Торговля на $100 и торговля на $1 млн не дают одинакового рынка. Представьте актив, торгующийся по цене $100. Заявка на $100 может исполниться около $100, поскольку рядом достаточно ликвидности. Теперь разместите заявку на $1 млн. Если в книге ордеров недостаточно продавцов по цене $100, заявка должна потреблять ликвидность по более высоким ценам. $100.00 $100.05 $100.12 $100.25 Тот же актив. Та же начальная цена. Разное исполнение. Это то, что трейдеры могут упускать из виду, когда смотрят только на котируемую цену. Размер заявки определяет, сколько книги ордеров вам нужно потребить, что может увеличить проскальзывание и рыночное воздействие. Так что лучший вопрос — не просто: «Какова цена?» А: «Сколько я могу реально торговать рядом с этой ценой?» В этом мне помогает @tryquantio. Он создается, чтобы помогать исследовать ликвидность, исполнение и рыночную структуру в криптовалютах, акциях и товарах через диалог. Цена говорит мне, где находится рынок. Глубина показывает мне, что я могу реально сделать там. https://t.co/Sxw0VOHcs7 https://t.co/rJDKmjdiTF #QuantAIPioneers