BNY Mellon запускает цифровое агентство по переводам, которое будет фиксировать транзакции фондов и право собственности инвесторов в блокчейне. Среди первых пользователей, как ожидается, будут Baillie Gifford, Blackrock и подразделение BNY Dreyfus.
Основные выводы
- BNY запускает оффчейн-агентство по переводам, охватывающее $8,6 трлн через 7,6 млн инвестиционных аккаунтов.
- Blackrock и Baillie Gifford могут масштабировать токенизированные фонды через кредитную сеть BNY на $59 трлн.
- BNY будет запускать две системы параллельно, пока институциональные инвесторы тестируют блокчейн-расчеты и соответствие требованиям.
Baillie Gifford будет использовать платформу BNY для создания первого в Великобритании нативного регулируемого токенизированного фонда
BNY (Bank of New York) Mellon переводит одну из наименее заметных, но наиболее важных функций Уолл-стрит на блокчейн.
Крупнейший в мире депозитарий планирует запустить цифровую версию своего бизнеса по управлению переводами. Платформа будет обрабатывать транзакции фондов и вести реестры, отражающие, кому принадлежит каждая акция. BNY будет продолжать использовать свою традиционную систему параллельно с новой услугой, согласно отчету Financial Times.
Этот шаг имеет большое значение. BNY управляет более чем 59 триллионами долларов активов на хранении и под управлением. Одна лишь операция по переводу агентства обслуживает около 8,6 триллиона долларов по 7,6 миллиона инвестиционных аккаунтов.
Токенизированные фонды получают институциональную инфраструктуру
Агенты по переводу работают за кулисами подписок на фонды, выкупов и учета прав собственности. Эти процессы часто требуют участия нескольких сторон для ведения и сверки отдельных баз данных.
Блокчейн-платформа BNY создана для создания общего реестра прав собственности. Это может сократить дублирование, сократить время расчетов и поддерживать рынки, работающие круглосуточно.
Кэролин Вайнберг, главный директор по продуктам и инновациям BNY, сказала, что эта технология может изменить способ обработки транзакций на финансовых рынках. Она описала проект как перевод на блокчейн записей, лежащих в основе деятельности фондов.
Baillie Gifford использует цифрового агента по переводу для того, что он называет первым полностью нативным, регулируемым токенизированным фондом в Великобритании. Инвестиционная фирма со штаб-квартирой в Эдинбурге управляет примерно 262 млрд долларов США (197 млрд фунтов стерлингов).
Blackrock и Dreyfus, бизнес по управлению денежными рынками и денежными средствами BNY, также планируют использовать эту услугу для запланированных продуктов.
BNY выбирает эволюцию, а не разрушение
Запуск отражает растущий интерес Уолл-стрит к токенизации. Управляющие активами надеются, что блокчейн сделает выпуск, перевод и расчет долей фондов более простыми без изменения базовой структуры инвестиций.
BNY уже сотрудничала с Goldman Sachs над системой, которая регистрирует право собственности на выбранные денежно-рыночные фонды с помощью блокчейн-представлений. Новая трансфер-агентская система расширяет эту стратегию глубже в основную инфраструктуру BNY.
Однако традиционные финансовые каналы вряд ли исчезнут в ближайшее время. BNY ожидает, что традиционные и блокчейн-системы будут функционировать совместно, пока институты тестируют безопасность, регулирование и рыночный спрос.
Такой взвешенный подход может оказаться важным. Финансовые компании хотят эффективности общей книги, но им всё ещё нужны проверенные механизмы хранения, соблюдения нормативных требований и ведения учета.
Для BNY цель не в том, чтобы сразу заменить индустрию фондов, а в том, чтобы обеспечить, чтобы банк оставался в его центре по мере перехода записей о владении на блокчейн.