14 мая 2026 года Microsoft начала отменять внутренние лицензии Claude Code для большинства сотрудников. Срок окончания — 30 июня — последний день финансового года Microsoft.
Всего шесть месяцев назад Microsoft делала совершенно противоположное — в декабре 2025 года она открыла Claude Code тысячам сотрудников, включая инженеров, продуктовых менеджеров и дизайнеров, поощряя всех использовать vibe coding для перестройки рабочих процессов. Сотрудники очень полюбили этот инструмент, но, возможно, слишком сильно.
Но через 6 месяцев Microsoft сама убрала.
И почти в ту же неделю партнер YC Том Бломфилд сказал на одной из презентаций батча: «Если ваш счет за API не вызывает у вас боли, значит, вы недостаточно тратите».
В ту же весну Силиконовая долина дает два совершенно противоположных ответа на один и тот же вопрос — дороже ли использование ИИ, чем люди?
01 vibe coding — место провала
Майкрософт отменила не саму модель Claude. Модели Anthropic продолжат предоставляться сотрудникам Майкрософт через Copilot CLI. Они отменили сам входной пункт продукта Claude Code.
Наиболее сильно затронутым подразделением стало «Опыт и устройства» — команда инженеров, стоящая за Windows, Microsoft 365, Outlook, Teams и Surface. EVP Раджеш Джха в внутренней записке представил это решение как «унификацию инструментальной цепочки», но, согласно внутренним источникам, цитируемым The Verge, ситуация описывается более прямо: сотрудники считают Claude Code более удобным, чем Copilot CLI, и инструмент Anthropic настолько популярен внутри Microsoft, что собственный Copilot CLI оказался «забытым».
Другими словами, Microsoft убрала Claude Code не потому, что она не справляется, а потому, что справляется слишком хорошо.
Срок 30 июня — не случайность: это последний день финансового года Microsoft. Устранение инструмента, любимого сотрудниками, и замена его собственным продуктом в момент, совпадающем с финансовым циклом — сколько здесь продуктовых решений, а сколько финансовых соображений, всем это понятно.
Microsoft — не единственный случай.
Месяц назад главный технолог Uber Правин Неппалли Нага сообщил The Information, что бюджет компании на инструменты AI-программирования на весь 2026 год был израсходован за первые четыре месяца. Ранее Uber даже запустил внутренний рейтинг, поощряя сотрудников активнее использовать AI через соревнования — в результате бюджет был полностью истрачен.
Более прямо: как сказал Брайан Катанзаро, вице-президент по глубокому обучению NVIDIA, в интервью Axios: «Для моей команды стоимость вычислительных мощностей намного превышает стоимость сотрудников». Это сказано руководителем компании-производителя оборудования — компания, чей основной продукт — это продажа вычислительных мощностей.
Fortune связала эти подсказки и дала статье очень Fortune-овский заголовок: «Отчет Microsoft раскрыл настоящую проблему стоимости ИИ — использование этой технологии дороже, чем содержание сотрудников».
Если остановиться на этом уровне, вывод прост: vibe coding провалился, история о том, что ИИ заменяет людей, может быть закрыта.
Но этот вывод сделан слишком рано.
02 Режим Copilot уже «врезался в стену»
Чтобы объяснить отступление Microsoft, сначала нужно разобраться, что такое vibe coding.
Этот термин был предложен Андреем Карпафти в начале 2025 года — он описал новый подход к программированию: разработчики больше не пишут код построчно, а описывают намерения на естественном языке, позволяя LLM генерировать код. Разработчики даже не читают код — они смотрят только на результат: если работает — принимают, если нет — снова просят ИИ исправить.
Это самое привлекательное обещание производительности в эпоху ИИ. Оно означает: инженер, не знающий Rust, может заставить ИИ написать для него код на Rust; продукт-менеджер может заставить ИИ создать прототип; дизайнер может заставить ИИ написать рабочий код. Те, кому Microsoft открыла Claude Code в декабре 2025 года — инженеры, PM, дизайнеры — как раз и есть эти три категории. Это не совпадение, это классический способ реализации vibe coding.
Но в крупных компаниях vibe coding становится чем-то структурно неуклюжим.
Предположим, у Microsoft есть инженер с годовой зарплатой 300 000 долларов США. После того как Microsoft предоставил ему Claude Code, его производительность выросла на 20% — это идеальное состояние vibe coding. Но при этом его ежемесячные расходы на токены составляют 200, 500 или 2000 долларов США? Это число будет монотонно расти по мере того, как его зависимость от ИИ будет увеличиваться.
Более того, его не уволят за использование ИИ — его годовая зарплата в 300 000 долларов, льготы и рабочее место остаются на месте.
То есть общая структура затрат Microsoft — это «исходная зарплата сотрудников + новые расходы на токены». Эта формула имеет только один направление — резкий рост затрат.
А отражение «производительности сотрудников +20%» в финансах — это «выручка +20%»? Нет. Это «выручка остаётся на том же уровне, но в структуре расходов появляется новая статья — счёт за ИИ» — поскольку большинство результатов сотрудников не связаны напрямую с приростом дохода: они пишут быстрее, но это не означает, что компания продает больше.
Вот в чем истинный смысл слова Катанцаро о том, что «вычислительные мощности дороже сотрудников». Это не значит, что ИИ глуп, а то, что, когда вы внедряете ИИ в существующую структуру сотрудников, вы не сможете свести счета.
Эта логика подкреплена данными.
В недавнем прогнозе Gartner говорится, что к 2030 году стоимость инференса модели с триллионом параметров снизится почти на 90% по сравнению с 2025 годом. Это звучит как то, что ИИ становится все дешевле, но истинный вывод Gartner заключается в том, что это не сделает общие расходы компаний на ИИ ниже. Старший директор-аналитик Gartner Уилл Соммер сказал: «CPO не должны смешивать „дефляцию токенов как товара“ с „демократизацией доступа к передовым возможностям инференса“».
Прогноз Goldman Sachs более прямолинеен: к 2030 году агентные ИИ будут способствовать росту потребления токенов в 24 раза, до 120 квадриллионов в месяц. Снижение цены на один токен на 90% и рост потребления в 24 раза — в итоге общие расходы продолжают расти.
У Хуань Рэньсюня есть более радикальная версия. Несколько месяцев назад на публичном мероприятии он сказал, что в будущем у каждого сотрудника NVIDIA будет работать вместе 100 AI-агентов.
Звучит прекрасно. Но что вы слышите, если вы CFO? Это 100 токенов, сжигаемых в печи круглосуточно.
Проблема не в том, что ИИ слишком дорогой. Проблема в самом предположении, что каждому сотруднику нужно выделить ИИ-помощника.
Этот подход в технологической среде известен как «режим помощника» (copilot mode). Его основная идея заключается в том, что человек остаётся за рулём, а ИИ на пассажирском сиденье даёт рекомендации. Он не заменяет вас, а помогает двигаться быстрее.
Это предположение звучит мягко на словах — «ИИ не заберёт вашу работу, ИИ просто поможет вам». Но в финансовом плане его скрытый смысл заключается в том, что ваша прежняя зарплата остаётся неизменной, но добавляется дополнительная плата за токен.
При этом токены не являются фиксированной платой, а оплачиваются по факту потребления. Чем больше используют сотрудники, тем больше платит компания — это именно та структура затрат, которую компании стремятся избежать: плавающая, неограниченная и пропорционально возрастающая с производительностью.
Когда Microsoft открыла Claude Code в декабре 2025 года, она, возможно, не полностью осознавала этого. Изначально планировалось: дать сотрудникам попробовать и посмотреть, насколько AI повысит производительность труда. Но через шесть месяцев сотрудники действительно стали зависимыми — Claude Code стал чрезвычайно популярен внутри Microsoft — в результате счета за токены значительно превысили ожидания и превзошли доходы, которые Microsoft могла бы получить от этой популярности.
Майкрософт ушла. Но она ушла не от ИИ — она ушла от структуры, в которой сотрудник сидит за рулем, а ИИ — на пассажирском месте.
Это структурный сбой. Он не исчезнет, потому что модель дешевле, и не исчезнет, потому что сотрудники более квалифицированы — он будет усугубляться по мере того, как сотрудники становятся всё более опытными в использовании ИИ.
03 Сжигают токены, потому что не сжигают людей
Почти в ту же неделю, что и уход Microsoft, Том Бломфилд на выступлении в YC представил совершенно иной взгляд. Он не обсуждал «как использовать ИИ» — он говорил о том, «какими должны быть компании в эпоху ИИ».
Суждение Бломфилда простое: сегодня большинство компаний все еще имеют структуру, подобную римским легионам — информация передается по иерархии вверх, команды спускаются вниз, а люди остаются центром координации. Внедрение ИИ в такую структуру — это как дать римским легионерам огнестрельное оружие: они будут использовать его сильнее, но тактика останется прежней.
Настоящая AI-нативная компания должна выглядеть иначе.
Бломфилд использовал конкретное описание: каждое действие должно порождать регистрируемый и вызываемый результат, чтобы всё было понятно ИИ (legible to AI); компания должна быть спроектирована как «самоулучшающийся ИИ-цикл», в котором система воспринимает окружающую среду, принимает решения, использует инструменты, получает обратную связь и корректирует себя.
В такой компании остаются только две роли: один — индивидуальный исполнитель — каждый, независимо от отдела, является строителем и оператором, приходит на встречи с прототипами, а не только с идеями; второй — DRI (непосредственный ответственный) — за каждый результат есть четко определенный ответственный, «нельзя прятаться за ИИ».
Затем Бломфилд произнес знаменитую фразу: «Если ваш счет за API не вызывает у вас боли, значит, вы недостаточно тратите».
Эту фразу в офисе CFO Microsoft восприняли бы как шутку; но перед группой основателей стартапов в YC никто не сочтет ее безумной.
Почему?
Другой партнер YC Диана Ху дала ответ на Startup School в начале мая. Она сказала: «Максимизировать нужно не количество людей, а потребление токенов». У нее была еще более прямолинейная версия: «Один человек с инструментами ИИ равен прежней большой команде инженеров».
Обратите внимание на ключевое слово: «равно». Не «эквивалентно», не «похоже» — это замена.
В этой партии P26 2026 года от YC уже много компаний используют 5–6 человек для выполнения задач, которые раньше требовали 20–30 человек. Их счета за токены, конечно, высоки, но их счета за персонал крайне низки — в целом они прибыльны.
Более радикальный пример — Block. Эта финтех-компания, принадлежащая Джеку Дорси, недавно сократила 40% сотрудников. Это не традиционное «снижение затрат и повышение эффективности» — Block одновременно увеличила внутренние инвестиции в инструменты ИИ, и новая структура — это то, что описала Диана Ху: IC + DRI + AI-агент.
Сжигание токенов в контексте YC — это не расход, а замена. Оно заменяет не расходы, не связанные с ИИ, а зарплаты сотрудникам. Бухгалтерия сходится, потому что компания одновременно устранила те позиции, где ранее выплачивались зарплаты.
Вот в чем коренная причина того, что Microsoft и YC видят одно и то же, но дают противоположные ответы — они тратят совершенно разные токены. Токен Microsoft — это дозаправка пассажира на месте водителя, а токен YC — это замена самого водителя.
04 Настоящие активы переопределяются
Том Бломфилд также сказал в беседе ещё одну более значимую фразу: «Люди преходящи, важны контекстные документы».
Это суждение на уровне бухгалтерского учета.
Как составляется баланс традиционной компании? Слева — основные средства, дебиторская задолженность, добровольный капитал, интеллектуальная собственность; справа — обязательства и капитал акционеров. Сотрудники не указаны в разделе активов — сотрудники являются расходами. Но каждая компания понимает на практике, что сотрудники на самом деле являются настоящими активами: отношения с клиентами хранятся в головах продавцов, бизнес-интуиция — в головах продуктовых менеджеров, технические знания — в головах инженеров.
Этот «актив» характеризуется тем, что уходит. Когда сотрудник уходит, актив уходит с ним.
А Бломфилд описывает AI-натуральные компании, которые делают одно: извлекают все активы, ранее существовавшие только в человеческом сознании, и превращают их в «контекстные активы», которые могут быть прочитаны, вызваны и итерированы ИИ.
Что именно представляет собой это? Это подробные технические требования; это документация, фиксирующая каждое решение, каждую переписку по электронной почте, каждое обсуждение в Slack; это открытые интерфейсы и API MCP; это артефакты, создаваемые каждым внутренним инструментом — все это вместе формирует новую, наследуемую слой активов компании, который не исчезает при уходе сотрудников.
Люди в такой компании превращаются в «переменные» — их можно быстро подключить и быстро отключить, ведь ключевые активы компании находятся не в человеческом мозге, а в документах.
Если такая структура окажется жизнеспособной, это означает не просто новую модель организации — это означает, что баланс компании переписывается. Компания с шестью сотрудниками, тратящая огромные суммы на токены, может выглядеть финансово нездоровой, но ее реальные активы могут быть даже больше, чем у традиционной компании с шестьюдесятью сотрудниками — просто текущие стандарты бухгалтерского учета еще не научились оценивать такие активы.
Другими словами, vibe coding не умер. Он просто не принадлежит традиционным компаниям.
В тот день, когда Microsoft убрала Claude Code, не был день провала экономики ИИ — это был день, когда сама эта попытка втиснуть ИИ в старые организации была опровергнута.
А в той комнате стартапов от YC зарождается другой подход — они малы, они тратят, у них нет в KPI «процента использования ИИ сотрудниками», их CFO не паникуют из-за резкого роста счетов за токены — потому что они тратят не «пассажира на переднем сиденье сотрудника», а «замену сотруднику».
В ближайшие годы все средние компании, которые продолжают заставлять своих сотрудников «использовать AI больше», натолкнутся на ту же стену, на которую натолкнулся Microsoft — структурно растущие счета за токены.
Но настоящая причина столкновения со стеной — не то, что ИИ слишком дорогой, а то, что организации еще не изменились.
А большинство компаний, вероятно, не изменят этого в ближайшее время.