Тепер $IREN падає, бо Волл-стріт вважає, що вибори означають, що Америка зупинить будівництво інфраструктури ШІ? 😂 Серйозно? Китай стрімко випереджає у ШІ, і ми маємо вірити, що Америка відмовиться від цього? Microsoft все ще потребує обчислювальних ресурсів. NVIDIA все ще потребує клієнтів. Попит на ШІ не зник за одну ніч. Страх гучний. Переконаність — тиха. Я сприймаю цей продаж як можливість, а не похорон.
$IREN наполегливо бореться, щоб спростувати закони гравітації. Зараз вона вище $24, ніж 22,90. Подивіться, попит на обчислювальні ресурси зростає, а не зменшується. І IREN підписує одну угоду за іншою. Тож страх не має підстав.
Тож давайте зрозуміємо це правильно… Компанії з ІІ платять більше за обчислювальні ресурси, тоді як Уолл-стріт вважає, що компанії, які їх надають, коштують менше? 😂 Щось має змінитися. Я ставлю на $IREN — вона здивує багатьох.
Поки Волл-стріт вважає, що неоклауди майже вимерли, віце-президент з інженерії Perplexity говорить про те, як $IREN допоможе забезпечити наступний етап зростання Perplexity. Схоже, хтось забув повідомити Perplexity, що неоклауди вмирають. https://t.co/3Ymj3V7vjB
Смішно, як усі раптово стали експертами з приводу того, чому neoclouds не виживуть. Тим часом $IREN продовжує залучати клієнтів і забезпечувати фінансування. Маю відчуття, що наступна зустріч з інвесторами $IREN буде дуже цікавою — Microsoft. NVIDIA. Perplexity. Нове фінансування.
Медвежі коментарі/настрій щодо Neoclouds не підтверджені. Сьогодні $IREN отримала фінансування під заставу GPU на суму $363 млн. Тиждень тому $NBIS отримала кредитний ліміт у розмірі $3,5 млрд. Де медвежа аргументація?
Чого мене найбільше радує у $363 мільйонах, які отримала $IREN, — це механізм фінансування. IREN демонструє, що вже введена в експлуатацію, прибуткова GPU-інфраструктура може слугувати забезпеченням для інституційного фінансування. Це важлива відмінність на ринку, де все більше хвилюються щодо того, як нейроклауди збираються фінансувати свій розвиток. Це означає, що позиковий капітал, забезпечений обладнанням, залучено без випуску нових звичайних акцій. Немає розведення акцій. IREN тепер довела, навіть незважаючи на негативні коментарі Маска, що інституційний капітал може бути доступний компанії з діючою інфраструктурою та клієнтськими контрактами!
$IREN Так! І коментарі Маска — це справжній конфлікт інтересів. Особливо цікаво те, що SpaceX не просто фінансує інфраструктуру ШІ для власного використання. Вона також продає обчислювальну потужність зовнішнім клієнтам. Наприклад, у транскрипті звіту про результати за жовтень 2023 року Маск сказав, що компанія планує виділити приблизно половину своєї обчислювальної потужності для внутрішніх потреб, а іншу половину — для зовнішніх клієнтів. Він також згадав про здачу цієї потужності в оренду за ринковими цінами. З урахуванням цього, чи не робить це Маска учасником самого ринку, конкурентам якого він публічно попереджає про можливий крах?!
Друзі, спокійно! Консолідація галузі може бути медв’яжою для слабких учасників і волов’ячою для тих, хто вижив, як $IREN! Менше конкурентів не означає меншого попиту на AI, а більше можливостей для тих, хто залишився: Забезпечена енергія Придатні для фінансування контракти з клієнтами Доступ до фінансування Доведена ефективність Саме ці конкурентні переваги мають значення. І $IREN вже має важливі елементи цієї головоломки.
$IREN — це не типовий спекулятивний необлак, який намагається зібрати кошти без підтверджених клієнтів. У своєму фінансовому звіті за серпень компанія описала фінансування GPU на рівні інвестиційного класу на суму $3,6 млрд у співпраці з Microsoft за відсотковою ставкою 6%. Разом із передплатами клієнтів це покривало приблизно 96% капітальних витрат на GPU. Маск, можливо, має рацію, що багато необлаків не виживуть. Але IREN не буде серед жертв.
