- Gugatan diajukan pada hari BitMEX mengumumkan penutupannya.
- Gugatan menuduh collateral bitcoin berlebihan dipertahankan.
- Para penggugat mengklaim kerugian sebesar 622,66 BTC.
BitMEX menghadapi masalah hukum baru setelah gugatan kelas menuduh bursa derivatif mata uang kripto ini secara sengaja merekayasa likuidasi pelanggan untuk menguasai jaminan bitcoin para pedagang.
Gugatan diajukan pada hari yang sama perusahaan mengumumkan rencana untuk menutup operasinya, menarik perhatian kembali terhadap tuduhan yang mengelilingi sistem likuidasi dan praktik perdagangannya.
Kasus ini, yang diajukan di Pengadilan Distrik AS untuk Distrik Selatan New York, berusaha untuk memulihkan ratusan bitcoin yang menurut para penggugat diambil secara tidak sah melalui likuidasi paksa.
Gugatan mengklaim lebih dari 622 bitcoin salah disita
Gugatan tersebut diajukan oleh BKX Services Inc. dan investor David Namdar, yang menuduh mereka secara kolektif kehilangan 622,66 BTC karena proses likuidasi BitMEX.
Menurut keluhan tersebut, BKX Services kehilangan setidaknya 305,81 BTC, sementara David Namdar mengklaim kerugian melebihi 316,85 BTC.
Para penggugat berargumen bahwa kerugian-kerugian ini bukanlah hasil dari kondisi pasar normal, tetapi berasal dari sistem likuidasi yang diduga berpihak pada BitMEX.
Keluhan tersebut menuduh bursa secara sengaja memicu likuidasi yang memungkinkannya mempertahankan jaminan bitcoin yang tersisa dari pelanggan.
Selain itu, dituduhkan bahwa BitMEX mendapat keuntungan dari likuidasi ini alih-alih mengembalikan jaminan berlebih setelah posisi ditutup.
Para penggugat menuntut ganti rugi dan remedi hukum lainnya, berargumen bahwa praktik bursa menyebabkan kerugian finansial signifikan selama beberapa kejadian perdagangan.
Penggugat menantang model likuidasi BitMEX
Inti dari gugatan tersebut adalah mesin likuidasi BitMEX, yang menurut para penggugat dirancang untuk menguntungkan bursa daripada melindungi trader dari kerugian berlebihan.
BitMEX menjadi salah satu platform derivatif kripto terbesar dengan menawarkan perdagangan berisiko hingga 100x, memungkinkan trader mengendalikan posisi yang jauh lebih besar daripada jaminan yang disetorkan.
Meskipun leverage dapat meningkatkan keuntungan, ia juga meningkatkan risiko likuidasi ketika pasar bergerak berlawanan dengan posisi.
Keluhan tersebut menuduh bahwa posisi para pedagang dilikuidasi meskipun jaminan yang tersisa melebihi jumlah yang diperlukan untuk menutup kerugian. Alih-alih mengembalikan bitcoin berlebih setelah menutup posisi, gugatan tersebut menyatakan bahwa BitMEX mempertahankan dana-dana tersebut.
Para penggugat juga menuduh bahwa gangguan dan kegagalan server selama periode volatilitas pasar yang meningkat berkontribusi pada likuidasi yang seharusnya bisa dihindari.
Menurut pengajuan tersebut, kejadian-kejadian ini mencegah beberapa pedagang untuk mengelola atau menutup posisi mereka sebelum secara otomatis dilikuidasi.
Gugatan tersebut berargumen bahwa praktik-praktik ini memungkinkan bursa untuk mengakumulasi bitcoin pelanggan melalui likuidasi paksa, bukan hanya menutup kerugian perdagangan.
Tindakan hukum berbarengan dengan pengumuman penutupan BitMEX
Waktu pengajuan gugatan ini menarik perhatian karena diajukan pada hari yang sama BitMEX mengumumkan bahwa mereka akan menghentikan operasinya.
Perusahaan mengatakan berencana untuk menutup operasinya pada 23 September 2026, setelah melakukan tinjauan strategis terhadap bisnisnya.
Sebagai bagian dari proses penutupan, pelanggan telah disarankan untuk menutup posisi terbuka dan menarik aset mereka sebelum operasi berakhir.
Tindakan hukum ini sekarang menambah lapisan ketidakpastian lagi pada minggu-minggu terakhir operasi bursa.
Meskipun pengumuman penutupan berfokus pada keputusan perusahaan untuk menghentikan bisnisnya, gugatan tersebut menimbulkan tuduhan terpisah mengenai penanganan dana pelanggan dan praktik likuidasi.
Klaim yang diajukan dalam keluhan belum dibuktikan di pengadilan, dan gugatan ini mewakili tuduhan yang diajukan oleh para penggugat.
Proses pengadilan akan menentukan apakah BitMEX atau entitas terkaitnya bertanggung jawab secara hukum atas kerugian yang diduga.
Kasus ini juga menghidupkan kembali pengawasan panjang terhadap sistem likuidasi BitMEX, yang telah menjadi subjek perdebatan dalam komunitas perdagangan mata uang kripto selama bertahun-tahun.
Saat bursa bersiap untuk menghentikan operasinya, hasil gugatan ini bisa menjadi salah satu sengketa hukum yang paling diperhatikan melibatkan platform derivatif kripto dan perlakuan terhadap jaminan pelanggan.
Pos BitMEX digugat karena merekayasa likuidasi pelanggan untuk mengambil jaminan bitcoin para pedagang pertama kali muncul di CoinJournal.