Tingkat hipotek AS memasuki Agustus mendekati level tertinggi dalam satu tahun, memperpanjang tekanan keterjangkauan bagi pembeli rumah. Survei mingguan terbaru Freddie Mac menempatkan rata-rata hipotek tetap 30 tahun pada 6,66%, naik dari 6,58% seminggu sebelumnya, sementara tingkat tetap 15 tahun naik menjadi 6,04% dari 5,96%.
Harga peminjam harian berakhir lebih tinggi pada hari Jumat. Indeks Mortgage News Daily menunjukkan suku bunga rata-rata 30 tahun tetap pada 6,83%, hanya 2 basis poin di bawah tertinggi 52 minggu. Kutipan peminjam pada hari Senin tidak tersedia pada perdagangan awal, sehingga angka Jumat tetap menjadi pembacaan nasional harian terbaru.
Suku Bunga Kredit Pemilikan Rumah Naik di Semua Jenis Pinjaman Utama
Peningkatan terbaru tidak terbatas pada hipotek konvensional 30 tahun. Suku bunga juga mendekati level tertinggi tahunan untuk pinjaman jumbo, jangka waktu tetap lebih pendek, dan produk yang didukung pemerintah.
Tingkat Kredit Pemilikan Rumah AS Berdasarkan Jenis Pinjaman. Sumber: Mortgage News Daily
Mortgage News Daily melaporkan rata-rata 15 tahun tetap sebesar 6,32% pada 31 Juli. Suku bunga jumbo 30 tahun mencapai 6,91%, sementara suku bunga FHA dan VA masing-masing berada di 6,34% dan 6,36%. Rata-rata mortgage suku bunga variabel 7/6 SOFR adalah 6,37%. Angka-angka ini berasal dari lembar suku bunga harian pemberi pinjaman dan berbeda dari survei mingguan berbasis aplikasi Freddie Mac.
Perbedaan itu menjelaskan mengapa peminjam mungkin melihat headline yang mengutip baik 6,66% maupun 6,83%. Tidak ada angka yang merupakan penawaran dijamin. Penawaran individu bergantung pada skor kredit, uang muka, ukuran pinjaman, poin, jenis properti, dan lokasi.
Grafik Jangka Panjang Menunjukkan Tingkat Tetap Tinggi Secara Historis
Tingkat hipotek hari ini tetap jauh di bawah level ekstrem yang tercatat pada awal tahun 1980-an, tetapi mereka jauh lebih tinggi daripada biaya pinjaman yang tidak biasa murah selama periode pandemi.
Riwayat Suku Bunga Hipotek 30 Tahun AS. Sumber: Freddie Mac melalui Federal Reserve Bank of St. Louis FRED
Grafik FRED jangka panjang menunjukkan suku bunga hipotek 30 tahun mencapai puncak di atas 18% pada awal tahun 1980-an sebelum menurun selama beberapa dekade. Suku bunga turun di bawah 3% sekitar tahun 2021, lalu naik dengan cepat karena inflasi dan kebijakan moneter yang lebih ketat mendorong imbal hasil obligasi lebih tinggi.
Perubahan tajam itu lebih penting bagi pembeli saat ini daripada perbandingan dengan tahun 1980-an. Banyak pemilik rumah masih memegang pinjaman yang dikeluarkan dengan suku bunga jauh lebih rendah, sehingga mengurangi dorongan mereka untuk menjual dan mengganti hipotek tersebut dengan pinjaman baru mendekati 7%.
Tren mendekati 7% Membuat Pasar Treasury Menjadi Sorotan
Grafik jangka waktu lebih pendek menunjukkan suku bunga 30 tahun naik dari sekitar 6,1% pada Februari menuju kisaran atas 6% pada akhir Juli.
Suku bunga hipotek AS mendekati 7%. Sumber: Otavio “Tavi” Costa (@TaviCosta) di X
Costa berpendapat bahwa tekanan di pasar Treasury pada akhirnya bisa memicu dukungan pemerintah. Itu tetap merupakan komentar pasar, bukan rencana kebijakan yang telah dikonfirmasi.
Untuk peminjam hipotek, perkembangan segera lebih menggembirakan. Imbal hasil Treasury 10 tahun turun sekitar 5 basis poin menjadi 4,69% dalam perdagangan awal Senin seiring penurunan harga minyak dan diplomasi Timur Tengah yang mengurangi kekhawatiran inflasi. Karena penetapan harga hipotek sering mengikuti pergerakan imbal hasil Treasury dan sekuritas yang dijamin hipotek, kenaikan berkelanjutan di pasar obligasi dapat menghasilkan suku bunga pemberi pinjaman yang sedikit lebih rendah pada Senin sore.
Federal Reserve mempertahankan suku bunga acuan tetap minggu lalu, tetapi inflasi yang berkelanjutan dan perbedaan pendapat di kalangan pembuat kebijakan membuat ketidakpastian tetap tinggi. Suku bunga hipotek tidak bergerak langsung sejalan dengan suku bunga dana federal; ekspektasi terhadap inflasi, pasokan Treasury, dan imbal hasil obligasi jangka panjang biasanya lebih berpengaruh.
Saat ini, suku bunga hipotek hari ini tetap dekat dengan 7%. Penurunan yang berkelanjutan kemungkinan memerlukan imbal hasil Treasury yang lebih rendah dan bukti yang lebih jelas bahwa tekanan inflasi sedang mereda.