Комиссия по ценным бумагам и биржам подала иск против Institutional Shareholder Services, Inc. (ISS) в федеральный суд, утверждая, что крупнейший советник по прокси-голосованию отказывается предоставить документы, требуемые повесткой, выданной более четырех месяцев назад. Иск был подан 4 сентября 2026 года в окружной суд США по восточному округу Пенсильвании.
ISS — одна из двух ведущих компаний по предоставлению консультаций по голосованию, наряду с Glass Lewis, которые определяют, как институциональные акционеры выражают свою позицию по всем вопросам — от пакетов вознаграждения руководства до выборов в совет директоров.
Чего хочет SEC
Спор восходит к марта 2026 года, когда отдел экспертиз SEC начал проверку деятельности ISS. Основное внимание: соответствуют ли рекомендации компании по прокси-голосованию и ее голосовые действия федеральным законам о ценных бумагах. ISS зарегистрирована в качестве инвестиционного консультанта, что ставит ее прямо в сферу регулирования SEC.
21 июля 2026 года SEC официально оформила свой запрос, выдав административный повестка с требованием представить соответствующие документы. Согласно заявлению SEC, ISS «необоснованно отказалась» представить эти документы, несмотря на несколько попыток урегулировать вопрос без судебного разбирательства.
Ходатайство SEC в суде требует судебного приказа о принуждении ISS к соблюдению. Агентство прямо заявило, что соответствующий обзор еще не определил, имели ли место какие-либо нарушения.
Почему консалтинговые фирмы по голосованию находятся в центре внимания
ISS уже находился под наблюдением SEC. В 2013 году компания заключила соглашение с комиссией, уплатив штраф в размере 300 000 долларов США за неправомерное раскрытие конфиденциальной информации, а также получила обязательство привлечь консультанта по соблюдению норм.
Подписка направлена на критические операционные данные, связанные с основной бизнес-моделью ISS, включая внутренние методологии, сообщения о конкретных рекомендациях по голосованию и записи о соблюдении требований.