Reka bentuk cip terbaru Nvidia kini berada di tangan pelanggan, dan dengan perkiraan 80-81% pangsa pasaran GPU AI pusat data menurut data IDC, syarikat ini tidak hanya memimpin perlumbaan cip AI — tetapi mengelilingi pesaingnya.
Syarikat tersebut mengesahkan bahawa peranti keras terbaharu mereka sedang dihantar kepada pelanggan. Penambang bitcoin semakin mengubah tujuan operasi mereka untuk melayani beban kerja AI, mencipta persimpangan baharu antara rantai bekalan GPU dan industri aset digital.
Platform Rubin dan apa yang sebenarnya sedang dilancarkan
Platform Rubin, arsitektur generasi seterusnya Nvidia, memasuki penghasilan penuh pada awal 2026. Sistem rakan yang dibina atas dasar Rubin dijangka akan tersedia pada separuh kedua tahun ini. Penyebaran awan pertama berdasarkan Rubin dijangka daripada AWS, Google Cloud, dan Microsoft.
Cip H200 AI telah mula dihantar ke China, walaupun dalam jumlah yang minimum sehingga pertengahan Julai. Sekatan eksport AS terus membatasi apa yang boleh dijual oleh Nvidia ke pasaran China.
Penambang bitcoin beralih ke AI, dan Nvidia mendapat keuntungan dalam kedua-dua kes
Penggali bitcoin, yang memiliki infrastruktur GPU besar dan akses kepada kuasa murah, semakin mengalihkan sumber daya mereka ke beban kerja AI. Perubahan ini bermaksud bahawa selain menggunakan GPU Nvidia secara eksklusif untuk operasi penambangan kripto tradisional, syarikat-syarikat ini mengubah semula peralatan dan fasiliti mereka untuk melayani industri AI.
Apa yang bermaksud ini kepada pelabur
Kongsi pasaran Nvidia sebanyak 80-81% dalam GPU AI pusat data bermaksud bahawa hampir semua pelaksanaan AI utama mengalir melalui peranti Nvidia. Ekosistem perisian CUDA Nvidia mencipta kesan penguncian yang besar terhadap pembangun dan perusahaan, menjadikan tawarannya penting untuk latihan dan inferens hampir di semua makmal AI utama dan penyedia perkhidmatan awan.
Bagi pelabur yang berdekatan dengan kripto, peralihan penambang bitcoin ke arah AI mewakili katalis penilaian berpotensi bagi syarikat penambang yang diperdagangkan di bursa. Syarikat yang dapat menunjukkan pendapatan menghoskan AI yang bermakna bersama operasi penambangan mereka mungkin mendapat gandaan lebih tinggi, kerana pendapatan AI dianggap lebih boleh diramalkan dan kurang berkorelasi dengan harga kripto yang tidak stabil.
AMD, Intel, dan sejumlah usaha silikon khusus yang semakin meningkat daripada penyedia awan semuanya bersaing untuk kedudukan Nvidia. Namun, saham pasaran 80-81% tidak akan merosot semalaman, terutama mengingat kos pertukaran yang tinggi dalam pengkomputeran perusahaan yang berkaitan dengan arkaitektur Nvidia.