Лучшие квантовые фонды на земле едва не были уничтожены в августе 2007 года — не потому, что их модели были неверны. Годами несколько самых сложных и давно работающих количественных фондов акций в мире стабильно приумножали капитал. Затем в первые две недели августа 2007 года у нескольких из них был худший за всю историю неделя. Через несколько дней большинство из них восстановили большую часть убытков. Академические исследования (Lo & Khandani, MIT) связывают триггер с одним быстрым, вынужденным закрытием позиций — вероятно, вызванным маржинальным вызовом или снижением лимита риска в одном крупном фонде — что заставило цены двигаться против всех остальных, тихо державших аналогичные факторные ставки. Как только первый фонд был вынужден продать, остальные фонды уже сами сработали по своим стоп-лоссам и лимитам риска. Ни плохого прогноза, ни сломанной модели — просто слишком много участников держали одну и ту же сделку одновременно. Урок, который пережил 2007 год: вопрос не только в том, «правильный ли мой сигнал». Он также в том, «что произойдет с моим аккаунтом, если сотни других держат ту же позицию, когда она развернется». Диверсификация вашей *логики входа*, а не только инструментов, — это то, что предотвращает превращение плохой недели в разоренный аккаунт. Это одна из главных причин, по которой каждая сделка, открываемая CTrend FX Ultimate, проходит через обязательные SL/TP, выход на безубыток, трейлинг-стоп и жесткий лимит просадки — независимо от того, насколько уверена система при входе. Загруженная сделка не спрашивает разрешения, прежде чем развернуться. 🔗 ссылка в био ⚠ Торговля на рынке Forex и CFD сопряжена с высоким уровнем риска и может не подходить всем инвесторам. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Не является финансовой консультацией. #AlgorithmicTrading #RiskManagement