MrBeast придбав цифровий банк Step, націлюється на фінансові послуги для Z-генерації

Текст | Каорі

Редагувати | Sleepy.txt

У лютому 2026 року містер Біст офіційно придбав унікусу цифрового банку для підлітків Step. Цією угодою він отримав повний фінансовий фундамент, що включає рахунки, видачу карток та створення кредитної історії.

У жовтні минулого року містер Біст тільки-но подав заявку на торгову марку «MrBeast Financial», яка охоплює діяльність у сфері децентралізованих бірж, обробки платежів криптовалютою, управління інвестиціями та інших напрямків. А місяць тому фінансова компанія BitMine, яка володіє 4,3 мільйонами ефірів і має за мету контролювати 5% від загального попиту на ефір, внесла 200 мільйонів доларів у підприємство містера Біста.

27-річний інтернет-сайт, який самозарився в YouTube, побудував піраміду в пустелі, за менше ніж чотири місяці отримав чек від стратега Волл-стріт, отримав банківську ліцензію, отримав 7 мільйонів юнацьких користувачів.

За минулих кілька років, містер Біс тримав магазин шоколаду, Filmora продавав одяг, Лі Дінь продавав закуски, Лі Цзяцзи продавав помаду, ці інтернет-суперстари все ще залишаються на початковому етапі комерційної логіки, що перетворює трафік у прибуток, продавши товари, але зараз містер Біс вже здійснив перехід від роздрібної торгівлі споживчими товарами до фінансової інфраструктури.

Зробити споживчий товар, підключити до нього двигун розподілу містера Вільямса, і це може стати найбільш прибутковою лінією бізнесу в усій компанії. Модель Feastables Шоколад вже перевірена, акузіція Step свідчить про те, що він хоче перенести той самий сценарій на фінансові послуги.

Відмінність полягає в тому, що дохідна планка для одного клієнта в галузі фінансових послуг у 10 разів вища, ніж у разі шоколадних батончиків.

Щоб зрозуміти комерційну логіку цієї угоди, спочатку потрібно чітко побачити проблеми, з якими стикався Step за останні роки.

Основна аудиторія цієї компанії — це підлітки від 13 до 18 років, які за законом не можуть самостійно відкривати кредитні рахунки, не можуть робити високоризикові інвестиції, навіть не мають офіційного заробітку. Слідкувати за тим, щоб заробити на них, занадто складно, дохід майже повністю залежить від відсотків, отриманих від накопичення карманих грошей, які дають батьки, або від зворотного збору при випадкових витратах.

Хоча у Step було 7 мільйонів користувачів, це все одно була бідна справа. Згоду, контроль ризиків, обслуговування клієнтів, технічне обслуговування — кожен елемент потребує постійних витрат, а прибуток від молодших користувачів був занадто малим.

Ця модель високого зростання та низької прибутковості могла виглядати прийнятною під час краху капіталу 2021 року, але до 2025 року ринок вже не погоджується. Венчурні інвестори почали стягувати гаманці, а залучення коштів для Step стало все складнішим.

Найбільш смертельним ударом став регуляторний аспект. Підлеглий банк Step, Evolve Bank & Trust, у другій половині 2024 року часто стикався з рішеннями Федеральної резервної системи про призупинення діяльності. Цей банк був змушений вносити зміни через проблеми з боротьбою з миттєвим вивезенням коштів, забезпеченням безпеки даних, що безпосередньо призвело до того, що Step не зміг запустити плановані високорентабельні лінії бізнесу, такі як кредитні продукти для підлітків, інвестиції та фінансове планування.

Всі законні шляхи розширення нових джерел прибутку були перервані, керівництво Step стиклося з двома варіантами: або значно скоротити штат, скоротити бізнес, вижити, чекаючи на поліпшення ринку, або знайти покупця і продати за гарну ціну, поки ще є аргументи. Вони обрали другий варіант.

Пропозиція від компанії Beast не була щедрою, і джерела в галузі оцінюють її як знижку при поглинанні. Але для інвесторів Step це може бути найкращою можливістю вийти з проекту.

Ті самі 7 мільйонів користувачів, ті самі банківські ліцензії та технічна архітектура, чому в руках пана Вейшоу ці активи змогли перетворитися з нерентабельного бремення на високорентабельну грошемашину?

Відповідь дуже проста, це витрати на залучення клієнтів.

Типові витрати на залучення клієнтів у традиційних банківських додатках зазвичай становлять від 100 до 300 доларів США на користувача. Зіркові компанії, такі як SoFi, Chime, щорічно витрачають мільярди доларів на маркетинг, щоб підтримувати зростання користувачів.

Скільки коштує Beast виробити відео? За внутрішніми даними Beast Industries, витрати на виробництво одного відео для YouTube становлять від 500 000 до 2 мільйонів доларів. Але це відео може приносити від 100 до 300 мільйонів переглядів. Якщо 1% з них зареєструються в Step, це буде від 1 до 3 мільйонів нових користувачів. Витрати на залучення одного користувача становитимуть менше ніж 1 долар.

Ще важливіше, цей спосіб залучення клієнтів майже не потребує додаткових граничних витрат. Мрійливе Створення й так створювало вміст, й так випускало відео. Реклама Step у відео була просто приємним додатком. Коли твої маркетингові канали на таких платформах, як YouTube, TikTok, Instagram, мають 6 мільярдів підписників, витрати на залучення клієнтів можуть бути майже нульовими.

Така перевага витрат є неперевершеною для будь-якої традиційної фінтех-компанії.

Містер Біст не був першим блогером, який спробував перейти з контент-створення до продажу товарів. Комерційна логіка цих авторів більш-менш однакова, вони використовують ефект знаменитості для першого перетворення, перетворюючи шанувальників у покупців.

Але цей патерн має смертельний вада, він залежить від постійного трафіку, і відсутня повторна покупка. Один фан може купити ваш продукт один раз, тому що він вам подобається, але важко здійснити повторну покупку. Життєвий цикл користувача дуже короткий, а потолок бізнес-моделі дуже низький.

Пан Живопс вибрав повністю інший шлях.

У 2022 році він запустив власний бренд шоколаду Feastables, який повністю зруйнував традиційну логіку харчової промисловості.

Пан Вірівник не витрачав жодного гроша на традиційну рекламу, усім маркетингом займався через власний контент. Він створював різноманітні виклики в відео, вбудовуючи Feastables як призи або елементи сюжету. Підписники не просто споживають контент, а й самі в нього беруть участь.

Хоча прибуток від медіа-бізнесу Mr. Beast приносить сотні мільйонів доларів щорічно, високі витрати на виробництво контенту призвели до збитків у розмірі майже 800 мільйонів доларів у 2024 році, що вимагає субсидій високомаржинових продуктів. Проте дохід Feastables у 2024 році досяг 250 мільйонів доларів, а прибуток перевищив 20 мільйонів, і вперше залишився впереди за доходами та здатністю приносити прибуток порівняно з YouTube-рекламою Mr. Beast і Prime Video, ставши найбільш прибутковою лінією бізнесу Beast Industries.

Це доводить одну справу, коли у вас є достатньо потужна система розподілу, ви можете підключити будь-який продукт до цього двигуна, а потім просто чекати, поки він злетить.

Шоколад так, енергетичні батончики так, бургери так. А як щодо банківської картки?

Покупка Step — це, суттєво, перенесення сценарію Feastables на фінансові послуги. Відмінність полягає в тому, що тепер не потрібно будувати ланцюг поставок, бренд і канали з нуля. 7 мільйонів готових користувачів, повний банківський ліцензійний пакет, зрілий технічний стек, усі інфраструктурні елементи вже на місці. Всі, що залишилося зробити панові Віолу, це підключити його двигун розподілу.

Крім того, потолок одноразової вартості клієнта у фінансових послугах значно перевищує вартість шоколадного батончика більш ніж у 10 разів. Активний користувач Step може зберігати кошти, витрачати, інвестувати та брати позики на платформі. З віком його фінансові потреби стають все складнішими, і дохід, який він приносить платформі, зростає. Це справжній актив з довгостроковою вартістю.

Але навіть якщо в нас є ефективність залучення клієнтів і здатність до розподілу, цього все одно недостатньо, у фінансовому секторі вже є багато відомих гравців, SoFi, Chime, Cash App, ці компанії мають повні ліцензії, повний спектр продуктів, зібрали десятки мільйонів користувачів, на якій основі ми можемо відірвати майбутнє від них?

2025 рік стане переломним, цифровим банкам стане складніше, збільшиться складність залучення клієнтів, зростання сповільниться.

Як і інші нові банки фінтеху, SoFi має своїм основним бар'єром універсальність позичок і рефінансування та єдиний джерело фінансових послуг. Типовий портрет користувача - це людина віком від 25 до 35 років, молодий професіонал, який недавно закінчив університет або пропрацював кілька років, який має борги за навчання і потребує рефінансування з меншими відсотками. Окруження цієї основної потреби, SoFi побудував цілий набір фінансових послуг, включаючи депозити, інвестиції, страхування, фінансові консультації.

Ця модель була дуже успішною за останні десять років, але насправді вона все ще прийшла занадто пізно. Коли молодий чоловік потрапляє до університету і починає брати позики, його фінансові звички фактично вже сформовані. У нього, можливо, вже є перша картка, він вже звик до певного платежного додатка, він вже встановив довіру до певного бренду.

А 88% користувачів Step — це перший у житті банківський рахунок. Їхній вік зосереджений у діапазоні від 13 до 18 років, вони ще не сформували жодних фінансових звичок, не винесли лояльності до жодного бренду. Хто зможе зайняти цей вікна, той і отримає майбутнє.

Це означає, що Mr. Beast встиг здійснити кредитне блокування у SoFi за 5 років до того, як ці перспективні клієнти вступили до університету. Коли ці діти досягнуть 18-річного віку, вони звикнуть витрачати гроші, класти гроші на заощадження та оплачувати рахунки через Step. Їхній перший заробіток буде внесений у Step, їхній перший розстрочний платіж буде здійснений через Step, а їхній перший інвестиційний крок також почнеться з Step.

Тоді вартість залучення цих користувачів для SoFi буде набагато вищою, ніж зараз.

Ще важливіше, ці дві компанії пропонують абсолютно різні пропозиції. SoFi пропонує професійні фінансові інструменти, консультації від сертифікованих фінансових планувальників, систематичні лекції з інвестиційного планування, оптимізовані процентні ставки за позиками.

Це приваблює дорослих фінансових споживачів, але занадто сухе для 15-річного школяра.

Монета Beasts — це соціальна валюта. Step повертає 10% витрат, єдиний шлях для участі у відео-змаганнях Beasts, а можливо, і шанс побачити самого Beasts особисто. Для Z-покоління ця відчутність участі та належності набагато сильніша, ніж додатковий 0,5% по відсотковій ставці.

Тож це відсіч тут не про те, щоб відірвати існуючих користувачів від SoFi, а про те, що в той момент, коли SoFi має платити за досягнення нових людей, пан Вільям відволікає цих людей безкоштовно.

Крім того, самі правила гри змінюються.

20 січня 2026 року Міністерство фінансів США оприлюднило політичну рамкову програму під назвою «Trump Accounts». У цьому документі пропонується автоматично відкривати державно підтримувані інвестиційні рахунки для кожного дитини, народженого в США, з початковим внеском, щоб стимулювати сім'ї зберігати гроші, і ці кошти стали б їхнім першим капіталом, коли дитина досягне повноліття.

Символічне значення цієї політики перевищує її практичне значення. Її справжній вплив полягає в тому, що перший внесок і перший рахунок кожного дитини стають національними історіями та інституціональними розрахунками.

Вулиця Волл-Стріт одразу відчула зміну вітру, і на стратегічній конференції JPMorgan Chase у січні 2026 року відкрито висловили пропозицію збільшити витрати на фінансові послуги для підлітків. Bank of America оголосив про поширення плану економії для підлітків по всій країні. Навіть звичайно консервативний Wells Fargo почав вивчати можливість співпраці зі школами та випустити курси фінансової освіти.

Це збільшить стратегічну вагу молодших рахунків у всьому секторі. Раніше банки вважали, що у дітей немає грошей, і не хотіли з ними займатися; зараз усі розуміють, що це боротьба за фундамент майбутнього.

Це було величезним плюсом для Step і пана Живчого. 7 мільйонів юних користувачів, яких вони змогли залучити за останні кілька років, перетворилися з активу, який може виявитися корисним у майбутньому, у рідкісний ресурс стратегічної цінності, який має значення зараз.

Господин Вірівник влучив у головну історію, коли держава, банки та фінтех переглядають рахунки для підлітків. Іноді вибір моменту важливіший, ніж зусилля.

Але це лише початок історії. Коли пан Великан здобуде доступ до базового трафіку та успішно перехопить майбутніх клієнтів традиційних фінансових установ, чи задовольниться він лише тим, що буде перекладачем у світі національних валют?

Після оголошення пана БітМайн про інвестиції у 200 мільйонів доларів, криптовалютне співтовариство трохи здивовано.

Це не звичайна венчурна компанія, BitMine - глобальний лідер серед фінансових компаній, що працюють з Ethereum, з триманням понад 4,3 мільйона ETH, що за поточним ринковим курсом становить більше 10 мільярдів доларів США. Їхній цілі дуже чіткі: контролювати 5% від загального обсягу поставок Ethereum, ставши найвпливовішим учасником цієї екосистеми.

Сам Том Лі є одним із найвідоміших хайпівців ефіру на Волл-стріт, і він багаторазово висловлювався публічно, що ефір став протоколом, який буде базою майбутньої фінансової інфраструктури, як TCP/IP у віці Інтернету. Але він також чітко розумів, що Волл-стріт розуміє технології, розуміє потенціал смарт-контрактів, але не розуміє, як досягати молоді та наступного покоління цифрового життя.

Монс'є Монстр став мостом між цими двома світами.

У логіці інвестицій BitMine, 7 мільйонів молодих користувачів Step — це ідеальне поле для експериментів. Ці діти не мають ментальних обмежень старого фінансового світу, їм подобаються нові речі. Зараз можна висадити їм насіння децентралізованої фінансової системи, і через десять-п'ятнадцять років, коли вони стануть основною частиною суспільства, використання цифрових активів стане звичною справою.

Ще в жовтні 2025 року Beast Industries таємно подала заявку на торгову марку «MrBeast Financial», в якій чітко згадувалися платежі криптовалютою, біржі та управління інвестиціями.

Пан Животне не задовольнився веденням роздрібного банківського бізнесу за допомогою фіатних грошей, він хоче зробити Step точкою входу, яка з’єднає традиційну фінансову систему з криптофінансами.

У зв'язку з цим інвестиціями, генеральний директор Beast Industries Джофф Хаузенболд сказав у інтерв'ю: «Ми очікуємо подальшого дослідження можливостей співпраці з BitMine та впровадження DeFi в майбутню фінансову платформу».

Звісно, регулювання — це не простий етап. SEC завжди звертає увагу на криптовалюту, особливо коли йдеться про дітей, це червона лінія серед червоних ліній. Але команда містера Біса, очевидно, була підготовлена. Вони запросили колишнього працівника SEC у якості консультанта, підтримували зв'язок з регуляторами, робили все крок за кроком.

При додаванні до цього відносно дружнього ставлення до криптовалют з боку адміністрації Трампа, політика «Trump Accounts» не згадує підтримки цифрових активів, але й не закриває двері. Для деяких це добре, що молодь рано стикається з криптовалютою і вчиться на ризику.

Волл-стріт розуміє свічки, розуміє оцінку, розуміє портфель активів, але вони не розуміють сьогоднішніх дітей.

Вони не могли зрозуміти, чому 13-річна дитина відкриває рахунок, щоб приєднатися до відео-виклику; чому дитина більше довіряє YouTube-блогеру, ніж банку зі сталітнім історією.

Але пан Великан розумів. Він знав, що потрібно Z-генерації: не просто безливе облікове запис, а веселощі, круте, про що можна розповісти друзям.

Це сила зміни поколінь, коли правила гри переписуються, старі королі світу часто не встигають відреагувати, і вже зруйновані правилами нового світу.

Лютий 2026 року, коли Mr. Beast придбав Step, це, можливо, було лише початком цієї фінансової революції. Подивившись назад через десять років, ми, можливо, зрозуміємо, що це був справжній переломний момент.

Клікніть, щоб дізнатися більше про BlockBeats, вакансії

Ласкаво просимо до офіційного спільноти Lurong BlockBeats:

Telegram-розсилка:https://t.me/theblockbeats

Telegram-група для обміну думками:https://t.me/BlockBeats_App

Офіційний обліковий запис Twitter:https://twitter.com/BlockBeatsAsia