La volatilidad implícita del bitcoin a 30 días alcanza un mínimo histórico de 36%, los expertos advierten sobre riesgos mal interpretados

Según noticias de ME, el 6 de agosto (UTC+8), la volatilidad implícita a 30 días del Bitcoin ha caído hasta el soporte a largo plazo de 36%, mientras el precio oscila estrechamente por debajo de los 65.000 dólares. Adam Haeems, responsable de gestión de activos de Tesseract Group, advirtió: “Cuando la volatilidad del mercado es baja, los operadores pueden establecer posiciones direccionales y coberturas a costos relativamente bajos. Si el mercado luego rompe un nivel de posición concentrada, las operaciones de cobertura de los operadores podrían acelerar esta tendencia”. “La implicación práctica es que la baja volatilidad no debe confundirse con bajo riesgo. Por lo tanto, se debe tener especial cuidado al utilizar apalancamiento, especialmente cuando el volumen y la profundidad del mercado son bajos”. En cuanto al sentimiento del mercado, Paul Howard, director senior de Wincent, señaló que la demanda actual de opciones put ha disminuido claramente, pero tampoco hay suficiente demanda de opciones call. Glassnode indicó: “Esta asimetría no se debe a la compra de opciones put, sino a la desaparición de la compra de opciones call. Nadie está dispuesto a pagar por un alza, ni tampoco a pagar mucho por una caída”. Paul Howard considera que el siguiente catalizador importante será “algún mensaje regulatorio positivo, como la Ley Clarity, que podría manifestarse como flujos de fondos institucionales hacia ETFs”. (Fuente: PANews)