44% соответственно. VIX взлетел на 22,5% до 20,16. Промышленное производство за сентябрь выросло на 0,7%, а коэффициент загрузки мощностей достиг 76,9%, при этом цены на импорт и экспорт ускорились. 2. Сегодня наблюдался медвежий день с примерно 400 акциями в падении. // Все коэффициенты широты медвежьи. Приближаемся к экстремуму, но еще не достигли его. // T2108 все еще на уровне 30. // Двадцатки находятся в крайне медвежьем состоянии. Отскок должен последовать. // NAAIM показывает, что профессионалы инвестированы на 96%. Высокий уровень. Это означает дополнительное снижение впереди. // Наконец VIX поднялся на 20% и закрылся на уровне 20. // Сигнал рынка RISK OFF. 3. EOD: $CRGV, $KMI. ANTS: $SOXL, $TQQQ. SWINGS: нет. EP: нет.