Цена акций Tesla падает на фоне плана расходов на 25 млрд долларов США в области ИИ и робототехники

Ключевые выводы

• Цена акций Tesla колебалась после публикации результатов за первый квартал.
• Доходы и прибыль компании оказались выше ожиданий.
• Инвесторы обеспокоены расходами на ИИ и робототехнику.

Электромобильный гигант Tesla недавно опубликовал результаты за первый квартал. После этого цена акций Tesla в течение расширенных часов оставалась в узком диапазоне. TSLA упала до $387, снизившись с максимума этого месяца в $410, поскольку планы расходов на ИИ встревожили инвесторов.

Цена акций Tesla колебалась после того, как компания опубликовала отчет о прибылях и увеличила цели расходов на ИИ.

Tesla сообщила, что её выручка за первый квартал выросла на 16% год к году до $22,3 млрд. Этот рост выручки произошёл благодаря повышению цен на её автомобили, что помогло компенсировать слабые показатели по поставкам.

Доходы от автомобильного сектора выросли на 16% до 16,2 млрд долларов, тогда как доходы от генерации энергии снизились на 12% до 2,4 млрд долларов. Кроме того, сегмент услуг и прочих доходов вырос на 42%. Эти показатели немного превзошли ожидания аналитиков.

Чистая прибыль Tesla также продолжала расти. При этом показатель по негаафс вырос на 56% до 1,42 млрд долларов, а свободный денежный поток увеличился на 117% до 1,4 млрд долларов.

Его показатели оказались лучше ожидаемых. Однако основная проблема заключается в том, что компания планирует увеличить свои расходы в ближайшем будущем. Цель — укрепить свою позицию в индустрии ИИ.

Компания объявила, что потратит как минимум $25 млрд в сегменте ИИ и робототехники. Это негативно скажется на ее свободном денежном потоке. Действительно, руководство ожидает отрицательный FCF на оставшуюся часть года.

Эти средства будут инвестированы в его проект Terafab в Техасе, которым будут владеть Tesla и SpaceX. Илон Маск считает, что компании придется создавать собственные чипы.

Он подчеркивает, что NVIDIA и AMD не инновировали достаточно быстро. Однако проблема заключается в том, что строительство и эксплуатация завода по производству чипов стоят миллиарды и занимают годы.

Деньги также будут направлены на его робототехнический бизнес, который будет сосредоточен на человеческих роботах. В долгосрочной перспективе его роботы найдут применение как в быту, так и в промышленности.

Однако проблема заключается в том, что робототехническая отрасль крайне конкурентна. Кроме того, пока неясно, будет ли спрос на роботов Tesla расти.

Помните, что не все проекты Tesla становятся успешными, и лучшим примером этого является Cybertruck. Tesla потратила более $10 млрд на создание этого продукта, который затем стал большим провалом из-за падения спроса.

В своем заявлении Илон Маск сохранил свой оптимизм в отношении гуманоида, несмотря на то, что аналитики продолжают сохранять скептицизм.

Кроме того, Tesla работает над киберкабом — небольшим транспортным средством без руля. Tesla надеется, что этот автономный автомобиль станет популярным и приведет к росту продаж в будущем. Компания начнет производство этого транспортного средства позже в этом году.

Кроме того, Tesla сейчас разрабатывает новый более компактный автомобиль, который будет значительно дешевле текущей модели 3. Его цель — сначала запустить его в Китае, а затем расширить присутствие в Европе и США.

Tesla запускает эти инициативы для укрепления своей доли рынка. Конкуренция со стороны Nio, Xpeng и Xiaomi усиливается.

Самое главное, компания стремится, чтобы эти инициативы помогли ей обосновать свою оценку. Это делает ее одной из самых дорогих компаний в США, при этом коэффициент P/E вперёд вырос почти до 200.

График на дневном таймфрейме показывает, что цена акций TSLA за последние несколько дней снизилась. Она упала с $410 до $387, что совпадает с 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA).

С другой стороны, цена сформировала падающий клин. Это обычно приводит к сильному бычьему пробою со временем.

Следовательно, существует вероятность, что он отступит и повторно протестирует верхнюю границу клина, а затем возобновит восходящий тренд. Tesla, скорее всего, завершит год на уровне $500 и выше, поскольку трейдеры реагируют на ее новые инициативы.

Однако падение ниже ключевого уровня поддержки на уровне $357 аннулирует бычий сценарий. Это также указывает на дальнейшее снижение в этом году.

Пост Tesla Stock Price Forecast as its $25B AI Spending Plan Rattles Investors появился первым на The Market Periodical.