এআই ইনফ্রাস্ট্রাকচার চিপস, শক্তি এবং স্টোরেজ সেক্টরে বৃদ্ধির দিকে নিয়ে যায়

লেখক: চাংঅ্যান আই বাইটাই কনটেন্ট টিম

গত বছর নভেম্বরে, সুন ইউচেন একটি টুইট পোস্ট করেছিলেন:

স্বল্পমেয়াদে চিপের অভাব, দীর্ঘমেয়াদে শক্তির অভাব, চিরকাল স্টোরেজের অভাব, বিটট্রন্টের ভবিষ্যৎ কল্পনা করা যায় না

যদি এই বাক্যটিকে একটি প্রবাহ বাক্য হিসাবে না দেখে শিল্প বিচার হিসাবে দেখেন, তবে পিছনে ফিরে তাকালে দেখা যায়:

এই তিনটি লাইন প্রায় এআই মার্কেটের সবচেয়ে বাস্তবিক আয়ের পথ।

সেই টুইট প্রকাশের পর আমেরিকান স্টক স্টোরেজ কনসেপ্ট কেনা হলে আজ কী ফলাফল হত?

• মিক্রন: +214%

• সিগেট: +180%

• ওয়েস্টার্ন ডিজিটাল: +190%

• SanDisk: +552%

এই নিবন্ধটি এই তিনটি লাইন অনুসারে বিশ্লেষণ করুন:

কেন এআই প্রথমে চিপসকে সুবিধা দেবে, তারপর শক্তির বাধা তৈরি করবে এবং দীর্ঘমেয়াদে স্টোরেজের চাহিদা বাড়াবে? এই কাঠামোতে কোন সম্পদগুলি ইতিমধ্যেই এগিয়ে গেছে?

আইএই প্রথমে অ্যাপ্লিকেশন লেয়ারে নয়, বরং বেসমেন্ট কম্পিউটিং পাওয়ারে জ্বলে উঠেছে।

বড় মডেল প্রশিক্ষণের জন্য বা দৈনিক ইনফারেন্স, এজেন্ট কল, মাল্টিমোডাল প্রসেসিংয়ের জন্য, প্রথম ধাপটি হল গণনা চালু করা, এবং এই গণনাগুলি চূড়ান্তভাবে GPU, HBM, হাই-স্পিড ইন্টারকানেকশন এবং অ্যাডভান্সড প্রসেসের উপর নির্ভর করে।

অর্থাৎ, এআই-এর চাহিদার বৃদ্ধি প্রথমে খুব পিছনের ধাপগুলিতে প্রভাব ফেলবে না, বরং প্রথমে আরও সরাসরি বাস্তবতায় পরিণত হবে:

আরও বেশি চিপ, আরও শক্তিশালী চিপ, আরও উচ্চ ব্যান্ডউইথ চিপ প্রয়োজন।

এটাই কারণ যে, চিপ সেক্টরে সবচেয়ে আগে এআই-এর চাহিদা প্রতিফলিত হয়।

শিল্প ডেটা এটিকে পরিষ্কারভাবে উল্লেখ করেছে। 2026 আর্থিক বছরের ভিত্তিতে, NVIDIA-এর রাজস্ব 65% বৃদ্ধি পেয়েছে, যা উচ্চ-পারফরম্যান্স কম্পিউটিং চিপের চাহিদা এখনও নিরবচ্ছিন্নভাবে প্রকাশ পাচ্ছে বলে নির্দেশ করে।

🌟 এই দিকে কোন সম্পদ রয়েছে

কোর ক্যালকুলেশন লেয়ার: নভিডিয়া (NVDA), AMD, ব্রডকম (AVGO), TSMC (TSM)

স্থানীয় ক্যালকুলেশন লেয়ার: হাইগুয়াং ইনফোরমেশন (688041.SH), ক্যামব্রিজ কনসেপ্ট (688256.SH) ইত্যাদি। হাইগুয়াং ইনফোরমেশন হল চীনের একটি প্রতিনিধিত্বকারী প্রতিষ্ঠান যা x86 সার্ভার CPU তৈরি করে, 2024 সালে এর আয় ছিল 91.62 বিলিয়ন চীনা ইয়ুয়ান, যা গতবছরের তুলনায় 52.4% বৃদ্ধি পেয়েছে।

সেমিকন্ডাক্টর ডিভাইস স্তর: ASML, অ্যাপ্লিকেশন ম্যাটেরিয়ালস (AMAT), লিনিয়াস গ্রুপ (LRCX)। লিথোগ্রাফি মেশিনের বড় খেলোয়াড় অ্যাসমলের মার্কিন এডআর মূল্য 2026 সালের শুরুতে ইতিহাসের সর্বোচ্চ পর্যায়ে পৌঁছেছে, 2 জানুয়ারি একদিনে 8% এরও বেশি বৃদ্ধি পেয়েছে, 2026 সালের শুরু থেকেই 27% এরও বেশি বৃদ্ধি পেয়েছে; লিনিয়াস গ্রুপ 2026 সালের শুরু থেকে 30% এরও বেশি বৃদ্ধি পেয়েছে; অ্যাপ্লিকেশন ম্যাটেরিয়ালস 2026 সালের শুরু থেকে 28% এরও বেশি বৃদ্ধি পেয়েছে, তিনটি সেমিকন্ডাক্টর ডিভাইস বড় খেলোয়াড়ের শেয়ারমূল্যই স্ট্যান্ডার্ড অ্যান্ড পুয়ার্স 500 ইনডেক্সকে অনেকটাই ছাড়িয়েছে।

🌟 গত বছরের পারফরম্যান্স

চিপ সেক্টর হল এই এআই রানের মধ্যে সবচেয়ে আগে শুরু হওয়া এবং সবচেয়ে বেশি বৃদ্ধি প্রদর্শনকারী দিক। নভেডিয়া নেতৃত্ব দিয়েছে, ২০২৩ এর শুরু থেকে এর মোট বৃদ্ধি ১০০০% এর বেশি। ২০২৬ এর শুরুতে ডিভাইস সেগমেন্ট নতুন উচ্চতায় পৌঁছেছে, এবং সামগ্রিকভাবে এখনও শক্তিশালী উর্ধ্বমুখী চক্রের মধ্যে রয়েছে।

সিটিগ্রুপ একটি গবেষণা প্রতিবেদন প্রকাশ করে পূর্বাভাস দিয়েছে যে বিশ্বব্যাপী সেমিকন্ডাক্টর সরঞ্জাম খাতে "Phase 2 বুলিশ উত্থান চক্র" শুরু হবে, এবং 2026 সালের চিপ শেয়ারের মূল বিষয় হবে ASML, Lam Research এবং Applied Materials।

আরও বেশি চিপ থাকলেও, বিদ্যুত না থাকলে এটি চলবে না।

চিপ কেনার পরেই শুরু হয়, বড় মডেল, ডেটা সেন্টার এবং ইনফারেন্স সার্ভিসগুলি দীর্ঘমেয়াদি চালানোর জন্য অবিরাম বিদ্যুৎ সরবরাহের পাশাপাশি অতিরিক্ত তাপ নির্গমন এবং শীতলকরণের দায়িত্বও বহন করতে হয়।

প্রাচীন ডেটা সেন্টারের একক ক্যাবিনেট পাওয়ার সাধারণত 5 থেকে 15 কিলোওয়াট, যখন AI ডেটা সেন্টারগুলি এখন স্পষ্টভাবে 50 থেকে 100 কিলোওয়াটে উঠে গেছে, যার ফলে বিদ্যুৎ খরচ এবং তাপ নির্গমনের চাপ সম্পূর্ণভাবে একই মাত্রার নয়।

IEA-এর বর্তমান বিশ্লেষণে উল্লেখ করা হয়েছে যে, 2030 সালের মধ্যে ডেটা কেন্দ্রের বিদ্যুৎ ব্যবহার প্রায় 945 TWh-এ বৃদ্ধি পাবে, যা বর্তমান স্তরের প্রায় দ্বিগুণ। AI হল এর প্রধান চালকশক্তি। মার্কিন শক্তি বিভাগও স্পষ্টভাবে বলেছে যে, ডেটা কেন্দ্রের বিদ্যুৎ চাহিদার বৃদ্ধি এখন অঞ্চলগুলির গ্রিডকে স্পষ্টভাবে চাপের মুখে ফেলছে।

🌟 এই দিকে কোন সম্পদ রয়েছে

Gas Turbines: GE Vernova (GEV): Gas turbine orders surge, full-year 2025 orders reach $59 billion, backlog grows to $150 billion; management raises 2026 revenue guidance to $44–45 billion.

স্বাধীন বিদ্যুৎ উৎপাদক: Constellation Energy (CEG): মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রের সবচেয়ে বড় শূন্য কার্বন বিদ্যুৎ পরিচালক, পারমাণবিক সম্পদ সরাসরি প্রযুক্তি মহাকায় দীর্ঘমেয়াদী বিদ্যুৎ ক্রয় চুক্তি স্বাক্ষর করেছে;

ভিস্ট্রা (VST): নিউক্লিয়ার এবং গ্যাস সম্পদ সহ, 2026 সালের EBITDA গাইডলাইনের মধ্যবর্তী মান 2025 এর তুলনায় প্রায় 30% বৃদ্ধি পাবে

ইউরেনিয়াম সম্পদ: Cameco (CCJ): বিশ্বের সবচেয়ে বড় তালিকাভুক্ত ইউরেনিয়াম খনি প্রতিষ্ঠান, পারমাণবিক বিদ্যুৎ পুনরুজ্জীবনের আপস্ট্রিম লাভবান

🌟 গত বছরের পারফরম্যান্স

GE Vernova-এর গত বছরের শেয়ার মূল্য 167% বেড়েছে। 52-সপ্তাহের নিম্নতম মূল্য 408 ডলার এবং সর্বোচ্চ মূল্য পৌঁছেছে 1181 ডলার, যা প্রায় দ্বিগুণ বৃদ্ধি।

2025 সালে কনস্টেলেশন এনার্জি ইতিহাসের সর্বোচ্চ পর্যায়ে পৌঁছায়, তারপর নিয়ন্ত্রণমূলক নীতির প্রভাবে উচ্চ বিন্দু থেকে প্রায় 28% পিছিয়ে আসে, এখন এটি আপেক্ষিকভাবে নিম্ন স্তরে রয়েছে।

ভিস্ট্রা সামগ্রিকভাবে শক্তিশালী অবস্থানে রয়েছে, ডেটা সেন্টারের দীর্ঘমেয়াদী বিদ্যুৎ সরবরাহ চুক্তি ধারাবাহিকভাবে বাস্তবায়িত হচ্ছে। শক্তি খাতটি সামগ্রিকভাবে প্রাচীন প্রতিরক্ষামূলক অবস্থান থেকে AI অবকাঠামোর প্রধান লাভবান দিকে পুনর্মূল্যায়ন করা হয়েছে।

স্টোরেজের মূল যুক্তি খুব সহজ: এআই একবারের জন্য কল করা কিছু নয়, এটি মূলত একটি নিরন্তর থ্রুপুট, নিরন্তর সঞ্চয় এবং নিরন্তর ডেটা কল করার সিস্টেম।

ট্রেনিংয়ের জন্য বড় পরিমাণ ডেটা পড়তে হয়, ট্রেনিং প্রক্রিয়ায় চেকপয়েন্ট সংরক্ষণ করতে হয়, ইনফারেন্সের জন্য মডেল এবং ক্যাশে লোড করতে হয়, আবার RAG এবং Agent-এর জন্য নিয়মিত জ্ঞানভাণ্ডার, লগ এবং মেমোরি পড়তে হয়।

এইভাবে, এআই শুধুমাত্র “বেশি ডেটা” নিয়ে আসে না, বরং:

• ডেটা পড়া এবং লেখার ক্রম বেড়েছে

• আরও বাস্তবসময়ের জন্য কল করুন

• আরও জটিল পরিচালনা

• মাইগ্রেশন এবং ক্যাশিংয়ের চাপ বেড়েছে

আরও নিচে দেখুন, জিপিইউ যত বেশি মহঙ্গা হবে, তত বেশি অকার্যকর থাকা যাবে না, তাই শিল্পটি ডেটাকে আরও দ্রুত এবং স্থিতিশীলভাবে ক্যালকুলেশন এন্ডপয়েন্টে পাঠানোর উপর বেশি গুরুত্ব দেবে।

অর্থাৎ, এআই যত বেশি উন্নত হয়, স্টোরেজ তত বেশি “ডেটা সংগ্রহের সঞ্চয়স্থান” নয়, বরং সম্পূর্ণ এআই সিস্টেমকে চলমান রাখার জন্য ডেটা ভিত্তি হয়ে ওঠে।

🌟 এই দিকে কোন সম্পদ রয়েছে

স্টোরেজ চিপ প্রস্তুতকারক: এসকে হাইনিক্স (000660.KS), স্যামসাং ইলেকট্রনিক্স (005930.KS), মাইক্রন টেকনোলজি (MU)

NAND / SSD / HDD উত্পাদক: সন্ডিক (SNDK), সিজেটেক (STX), ওয়েস্টার্ন ডিজিটাল (WDC)

ডোমেস্টিক স্টোরেজ ডিজাইন: GigaDevice, Prisemi, Dongxin Semiconductor, Beijing Junzheng, Memblaze, এবং স্টোরেজ মডিউল প্রস্তুতকারকদের ডেমিংলি, শাংহান ক্রিয়েটিভ, জিয়াংবোলং ইত্যাদি।

🌟 গত বছরের পারফরম্যান্স

2026 এর পর থেকে, স্টোরেজ সেক্টর হল এআই লাইন অফ বিজনেসের সবচেয়ে শক্তিশালী শাখাগুলির একটি।

মার্কিন স্টক বাজারে, এআই ইনফ্রাস্ট্রাকচার বিনিয়োগ এবং উচ্চ ক্ষমতার স্টোরেজের চাহিদার কারণে, সিগেট, স্যানডিস্ক এবং ওয়েস্টার্ন ডিজিটালের মূল্য এই বছর উল্লেখযোগ্যভাবে বেড়েছে। রয়টার্স ৪র্থ মাসের শেষে উল্লেখ করেছে, সিগেট এবং ওয়েস্টার্ন ডিজিটালের মূল্য এই বছর দ্বিগুণেরও বেশি বেড়েছে, এবং স্যানডিস্কের মূল্য এই বছর প্রায় ৩৫০% বেড়েছে।

স্টোরেজ চিপের মূল উৎপাদকগুলিও একসাথে শক্তিশালী হচ্ছে, মাইক্রন এই বছর ব্যাপকভাবে বৃদ্ধি পেয়েছে, এবং এসকে হাইলিস এখনও HBM-এর অভাব এবং বড় কোম্পানিগুলির উৎপাদন ক্ষমতা নিয়ে প্রতিযোগিতার কারণে লাভবান হচ্ছে, যার ফলে প্রথম ত্রৈমাসিকের আয় 198% বৃদ্ধি পেয়েছে এবং পরিচালনা লাভ 406% বৃদ্ধি পেয়েছে, যা লাভক্ষমতা আরও শক্তিশালী করেছে।

এআই-এর প্রথম ঢেউয়ের প্রতিফলন হল চিপ; দ্বিতীয় ঢেউয়ের বাধা হল শক্তি; তৃতীয় ঢেউয়ের দীর্ঘমেয়াদি লাভ হল স্টোরেজ।

যৌক্তিক হওয়া মানে কেনার সুযোগ সহজ নয়। গঠনগত সুযোগ আছে, কিন্তু বিনা চিন্তায় উচ্চতর মূল্যে কেনা নয়।

আসলে মূল্যবান হল বিশেষ করে ব্যবসায়িক শৃঙ্খলের কোন স্তরে আপনি দাঁড়িয়েছেন।

দায়িত্ব অস্বীকার: উপরের তথ্যগুলি শুধুমাত্র শিল্প শৃঙ্খলের পুনর্বিশ্লেষণ, এটি বিনিয়োগের পরামর্শ হিসাবে বিবেচিত হবে না। বিশেষ করে ২০২৬ সালের পর থেকে কিছু প্রতিষ্ঠানের বৃদ্ধি অত্যন্ত অস্বাভাবিক হয়ে গেছে, যুক্তি সঠিক হওয়াটা কিন্তু কেনার সময় সুবিধাজনক হওয়ার অর্থ নয়।