গোল্ডম্যান স্যাক্স রিপোর্ট: নিয়ন্ত্রণ শক্তিকরণের পরেও এআই কম্পিউট চাহিদা অবিরাম

লেখক: রিতা

টেক্সাস এবং পেনসিলভানিয়ার গভর্নরদের আগস্টে ডেটা সেন্টার উন্নয়নের জন্য নিয়ন্ত্রণ, শক্তি এবং পরিবেশগত বাধ্যবাধকতা কঠোর করার আদেশ জারি করেন। গোল্ডম্যান স্যাকসের পাবলিক ইউটিলিটি বিশ্লেষকদের মতে, এটি উচ্চমানের, বড় পরিসরের প্রকল্পগুলির উপর খুবই কম প্রভাব ফেলবে, আসলে ক্ষতিগ্রস্ত হচ্ছে স্পেকুলেটিভ এবং মূলধন-অপর্যাপ্ত প্রকল্পগুলি। SMCI 11 আগস্ট F4Q26-এর জন্য আয়ের বিবৃতি প্রকাশ করে, FY27-এর জন্য 650 থেকে 720 বিলিয়ন ডলারের আয়ের নির্দেশিকা দিয়েছে, F4Q-এর একক ত্রৈমাসিক অর্ডার 600 বিলিয়ন ডলারেরও বেশি, যার প্রায় 70% শুধুমাত্র AI-এর বাস্তবায়নের সাথে সম্পর্কিত।

নিয়ন্ত্রণ শক্তিকরণের কারণে এআই অবকাঠামোর চাহিদা কমেনি। আগস্টে বিশ্বব্যাপী এআই প্রকল্পের ঘোষণা অব্যাহত রয়েছে, যা IBM এবং Together AI-এর 240 মিলিয়ন ডলারের সহযোগিতা, সৌদি সার্বভৌম এআই প্ল্যাটফর্মের চালু, এবং CoreWeave এবং কোয়ান্টিটেটিভ বিগ হাডসন রিভার ট্রেডিং-এর দশ বিলিয়ন ডলারের চুক্তির মধ্যে রয়েছে। গোল্ডম্যান স্যাকস 31 আগস্টে প্রকাশিত এআই প্রকল্পের মাসিক ট্র্যাকিং রিপোর্টে মাসটির বিশ্বব্যাপী এআই অবকাঠামো খাতের প্রধান অগ্রগতির সমন্বয় করেছে। এআই কম্পিউটিং ক্ষমতা শীর্ষস্থানীয়দের দিকে কেন্দ্রীভূত হচ্ছে, এবং সার্বভৌম রাষ্ট্রগুলির অংশগ্রহণও ত্বরান্বিত হচ্ছে।

আগস্ট ৩ তারিখে, টেক্সাসের গভর্নর ডেটা সেন্টার উন্নয়নের জন্য শক্তি এবং পরিবেশগত প্রয়োজনীয়তা কঠোর করার আদেশ জারি করেন। আগস্ট ১৮ তারিখে, পেনসিলভেনিয়াও অনুসরণ করে। গোল্ডম্যান স্যাকসের পাবলিক ইউটিলিটি বিশ্লেষক কার্লি ড্যাভেনপোর্টের মতে, নীতিগত পরিবর্তনগুলির উচ্চমানের, বড় পরিসরের প্রকল্পগুলির উপর বাস্তবিক প্রভাব খুবই কম, এবং প্রভাবিত হওয়ার মূলত স্পেকুলেটিভ এবং মূলধন-অপর্যাপ্ত প্রকল্পগুলি।

গোল্ডম্যান স্যাক্স মার্কিন আইটি হার্ডওয়্যার দল বলেছে যে, ডেল এবং এএমডি উভয়ই উত্থানশীল এআই ডেটা কেন্দ্রের গ্রিনফিল্ড প্রকল্পগুলিতে সর্বাধিক প্রভাবিত। এএমডির F4Q একক ত্রৈমাসিক অর্ডার 600 বিলিয়ন ডলারের বেশি, FY27-এর আয়ের নির্দেশিকা 650 থেকে 720 বিলিয়ন ডলার, যা 75% বৃদ্ধি। এর মধ্যে প্রায় 70% GPU সার্ভারের সাথে সম্পর্কিত। এএমডির পারফরম্যান্স ডেল এবং এইচপিই-এর জন্যও ইতিবাচক সংকেত, ডেল GPU সার্ভারের চাহিদার অবিরাম শক্তিশালীতা থেকে লাভবান, এবং এইচপিই CPU সার্ভারের চাহিদার পুনরুজ্জীবনের মাধ্যমে লাভবান।

আগস্টে, সার্বভৌম এআই অবকাঠামোর নির্মাণ বিশ্বের বিভিন্ন অঞ্চলে একসাথে এগিয়ে যায়। সৌদি আরব মাসটির সবচেয়ে সক্রিয় বাজার ছিল।

৩১ আগস্ট, সৌদি সার্বভৌম ফান্ড PIF-এর সমর্থিত AI কোম্পানি HUMAIN, AMD এবং Cisco-এর সাথে মিলে রিয়াদে একটি ওপেন-সোর্স বড় পরিসরের AI প্ল্যাটফর্ম চালু করেছে, যা AMD Instinct MI355X GPU এবং Cisco Silicon One নেটওয়ার্ক সমাধান ব্যবহার করে। পরবর্তী পর্যায়ে ২৫০ মেগাওয়াট ডিপ্লয় করার পরিকল্পনা রয়েছে, ২০৩০ সালের লক্ষ্য ১ গিগাওয়াট।

২৪ আগস্ট, ফ্রান্সের এআই কোম্পানি মিস্ট্রাল হুমেইনের সাথে কয়েকশত মিলিয়ন ইউরোর চুক্তিতে সহযোগিতা করে সার্বভৌম এআই অবকাঠামো বিকাশ করবে এবং নিয়ন্ত্রিত শিল্পগুলির জন্য আরবি ভাষার বড় মডেল তৈরি করবে।

ভারতীয় বাজারও সক্রিয়। 26 আগস্ট, IntelliDB Enterprise এবং Yotta Data Services ভারতে সুযোগ্য AI ডেটাবেস অবকাঠামো প্রদানের জন্য একটি সহযোগিতা ঘোষণা করেছে। Yotta আগেই 20736টি NVIDIA Blackwell Ultra GPU স্থাপনের ঘোষণা করেছিল, যার 10000টি ভারতীয় AI মিশনের জন্য আবদ্ধ করা হয়েছে। Supermicro Yotta-এর AI অবকাঠামোর একটি পার্টনার।

৮ আগস্ট, মার্কিন এআই ক্লাউড ইনফ্রাস্ট্রাকচার কোম্পানি ফায়ারবার্ড ঘোষণা করেছে যে আর্মেনিয়ার সার্বভৌম এআই ইনফ্রাস্ট্রাকচারের প্রথম পর্যায় চালু হয়েছে, যার প্রথম পর্যায়ের বিনিয়োগ ৫ বিলিয়ন ডলার, ৪০০ মেগাওয়াটেরও বেশি পরিকল্পনা করা হয়েছে, যেখানে ডেল পাওয়ারএজ সার্ভার এবং এনভিডিয়া ব্ল্যাকওয়েল GPU ব্যবহার করা হচ্ছে। ব্রিটেনে, এআই ইনফ্রাস্ট্রাকচার স্টার্টআপ এরা৪ HPE-এর সাথে সহযোগিতা করে ব্রিটেনে মডিউলার ডেটা সেন্টার নেটওয়ার্ক স্থাপন করছে, যেখানে HPE AI মডিউলার সলিউশন এবং এনভিডিয়া ব্ল্যাকওয়েল B300 GPU ব্যবহার করা হচ্ছে, যার প্রাথমিক GPU স্টক ১৫০০টি দিয়ে শুরু হয়েছে, ১২ মাসের মধ্যে ১০,০০০টিরও বেশি হবে।

আইবিএম এবং টুগেদার এআই 11 আগস্ট আইবিএম ক্লাউডে এনভিডিয়া এইচজিএক্স বি৩০০ সিস্টেম এবং স্পেকট্রাম-এক্স ইথারনেট ব্যবহার করে বড় পরিসরের এআই ইনফারেন্স ক্লাস্টার চালুর জন্য 240 মিলিয়ন ডলারের বহুবর্ষীয় চুক্তি স্বাক্ষর করেছে, যা 2027 এর প্রথম ত্রৈমাসিকে চালু হওয়ার পরিকল্পনা।

ফার্মি ১০ আগস্ট টেনসরওয়েভ নামের একটি এআই ক্লাউড সেবা প্রদানকারীর সাথে টেক্সাসের কার্সন কাউন্টিতে ২২২ মেগাওয়াট ডেটা সেন্টার সমাধান সরবরাহের জন্য বাধ্যতামূলক ভাড়ার চুক্তি স্বাক্ষর করেছে, যার ১৫ বছরের চুক্তির মোট মূল্য প্রায় ৬.৫ বিলিয়ন ডলার, এবং ২০২৭ এর দ্বিতীয়ার্ধে সরবরাহ শুরু হওয়ার পরিকল্পনা। ফার্মির AMD Instinct GPU এবং বিভিন্ন বিদ্যুৎ উৎসের সাথে ৬৫০ মেগাওয়াট পর্যন্ত বিস্তারের অধিকার রয়েছে।

২৫ আগস্ট, সিসকো এবং আম্বার কম্পিউটার সিকিউর এআই ফ্যাক্টরি সমাধানকে বাড়িয়ে তোলে, যা তরল শীতলকরণ এবং বাতাসের মাধ্যমে শীতলকরণ সহ এআই অবকাঠামো প্রদান করে, যা ট্রিলিয়ন প্যারামিটার মডেল প্রশিক্ষণকে সমর্থন করে। আম্বারের সমাধানগুলি ২০২৬ সালের অক্টোবর থেকে সিসকোর চ্যানেলের মাধ্যমে বিক্রি হবে।

২০ আগস্ট, কোয়ান্টিটেটিভ ট্রেডিং কোম্পানি হাডসন রিভার ট্রেডিং কোরওয়েভ এর সাথে একটি বহুবর্ষীয় দশ বিলিয়ন ডলারের চুক্তি স্বাক্ষর করে, যার মাধ্যমে তারা কোরওয়েভ ক্লাউড প্ল্যাটফর্মে NVIDIA Vera Rubin NVL72 এবং HGX B200 GPU সিস্টেম স্থাপন করবে যা AI-চালিত ট্রেডিং গবেষণার জন্য ব্যবহৃত হবে।

১ আগস্ট, ভারতীয় ফিনটেক কোম্পানি ZyBiSys ডেল ইউনিফাইড ইনফ্রাস্ট্রাকচার ডিপ্লয়মেন্ট সম্পন্ন করে, যা ভারতের ছয়টি ডেটা সেন্টারে ৯৯.৯৯% উপলব্ধতা প্রদান করে এবং ৫০টিরও বেশি স্টক ব্রোকারের রিয়েল-টাইম ট্রেডিংকে সমর্থন করে।

গোল্ডম্যান স্যাক্সের মূল্যায়ন স্পষ্ট। এআই ইনফ্রাস্ট্রাকচারে বিনিয়োগের তরঙ্গ এখনও ত্বরান্বিত হচ্ছে, এবং নিয়ন্ত্রণ শক্তিশালী হওয়ার সত্ত্বেও শীর্ষ খেলোয়াড়দের বিস্তারের গতি বাধাগ্রস্ত হয়নি। সার্ভার হার্ডওয়্যারের চাহিদা অক্ষুণ্ণভাবে শক্তিশালী রয়েছে, এবং সুযোগ-সুবিধা ভিত্তিক এআই-এর অংশগ্রহণ সৌদি আরব এবং ভারত থেকে আরও অনেক অঞ্চলে ছড়িয়ে পড়ছে। এআই কম্পিউটিং সম্পদগুলি মূলধন, প্রযুক্তি এবং সঙ্গতির ক্ষমতা সম্পন্ন বড় খেলোয়াড়দের দিকে কেন্দ্রীভূত হচ্ছে, যার ফলে ছোট বিনিয়োগকারীদের জন্য স্থানটি কমে যাচ্ছে।

ঘোষণাপত্র

এই প্রতিবেদনটি চাওয়াং রিসার্চ কর্তৃক তৃতীয় পক্ষের ব্রোকারের গবেষণা প্রতিবেদন (গোল্ডম্যান স্যাক্স, ২০২৬ সালের ৩১ আগস্ট) এবং প্রকাশিত বাজারের তথ্যের সমন্বয়ে সংকলিত ও ব্যাখ্যা করা হয়েছে। এই প্রতিবেদনে উল্লিখিত রেটিং, লক্ষ্যমূল্য, লাভের পূর্বানুমান এবং সংশ্লিষ্ট বিচারগুলি কেবলমাত্র সেই ব্রোকারের বিশ্লেষকদের মতামত, যা শুধুমাত্র তাদের প্রতিষ্ঠানের অবস্থানকে প্রতিফলিত করে, চাওয়াং রিসার্চের মতামতকে প্রতিফলিত করে না এবং কোনও বিনিয়োগের পরামর্শও প্রদান করে না।

বাজারে ঝুঁকি রয়েছে, সিদ্ধান্ত নিতে হবে স্বাধীনভাবে। এই প্রবন্ধটি যেকোনো সিকিউরিটি ক্রয় বা বিক্রয়ের জন্য ভিত্তি হিসাবে ব্যবহার করা উচিত নয়।