Mensaje de BlockBeats, 3 de agosto: El presidente de Dongfang Gangwan, Dan Bin, compartió esta mañana la opinión de un analista de Morgan, indicando que en julio, el sector de chips experimentó una caída brusca y una gran cantidad de liquidaciones de apalancamiento, pero dentro del amplio ciclo de IA, este nivel de corrección es tanto un camino necesario como una señal de salud del mercado.
El mercado aún no ha comprendido plenamente el potencial ilimitado de demanda de la IA como producto "inteligente"; las preocupaciones sobre el gasto en capital de las grandes empresas reviven la historia temprana de AWS de Amazon, pero la oportunidad de la IA es mucho más grande. Los fondos están regresando de acciones tecnológicas de baja calidad hacia activos de alta calidad, confirmando la predicción de un "regreso de los reyes" a finales de 2026. Los chips de almacenamiento aún presentan riesgos cíclicos y alta volatilidad; es mejor esperar una recuperación técnica, y se favorece con mayor entusiasmo a NVIDIA, Broadcom y TSMC por sus fundamentales sólidos, ya que los fondos fluirán en mayor medida hacia capas de aplicación de calidad.
Por otro lado, el negocio de los grandes proveedores de nube está creciendo aceleradamente, con un gran volumen de órdenes pendientes que sigue acelerándose, lo que indica que la penalización previa a los gastos de capital fue un error; estas inversiones se traducirán en ingresos futuros seguros. En cuanto a agosto, se espera que la recuperación del Nasdaq se mantenga hasta antes del informe financiero de NVIDIA, y que el ajuste acumulado del sector tecnológico esté cerca de su final, con los fondos regresando rápidamente a acciones tecnológicas de alta calidad. En términos de operaciones específicas en los sectores, actualmente no se recomienda perseguir precios altos en los sectores de chips y almacenamiento (memoria). Sin embargo, los inversores pueden adoptar una estrategia de operaciones a corto plazo comprando en niveles bajos, hasta que el sector de almacenamiento complete técnicamente su formación de fondo.