Wise Plc, la empresa de pagos transfronterizos cotizada en Londres, está enfrentando un serio problema de cumplimiento. Los fiscales belgas están investigando actividades potenciales de lavado de dinero relacionadas con la plataforma de la empresa, y la reacción del mercado fue rápida y severa.
Las acciones de Wise cayeron hasta un 19% durante el día el 1 de junio, marcando el peor desempeño diario de la empresa desde su estreno en bolsa en 2021. A media mañana, la acción había recuperado algo de terreno, pero aún se negociaba aproximadamente un 13% por debajo.
Lo que los fiscales belgas están examinando
La Fiscalía Pública de Bruselas abrió su investigación el año pasado. En el centro de la investigación: cuentas de Wise supuestamente vinculadas a transacciones sospechosas que superan los 500 millones de euros, aproximadamente 582 millones de dólares.
Esas transacciones se conectan supuestamente a casos de fraude, tráfico de drogas y corrupción que abarcan más de 30 países. La investigación se activó por solicitudes de asistencia transfronteriza que identificaron cuentas de Wise como canales para los fondos sospechosos.
Wise ha confirmado que está cooperando con los investigadores. La empresa también ha señalado que aún no se han divulgado hallazgos específicos por parte de los fiscales.
Un patrón, no un incidente aislado
En 2022, el Banco Nacional de Bélgica emitió una orden de corrección contra Wise, requiriendo que la empresa abordara las deficiencias en sus procesos de debida diligencia con los clientes.
En julio de 2025, Wise llegó a un acuerdo con seis estados de EE. UU. por $4.2 millones por deficiencias en su programa de lucha contra el lavado de dinero.
Wise está lejos de ser la única empresa financiera que enfrenta este tipo de escrutinio en Bélgica. ING y Worldline han sido ambos objetivos de investigaciones similares en el país, lo que refleja una campaña regulatoria más amplia contra empresas de pagos que operan en centros financieros europeos.
Qué significa esto para los inversores
Wise ha estado contratando personal para puestos relacionados con stablecoins, lo que indica su intención de expandirse hacia servicios de activos digitales. Problemas regulatorios de esta magnitud podrían retrasar o desviar fácilmente esos planes, ya que los reguladores financieros no están dispuestos a aprobar nuevas líneas de productos para empresas bajo investigación criminal activa por lavado de dinero.
Para cualquier persona que posea acciones de Wise o esté considerando una posición, la variable clave es si los sistemas de cumplimiento de Wise fueron lo suficientemente sólidos como para detectar €500 millones en actividad sospechosa que fluyó a través de su plataforma, y si los fiscales creen que la empresa hizo lo suficiente cuando aparecieron señales de alerta. Esa distinción, entre negligencia e intención, probablemente determinará si esto termina con una multa o algo mucho peor.