Principales conclusiones
- El gráfico diario de Circle stock ha formado un patrón de bandera bajista.
- La empresa publicará su informe de ganancias esta semana.
- La oferta de USDC ha seguido disminuyendo este mes.
El precio de las acciones de Circle se ha movido lateralmente desde finales de junio. Ha permanecido dentro de los niveles de soporte y resistencia de $58 y $73, respectivamente, durante este período. Esta consolidación podría estar a punto de ser puesta a prueba el miércoles, cuando publique sus resultados financieros.
Circle Internet publicará sus resultados mientras aumentan los problemas
Las acciones de CRCL estarán en el Spotlight esta semana mientras la empresa publica sus resultados financieros. Estos números llegan en medio del actual invierno cripto que ha afectado al bitcoin y la mayoría de las altcoins.
Los resultados llegan en un momento en que la industria de las stablecoins se ha estancado en gran medida. Por ejemplo, mientras que la oferta de USD Coin (USDC) ha aumentado de $64.5 mil millones el 1 de agosto del año pasado a los actuales $71.8 mil millones, la oferta ha estado en caída libre. Ha descendido desde un récord de casi $80 mil millones hasta los actuales $71.8 mil millones, su nivel más bajo desde febrero de este año.
La caída es un problema importante para Circle debido a cómo funciona su negocio. Circle opera como un banco, donde permite a los usuarios comprar la moneda USDC, que pueden rescatar en cualquier momento.
La principal diferencia es que los bancos pueden prestar su efectivo a empresas e individuos. Por otro lado, el negocio de Circle está obligado por ley a invertir en bonos del gobierno a plazo corto.
El negocio de Circle genera más ingresos cuando la oferta de USDC crece en un momento en que los rendimientos de los bonos a corto plazo están aumentando. Los datos muestran que estos rendimientos de bonos están en alza, con los bonos de un mes rindiendo el 3,6%. El rendimiento a diez años ha aumentado hasta el 4,68%.
El desafío ahora es que la oferta de USDC ya no está creciendo, lo que afectará sus ingresos y beneficios.
Los datos de Yahoo Finance muestran que los analistas esperan que los próximos resultados revelen que sus ingresos aumentaron solo un 8,45% en el segundo trimestre hasta alcanzar los 713 millones de dólares. Un crecimiento de ingresos del 8,45% no es muy atractivo para una empresa tecnológica en una industria que los analistas esperan que siga creciendo exponencialmente.
Los márgenes de Circle también se esperan que sigan bajo presión mientras la empresa continúa gastando. Se espera que las ganancias por acción se muevan a 16 centavos.
El mercado de opciones indica alta volatilidad
Se espera que las acciones de Circle Internet Group sean altamente volátiles esta semana. El mercado de opciones indica una volatilidad implícita del 130%, mucho más alta que la volatilidad histórica del 91,7%.
Al observar el volumen, la empresa tiene una relación put/call de 0.54, con los puts y calls moviéndose a 10.860 y 20.158. Según la posición abierta, la relación put/call ha pasado a 0.93. Estos números indican que hay más puts que calls, una señal de que los inversores anticipan una caída en el precio.
Los analistas tampoco están muy optimistas sobre la empresa. Por ejemplo, los analistas de Mizuho redujeron recientemente su objetivo de $50 a $45, lo que implica una caída del 30% desde el nivel actual. Los analistas de Robert Baird redujeron el objetivo de $138 a $100, mientras que Goldman Sachs lo redujo de $111 a $96.
Análisis técnico del precio de las acciones de Circle
El gráfico diario muestra que la acción CRCL formó un patrón de doble techo en $136 y una línea de cuello en $83, su nivel más bajo en abril. Este patrón suele conducir a más caídas con el tiempo.
La acción ha permanecido por debajo de la Media Móvil Exponencial de 100 días (EMA), una señal de que los bajistas aún están en control. Lo más notable es que la acción ha formado un patrón de bandera bajista, compuesto por una línea vertical y un canal horizontal.
Por lo tanto, estos patrones sugieren que la acción probablemente continuará cayendo, posiblemente hasta el nivel psicológico de $50. Tal movimiento representaría una caída del 14% por debajo del nivel actual.
La publicación Análisis de acciones de Circle antes de los resultados de esta semana: ¿Comprar o vender? apareció por primera vez en The Market Periodical.