Австралия рассматривает реформу налога на капитальную прибыль, которая может повысить налоги на криптовалюты и акции

• Казначейство может заменить 50%-ю скидку по налогу на капитальную прибыль в Австралии индексацией на инфляцию.
• Казначейство оценивает стоимость льгот по налогу на прирост капитала для Австралии в 21,8 млрд австралийских долларов в год.
• Австралия может ограничить налоговые льготы по отрицательному левериджу новостройками в рамках предлагаемых реформ.

Правительство Австралии рассматривает значительные изменения в налоге на капитальную прибыль (CGT) и отрицательном леверидже перед вторничным федеральным бюджетом, что вызвало дискуссии в инвестиционном секторе.

Во время выступления на Sky News министр финансов Джим Чалмерс сказал, что предлагаемые реформы направлены на решение проблемы доступности жилья и «межпоколенческой несправедливости». Однако критики утверждают, что эти изменения могут привести к росту налогов на акции, криптовалюты и инвестиционную недвижимость.

Согласно сообщениям, казначейство рассматривает возможность сокращения 50%-й льготы по налогу на капитальную прибыль в Австралии или замены её моделью индексации на инфляцию. Согласно текущим правилам, австралийцы, держащие активы более 12 месяцев, платят налог только с половины своей капитальной прибыли. Оставшаяся сумма облагается по их обычной ставке подоходного налога.

Например, человек, который покупает дом за 500 000 австралийских долларов и продает его за 700 000 австралийских долларов, фиксирует прибыль в размере 200 000 австралийских долларов. При текущей скидке налогообложению подлежит только 100 000 австралийских долларов.

Казначейство оценивает, что скидка на налог на прирост капитала обойдется правительству в 21,8 млрд австралийских долларов упущенных доходов в финансовом году 2025–26.

Однако сейчас Министерство финансов рассматривает возможность возвращения к системе индексации на инфляцию, что может увеличить налоговые счета для долгосрочных инвесторов. Примечательно, что эта система использовалась до 1999 года.

Используя пример Министерства финансов, инвестор, продающий недвижимость за 700 000 австралийских долларов, купленную за 500 000 австралийских долларов, может заплатить налог примерно на 121 000 австралийских долларов прибыли после корректировки на инфляцию.

Правительство также пересматривает правила отрицательного левериджа. Отрицательный леверидж позволяет инвесторам вычитать убытки от инвестиций из налогооблагаемого дохода. Анализ Парламентского бюджетного офиса оценивает, что эта политика приведет к потере государственных доходов на 7,4 млрд австралийских долларов в 2025–26 годах среди примерно 1,1 млн налогоплательщиков.

Кроме того, сообщения указывают, что правительство может ограничить преимущества отрицательного левериджа новостройками для поддержки предложения жилья.

Экономисты Commonwealth Bank оценивают, что совокупные реформы могут принести дополнительный доход в размере 20 млрд австралийских долларов за 10 лет при снижении цен на жилье на 3–6%.

Предлагаемые реформы также затронут инвесторов в криптовалюты, поскольку цифровые активы подпадают под правила CGT Австралии.

В настоящее время австралийцы, владеющие криптовалютами, такими как bitcoin или ethereum, более 12 месяцев, имеют право на ту же 50%-ную налоговую скидку, которая применяется к акциям и инвестициям в недвижимость.

Если скидка будет снижена или отменена, криптоинвесторы могут столкнуться с более высокими налогами на долгосрочную прибыль.

Критики говорят, что изменения могут неравномерно повлиять на молодых австралийцев, которые все чаще полагаются на криптовалюты, акции и ETF для накопления богатства по мере роста цен на жилье.

Предложения вызвали критику со стороны инвесторов и бизнес-лидеров. Управляющий активами Джефф Уилсон заявил, что реформы могут навредить молодым австралийцам, которые используют акции и ETF для накопления богатства.

Уилсон утверждал, что инвестор, вносящий по 10 000 австралийских долларов в год в течение 50 лет при годовой доходности 15%, может увеличить свой портфель до 10,84 млн австралийских долларов. Он оценил, что налоги по предложенной системе могут превысить 5 млн австралийских долларов.

Управляющий портфелем Кристофер Джойе предупредил, что реформы могут оттолкнуть инвесторов от бизнеса и арендного жилья в сторону жилья в собственности, которое по-прежнему освобождено от налога на прибыль от продажи. Правительство не подтвердило окончательные детали реформ, но ожидается, что эти предложения будут доминировать в обсуждениях при публикации федерального бюджета во вторник.

См. также: Что может произойти с ценой bitcoin после публикации CPI во вторник?