Кратко
- Mirae Asset Securities завершила выпуск токенизированных долговых обязательств на Solana для квалифицированных институциональных инвесторов в рамках своей программы гарантированных структурированных заметок на сумму 3 млрд долларов США.
- Шестимесячные плавающие процентные облигации в долларах США были выпущены в Гонконге, при этом Mirae управляла выпуском токенов, платежами и администрированием жизненного цикла, а Marketnode выступила в качестве уполномоченного дистрибьютора.
- Частное размещение остается ограниченным для квалифицированных профессиональных инвесторов, при этом Mirae отмечает, что структура может со временем поддерживать более широкое распределение токенизированных структурированных продуктов.
Mirae Asset Securities (HK) завершила выпуск токенизированных долговых обязательств для квалифицированных институциональных инвесторов на блокчейне Solana, расширив распределение структурированных продуктов на основе блокчейна. Согласно официальному объявлению, сделка включала шестимесячные плавающие процентные обязательства, номинированные в долларах США и выпущенные в Гонконге в рамках программы компании по гарантированным структурированным обязательствам на сумму 3 млрд долларов США. Mirae управляла токенизацией, платежами и жизненным циклом через собственную цифровую инфраструктуру, расширив институциональные продукты на Solana.
Mirae расширяет распространение структурированных заметок на блокчейне
Для токенизированного распределения в транзакции использовалась блокчейн-инфраструктура Solana, а Marketnode выступила в роли авторизованного дистрибьютора. Оператор рыночной инфраструктуры, регулируемый в Сингапуре, поддерживал распределение среди квалифицированных инвесторов, но не выступал в качестве эмитента. Структура объединяет устоявшуюся программу структурированных нот в Гонконге с блокчейн-каналом хранения и распределения для профессиональных инвесторов. Это различие важно, поскольку токенизация изменяет способ представления и распределения нот, не превращая их в нерегулируемые крипто активы, что отражает механику токенизации реальных активов.
Mirae заявила, что её собственная инфраструктура обеспечивает обработку токенизированных нот от выпуска до платежей и управления жизненным циклом. Компания описала эту транзакцию как доказательство того, что её внутренние системы могут поддерживать полный цикл работы с цифровыми активами. Проект выходит за рамки доказательства концепции на блокчейне, применяя токенизацию к существующему институциональному продукту финансирования. Solana Foundation поддержала транзакцию, а сеть предоставляет публичную инфраструктуру, через которую подходящие инвесторы могут хранить токенизированные ноты, добавляя ещё один институциональный кейс использования наряду с токенизированными ценными бумагами, уже доступными на Solana.
Распределение остается ограниченным. Примечания были предложены исключительно через частное размещение квалифицированным профессиональным инвесторам, определенным в соответствии с Законом о ценных бумагах и фьючерсах Гонконга, и не были ни одобрены, ни зарегистрированы Комиссией по ценным бумагам и фьючерсам. Эта сделка расширяет цифровое распределение без создания предложения розничных ценных бумаг. Эта регулируемая модель доступа согласуется с растущим присутствием токенизированных реальных активов на Solana, где соответствие продукта зависит от юридической структуры каждого инструмента.
Mirae и партнеры рассматривают распределение как следующий этап токенизации. Marketnode отметила, что у установленных финансовых институтов уже есть опыт создания сложных продуктов, а блокчейн может соединить их с новыми институциональными каналами. Завершенная эмиссия предоставляет модель, которую Mirae считает потенциально применимой к более широкому спектру структурированных продуктов. Однако в объявлении не указаны дополнительные продукты, даты запуска или объемы транзакций для будущих эмиссий, поэтому любое расширение за пределы этих шестимесячных процентных облигаций остается перспективным, а не подтвержденным.