Autor original: Dong Jing
Fuente original: 华尔街见闻
Samsung Electro-Mechanics está impulsando el negocio de MLCC para servidores de IA hacia una trayectoria de "contratos a largo plazo", una tendencia que está reconfigurando el equilibrio entre oferta y demanda de este componente electrónico clave.
Se informó que el 23 de julio, Samsung Electro-Mechanics reveló que la empresa firmó un contrato de suministro de MLCC con una gran empresa tecnológica global por un valor de 295.120 millones de won coreanos (aproximadamente 204 millones de dólares estadounidenses), con un período de suministro para todo el año 2027. La contraparte no se reveló debido a un acuerdo de confidencialidad entre ambas partes.
Este es el segundo mes consecutivo en que Samsung Electro-Mechanics obtiene un pedido masivo similar tras firmar un contrato de MLCC para servidores de IA por aproximadamente 450.000 millones de won en junio. El total acumulado de los contratos de MLCC para servidores de IA divulgados públicamente este año asciende a 75.000 millones de won (aproximadamente 510 millones de dólares estadounidenses). Si se incluye el acuerdo a largo plazo de capacitores de silicio firmado en mayo por aproximadamente 1,5 billones de won, el total de los acuerdos de suministro de componentes para servidores de IA este año supera los 2,25 billones de won (aproximadamente 1.500 millones de dólares estadounidenses).
El presidente de Samsung Electro-Mechanics, Chang Duck-hyun, dijo:
Este gran contrato es el resultado del pleno reconocimiento de la tecnología MLCC de Samsung Electro-Mechanics como componente esencial de la infraestructura de IA. Basándonos en la profunda confianza de nuestros clientes, aceleraremos el desarrollo de productos de última generación, construiremos una cadena de suministro estable y lideraremos el mercado de componentes de IA.
El día del anuncio del mensaje, la acción de Samsung Electro-Mechanics subió más del 8% durante la sesión, alcanzando 1,475,000 won coreanos, con el mayor aumento entre las acciones componentes del índice compuesto de Corea (KOSPI), superando a acciones pesadas como Samsung Electronics y SK Hynix.
Órdenes grandes continuas: Las órdenes de MLCC para servidores de IA se acumulan aceleradamente
El monto de este contrato representa aproximadamente el 2.6% de los ingresos consolidados de Samsung Electro-Mechanics de 11.3145 billones de won el año pasado, y el suministro consiste en una gran cantidad de MLCC de alto rendimiento clave para servidores AI y sistemas de centros de datos del cliente. En cuanto a la línea de tiempo, los pedidos de componentes para servidores AI de Samsung Electro-Mechanics este año han mostrado una clara aceleración:
En mayo, la empresa firmó un contrato a largo plazo con un cliente global por un valor de aproximadamente 1,5 billones de wones para el suministro de condensadores de silicio; en junio, firmó nuevamente un acuerdo de suministro de MLCC para servidores de IA con una gran empresa tecnológica global por un valor de aproximadamente 450.000 millones de wones; el contrato revelado en julio eleva aún más el total acumulado de los contratos de MLCC para servidores de IA anunciados este año a 75.000 millones de wones.
Según los informes, los observadores del sector señalan que tales contratos intensivos y a largo plazo para suministro masivo de MLCC son raros en la industria, lo que indica que la categoría de componentes tradicionalmente dominada por órdenes a corto plazo está acelerando su transición hacia modelos de contratos a largo plazo impulsada por la demanda de infraestructura de IA.
MLCC es conocida como el "arroz de la industria electrónica", y su función principal es proporcionar corriente estable y controlar las fluctuaciones de voltaje en circuitos electrónicos. En el escenario de servidores de IA, este valor estratégico se ve significativamente ampliado.
En comparación con los servidores normales, los servidores de IA requieren más de diez veces la cantidad de MLCC: hasta 600.000 MLCC pueden instalarse en cada bastidor de servidor.
Al mismo tiempo, los servidores de IA exigen especificaciones extremadamente estrictas para los MLCC, que deben cumplir con diseños ultracompactos y de alta capacidad, así como estándares de confiabilidad como resistencia a altas temperaturas, alta tensión y resistencia a la deformación del sustrato, lo que implica una barrera tecnológica muy elevada; el número de empresas con capacidad real de suministro a gran escala es extremadamente limitado.
En cuanto a los condensadores de silicio, este producto se instala dentro del paquete de chips de IA (incluyendo GPU y memoria de alta ancho de banda HBM) para ayudar a estabilizar la fuente de alimentación, con una resistencia aproximadamente la centésima parte de la de los MLCC tradicionales, destacando por sus ventajas de rendimiento.
Samsung Electro-Mechanics mantiene la liderazgo global en el mercado de MLCC para servidores de IA, con una cuota de mercado superior al 40%. Esta ventaja en la cuota de mercado se considera el pilar fundamental que respalda la continua preferencia de los grandes clientes por la empresa, y también fue un factor clave que impulsó el fuerte aumento del precio de las acciones tras la divulgación del acuerdo a largo plazo para capacitores de silicio en mayo.
Samsung Electro-Mechanics indica que actualmente está en negociaciones adicionales con múltiples clientes globales sobre planes de suministro a mediano y largo plazo de MLCC, y planea acelerar la transición hacia una cartera de productos de mayor valor agregado centrada en aplicaciones industriales, electrónica automotriz y servidores de IA, ampliando los contratos de suministro a largo plazo para consolidar la base de demanda estable de MLCC para servidores de IA.