JPMorgan (JPM) готовится запустить токенизированный денежно-рыночный фонд — последний признак того, что крупные финансовые институты и управляющие активами с Уолл-стрит ускоряют усилия по переводу традиционных активов на блокчейн.
Заявление во вторник в Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) содержало планы по созданию денежно-рыночного фонда на основе блокчейна, который будет инвестировать исключительно в краткосрочные казначейские облигации США, наличные деньги и соглашения о репо на одну ночь, обеспеченные государственными ценными бумагами.
Фонд, получивший название JPMorgan OnChain Liquidity-Token Money Market Fund (JLTXX), будет поддерживать балансы токенов на блокчейне, привязанные к записям о владении инвесторов, что позволит утвержденным пользователям подавать запросы на покупку, выкуп и перевод через ethereum, говорится в документе. Основная инфраструктура блокчейна будет эксплуатироваться Kinexys Digital Assets — блокчейн-подразделением JPMorgan, ранее известным как Onyx.
Фонд структурирован таким образом, чтобы соответствовать требованиям к резервным активам в соответствии с законом GENIUS, направленным на регулирование эмитентов стейблкоинов в США. Это может сделать продукт доходным резервным инструментом для компаний, выпускающих стейблкоины, ищущих соответствующую экспозицию по казначейским ценным бумагам.
Этот шаг последовал спустя несколько дней после того, как BlackRock (BLK), крупнейший в мире управляющий активами, подал документы на создание нового токенизированного резервного инструмента казначейских ценных бумаг и блокчейн-акций существующего денежно-рыночного фонда на 7 миллиардов долларов.
Токенизация — процесс создания блокчейн-представлений традиционных финансовых активов — стала одной из самых популярных тенденций на финансовых и криптовалютных рынках. Сторонники утверждают, что эта технология может сократить время расчетов, повысить прозрачность и обеспечить круглосуточную торговлю и использование залога.
Рынок токенизированных реальных активов вырос более чем на 200% за последний год и теперь превышает $32 млрд, согласно данным rwa.xyz. Продукты казначейства стали одним из самых быстрорастущих сегментов, поскольку институциональные инвесторы ищут способы получать доход от наличных средств на блокчейне.
JPMorgan была одной из самых активных традиционных банковских организаций, внедряющих инфраструктуру блокчейн в традиционные финансы. В декабре банк запустил токенизированный денежно-рыночный фонд MONY на ethereum, предоставив институциональным инвесторам доступ к краткосрочным денежным продуктам через блокчейн. Через Kinexys банк также обрабатывал токенизированные обеспечительные и расчетные операции для институциональных клиентов.