KB Securities попереджає, що запаси пам’яті Samsung і SK Hynix нижчі за 10 днів

За повідомленням Huoxing Caijing, корейський брокер KB Securities попередив, що запаси зберігаючих напівпровідників Samsung Electronics та SK Hynix впали нижче рівня 10 днів постачання, і в наступному році доступні запаси будуть значно недостатніми. У звіті від понеділка зазначено, що інвестиції в інфраструктуру штучного інтелекту розширюються рекордними темпами, що призводить до серйозного дефіциту ринку чипів пам’яті. Ключовим фактором є перехід на HBM4, для якого потрібно втричі більше вебрів, ніж для традиційного DRAM, а обмежені потужності виробництва вебрів зменшать доступні потужності для традиційного DRAM. KB Securities очікує, що в наступному році попит на DRAM і NAND перевищить пропозицію більше ніж на 10 відсотків. Керівник досліджень Кім Дон-Вон зазначив, що сервери штучного інтелекту споживатимуть HBM, серверний DDR5 та корпоративні SSD, що може призвести до історичного дефіциту. Глобальні оператори надвеликих центрів обробки даних підвищили прогноз інвестицій у інфраструктуру штучного інтелекту на наступний рік до 1,3 трильйона доларів США — на 60% більше, ніж у попередньому році. Компанія очікує, що в наступному році частка напівпровідників пам’яті у загальних інвестиціях у інфраструктуру штучного інтелекту складе 57%, порівняно з 14% у минулому році; TrendForce прогнозує, що цей показник може досягти 68%. Акції Samsung Electronics впали майже на 28% від попереднього максимуму, а SK Hynets — майже на 40%.