TL;DR:
- Gubernur BOJ Kazuo Ueda mengatakan di Fin/Sum 2026 bahwa bank tersebut sedang menguji blockchain untuk penyelesaian bank sentral karena AI dan blockchain membentuk ulang keuangan.
- BOJ menyoroti potensi delivery-versus-payment, ditambah AI untuk deteksi penipuan, AML, dan penilaian jaminan, sambil memperingatkan bahwa kesenjangan interoperabilitas dapat menambah hambatan.
- Pilot CBDC ritel, Forum CBDC, Proyek AgorA, dan sandbox untuk setoran dapat memberikan informasi untuk peningkatan BOJ-NET, menjaga uang bank sentral sebagai jangkar.
Bank of Japan sedang menguji blockchain untuk penyelesaian bank sentral, dan Gubernur Kazuo Ueda mengatakan pekerjaan ini mencerminkan uji tekanan BOJ terhadap blockchain di dalam sistem inti penyelesaian seiring AI dan blockchain membentuk ulang keuangan. Berbicara di konferensi Fin/Sum 2026 di Tokyo, Ueda menggambarkan upaya ini sebagai adaptasi terhadap ekosistem keuangan baru, bukan eksperimen sampingan. Pengujian ini menandakan integrasi yang lebih dalam dari sistem terdistribusi ke dalam infrastruktur pembayaran Jepang, sementara bank tetap berkomunikasi secara hati-hati dengan publik. Bagi para pemangku kepentingan, pesannya praktis: modernisasi sedang berlangsung, tetapi stabilitas tetap menjadi batasan utama dalam kondisi terkendali dan bertahap.
Dari efisiensi penyelesaian hingga pengaman stabilitas
BOJ mendirikan Pusat FinTech pada tahun 2016 dan telah meneliti penerapan blockchain dan AI, termasuk kerja sama dengan Bank Sentral Eropa mengenai manfaat dan risiko teknologi buku besar terdistribusi dalam penyelesaian. Laporan tersebut menunjukkan kontrak pintar DeFi yang menggabungkan pinjaman dan pembayaran kembali menjadi satu alur otomatis dan berpendapat bahwa DLT dapat mempercepat penyelesaian serta mengurangi risiko pasar sekuritas melalui delivery-versus-payment. Jika aset hanya bergerak ketika pembayaran selesai, risiko lawan transaksi dapat berkurang. Kasus penggunaan awal yang disebutkan meliputi arbitrase kripto dan pertukaran jaminan yang bergantung pada koordinasi lebih cepat melalui saluran back-office.
AI adalah pilar kedua. Laporan tersebut menyatakan bahwa alat AI dapat memproses dataset besar dengan cepat, mendukung deteksi penipuan dan kontrol anti-pencucian uang, serta dapat membantu mengotomatisasi penilaian jaminan. Secara keseluruhan, AI plus blockchain dapat mengubah alur kerja pembayaran dan sekuritas dengan menggabungkan pengambilan keputusan otomatis dengan penyelesaian yang dapat diprogram. Namun, Ueda juga menyoroti tantangan operasional yang sulit: interoperabilitas. Jika sistem blockchain tidak dapat terhubung secara mulus, mengonversi instrumen pembayaran di berbagai platform dapat menambah hambatan dan mempersulit skala. Dalam kerangka BOJ, inovasi diterima, tetapi stabilitas harus tetap menjadi prioritas. Tujuannya adalah otomatisasi dengan kemampuan audit, tanpa merusak konektivitas.
Ueda menekankan bahwa uang bank sentral menjadi dasar stabilitas pembayaran, menyebut uang tunai dan setoran rekening giro sebagai aset penyelesaian paling aman, serta mencatat bahwa uang bank sentral membantu setoran diperdagangkan dengan nilai yang sama. Seiring dengan penopang tersebut, BOJ sedang menjalankan uji coba CBDC ritel dan Forum CBDC bersama perusahaan swasta, sementara Proyek AgorA mempelajari setoran bank sentral yang ditokenisasi dan kontrak pintar untuk pembayaran lintas batas atomik. Dengan sandbox yang menguji setoran di blockchain untuk penyelesaian antarbank domestik, jalur peningkatan menuju BOJ-NET menjadi lebih nyata. Bank baru-baru ini mengeluarkan uang kertas yang didesain ulang dengan fitur keamanan yang lebih baik.