اكتسبت الشراكة المؤسسة حديثًا لشركة Anthropic شركة Fractional AI، مما أنهى شراكة الشركة مع OpenAI ودمج قدراتها في عملية خدمات النشر المتزايدة لـ Anthropic.
الخطوة هي آخر ضربة في تنافس متزايد العدوانية بين Anthropic وOpenAI للهيمنة على سوق الذكاء الاصطناعي المؤسسي، حيث لا تكمن الأموال الحقيقية في بناء النماذج، بل في تضمينها بعمق داخل سير العمل المؤسسي.
الاستيلاء على الأراضي التجارية
أعلنت Anthropic عن شركتها لخدمات الذكاء الاصطناعي للشركات في وقت سابق من هذا العام، مع قائمة من الشركاء المؤسسين تبدو كفريق نجوم للملكية الخاصة: Blackstone و Hellman & Friedman و Goldman Sachs. ووفقًا للتقارير، تمتلك هذه المبادرة دعماً بقيمة 1.5 مليار دولار، وهي مصممة لنشر نماذج Claude AI الخاصة بـ Anthropic بشكل رئيسي داخل شركات المحافظ الخاصة.
افكر فيها كذراع الاستشارات الخاصة بـ Anthropic. الشركة تبني الذكاء الاصطناعي، وهذه الشراكة المشتركة تتولى العمل المعقد والمضمون ماليًا المتمثل في تثبيته فعليًا داخل الشركات. الشركات التي تمتلكها شركات رأس المال الخاص هي الهدف الأولي، وهي استراتيجية توزيع ذكية. صفقة واحدة مع بلاكستون لا تمنحك عميلًا واحدًا، بل تمنحك وصولاً إلى مئات الشركات في محفظة بلاكستون.
شراء وحدات منخفضة من الذكاء الاصطناعي يتوافق تمامًا مع هذا الإطار. من خلال سحب فريق هندسي من دائرة OpenAI، تضيف Anthropic في نفس الوقت خبرة في النشر وتزيل موردًا من منافسها الرئيسي.
OpenAI تبني نسختها الخاصة
لا تجلس OpenAI مكتوفة الأيدي بينما تستولي Anthropic على نظامها البيئي للشركاء. الشركة تجمع أكثر من 4 مليارات دولار لوسيلة نشر مملوكة بغالبية أسهمها تُسمى The Deployment Company، والتي يُقال إن قيمتها تبلغ حوالي 10 مليارات دولار.
الهياكل المتوازية ملحوظة. فقد خلصت الشركتان إلى أن بيع الوصول إلى واجهات برمجة التطبيقات للنماذج المتقدمة ضروري ولكن غير كافٍ. المرحلة التالية من أعمال الذكاء الاصطناعي هي الخدمات: مساعدة المؤسسات على دمج وتوسيع وصيانة أنظمة الذكاء الاصطناعي على نطاق واسع.
هذا هو في الأساس الدليل الذي جعل شركات مثل أكسينتشر وديلويت تحقق نجاحًا هائلاً، إلا أن التكنولوجيا المستخدمة هنا هي الذكاء الاصطناعي التوليدي بدلاً من أنظمة ERP. يتم إعادة بناء نموذج الاستشارات من الصفر من قبل شركات مبنية على الذكاء الاصطناعي، وكل من Anthropic وOpenAI ترغبان في امتلاك نسختيهما الخاصة بدلاً من التخلي عن هذا المجال للشركات الاستشارية التقليدية.
هذا هو الأمر. اقتصاديات تطوير نماذج الذكاء الاصطناعي قاسية. تكلفة التدريب تصل لمئات الملايين. تكاليف الاستنتاج، رغم انخفاضها، لا تزال كبيرة. على النقيض، تولد خدمات المؤسسات إيرادات ذات هامش ربح مرتفع مع احتفاظ قوي بالعملاء. بمجرد أن تُبنى سير عمل الشركة حول Claude أو GPT، تصبح تكاليف التحول غير مقبولة. إنها نفس ديناميكية الارتباط التي جعلت شركات برامج المؤسسات ذات قيمة عالية، وتُعاد محاكاتها الآن مع بنية الذكاء الاصطناعي.
ما الذي تقدمه Fractional AI
تركز القدرات المحددة لـ Fractional AI على هندسة نشر الذكاء الاصطناعي، وهي نوع من العمل التكاملي العملي الذي يربط بين النموذج القوي والتنفيذ المؤسسي الوظيفي. كانت الشركة تعمل ضمن نظام شركاء OpenAI، مما جعل هذه الاستحواذات في آنٍ واحد لعبًا على المواهب وإعاقة تنافسية.
لشراكة أنثروبيك، تضيف هذه الاستحواذ عمقًا تقنيًا لعملية تحتاج إلى التوسع بسرعة. يتطلب نشر الذكاء الاصطناعي عبر عشرات أو مئات شركات المحافظ في وقت واحد فريقًا من المهندسين الذين يفهمون النماذج والواقع الفوضوي لبيئات تكنولوجيا المعلومات المؤسسية. الأنظمة القديمة، متطلبات الامتثال، حوكمة البيانات، كل الأمور غير المبهرة التي تحدد ما إذا كان نشر الذكاء الاصطناعي سينجح فعليًا أو يصبح معدات باهظة الثمن تُخزن على الرفوف.
من المرجح أن فريق Fractional AI يجلب خبرة مُختبرة في تحديات التكامل هذه بالضبط، وهي أقدر بكثير من المعرفة النظرية حول قدرات النموذج.
ما يعنيه ذلك للمستثمرين
إشارات استحواذ Fractional AI إلى أن حرب الذكاء الاصطناعي المؤسسية دخلت مرحلة استقطاب المواهب. عندما تبدأ الشركات في شراء فرق عمل بدلاً من البناء الداخلي فقط، فعادةً ما يعني ذلك أن فرصة السوق كبيرة بما يكفي لتجعل السرعة أهم من كفاءة التكلفة.
يتشكل المشهد التنافسي كسباق بين فريقين فقط، مع هياكل رأس مال مختلفة جدًا. دعم مشروع Anthropic عملاقا رأس المال الخاص اللذين يجلبان ليس فقط الأموال بل أيضًا التوزيع من خلال شركات محفظتهما. أما شركة OpenAI للنشر، ذات التقييم البالغ 10 مليارات دولار وجمعها لأكثر من 4 مليارات دولار، فتستثمر على اعتراف العلامة التجارية لـ OpenAI وقاعدة عملائها المؤسسية الحالية.
بالنسبة للسوق الأوسع، فإن هذه الديناميكية تستحق المراقبة لأنها تحدد أين يتراكم قيمة الذكاء الاصطناعي. إذا استحوذ طبقة النشر على هامش كبير، فستكون شركات النماذج التي تمتلك أيضًا ذراع خدماتها أكثر قيمة بكثير من مزودي النماذج البحتة. إنها الفرق بين أن تكون إنتل وأن تكون أي بي إم في التسعينات.
المخاطر بالنسبة للشركتين هي التنفيذ. إن توسيع خدمات المؤسسات هو في جوهره عمل يعتمد على الأشخاص، ولا يزال فريق الذكاء الاصطناعي مكلفًا ونادرًا. تساعد عمليات الاستحواذ مثل Fractional AI، لكن دمج الفرق مع خدمة عملاء صناديق الاستثمارات الخاصة المطالبين في نفس الوقت أمر صعب. الشركة التي تنجح في تطوير عملية صناعية لنشر الذكاء الاصطناعي، بحيث يصبح قابلاً للتكرار والكفاءة بدلاً من أن يكون مخصصًا في كل مرة، من المرجح أن تفوز بهذا السباق. حاليًا، لا تمتلك أي من الجانبين ميزة حاسمة، وهو بالضبط ما جعل سرقة المواهب قد بدأت.