Інвестиції в інтеграцію цифрового рубля будуть мати довгий термін окупності, особливо для невеликих кредитних установ, пише «Ъ».
Основним фактором зниження доходів банків аналітики НРА назвали скорочення еквайрингових операцій. Розрахунки цифровими рублями будуть здійснюватися на платформі Центрального банку Росії, а не через комерційні банки. Проте такий рівень втрат можливий лише при досягненні цифровим рублем частки щонайменше 14% від загального обсягу безготівкових розрахунків. Якщо це вдасться досягти, то з урахуванням суми на рахунках росіян у розмірі 67 трлн рублів, витік коштів складе 1–1,5 трлн рублів щорічно. Це серйозний удар по маржі банків, вважають у НРА.
Витрати на впровадження цифрової валюти центрального банку (CBDC) НРА оцінюються у 100–300 млн рублів для кожного банку. Аналітики вважають, що для окупності таких інвестицій знадобляться роки: при комісії 0,1% за операції з цифровими рублями банку потрібно провести платежі на 10 млрд рублів.
Віктор Достов, голова Асоціації учасників ринку електронних грошей, вважає, що в перші два роки втрати комісійних доходів будуть незначними через низькі обсяги операцій. Однак, якщо держава перекладе на цифровий рубль виплати бюджетникам і пенсіонерам, наслідки для банкірів можуть стати надзвичайно болісними.
Експерти НРА смоделювали три сценарії проникнення цифрового рубля в побут: консервативний, базовий та оптимістичний. Залежно від сценарію через п’ять–сім років частка CBDC у грошовому обороті може складати від 5% до 30%. Найбільш реалістичним автори дослідження вважають базовий сценарій — 15–24%. При цьому в найближчі рік-два експерти не очікують помітного зростання популярності цифрового рубля.
Аналітики звернули увагу на досвід Китаю, де цифровий юань запустили раніше, ніж CBDC у Росії. Незважаючи на активні заходи стимулювання, включаючи розподіл «грошей з вертольота», досягти значної частки операцій з цифровим юанем досі не вдалося.
З 1 вересня 12 найбільших російських банків зобов’язані надати клієнтам можливість працювати з цифровим рублем, а великі торгові мережі — приймати його до оплати. Заступник голови правління та фінансовий директор Сбера Тарас Скворцов заявив, що зараз серед росіян немає високого попиту на цифровий рубль, він цікавий лише самому Центральному банку.