Акції Galaxy Digital падають через низький криптовалютний дохід

Ключові інсайти

• Акції Galaxy Digital впали після публікації фінансових результатів.
• Його дохід знизився і не відповідав очікуванням на тлі криптовалютної зими.
• Компанія зараз інтенсифікує свій перехід на ринок дата-центрів.

Акції Galaxy Digital знову ввійшли у низхідний тренд і опустилися нижче важливого рівня підтримки $20 після публікації слабких фінансових результатів на тлі триваючої криптовалютної зими. GLXY впав до $19,73, що на 45% менше, ніж найвищий рівень у червні цього року. Цей відкат може тривати протягом наступних тижнів, оскільки технічний аналіз свідчить про подальше зниження.

Акції GLXY зменшили прибутки, отримані за останні дні, після того як компанія опублікувала слабкі фінансові результати. Ці результати не відповідали очікуванням аналітиків, оскільки криптовалютна зима набирала обертів.

Доход Galaxy Digital у другому кварталі впав до 8,7 млрд доларів США, що на 15% менше, ніж 10,2 млрд доларів США, отриманих у першому кварталі. Доход був значно нижчим, ніж очікували аналітики — 12 млрд доларів США.

Чистий збиток Galaxy продовжував зростати, навіть коли компанія здійснювала зусилля щодо зменшення витрат. Її чистий збиток склав понад 85 мільйонів доларів.

Сегмент цифрових активів показав скоригований EBITDA в розмірі 11 мільйонів доларів США, тоді як його скарбниця та корпоративний показник зросли до 78 мільйонів доларів США. З позитивного боку, сегмент центру обробки даних компанії отримав понад 11 мільйонів доларів США скоригованого EBITDA.

Ці цифри з’явилися в час, коли Galaxy Digital та інші компанії криптоіндустрії змінюють напрямок на інші галузі. Зокрема, компанія та компанії з майнінгу bitcoin переходять до індустрії центрів обробки даних, оскільки бум штучного інтелекту набирає обертів.

Galaxy витрачає значні суми грошей у сфері даних через свою партнерську угоду з CoreWeave — компанією, яку підтримує Nvidia. Недавно вона купила три нові об’єкти в Техасі для розробки цих AI-центрів даних. Купуючи ці об’єкти, компанія зараз має на меті досягти потужності 5,7 ГВт.

Він недавно почав надавати свою обчислювальну потужність CoreWeave в рамках угоди про оренду на 15 років. У минулому кварталі скоригований EBITDA центру обробки даних зрос до $20 мільйонів. Компанія має намір збільшити до $80 мільйонів за квартал доходи від останніх даних та досягти маржі EBITDA в 90%.

Цей бізнес, ймовірно, буде підтримувати свій ріст доходів у майбутньому. Дійсно, дані Yahoo Finance показують, що аналітики очікують, що його дохід складе 56 мільярдів доларів цього року, а наступного року — 72 мільярди доларів.

Проте виклик полягає в тому, що створення інфраструктури споживатиме значні суми грошей. Ця тенденція означає, що може знадобитися залучення капіталу за допомогою поєднання боргів та власного капіталу.

З позитивного боку, є ознаки того, що криптовалютна зима закінчується. Bitcoin досяг дна на рівні $57 000 і піднявся вище $64 000. Інші токени, такі як Ethereum та Cardano, добре виступили за останні кілька місяців. Це важливо, оскільки Galaxy є одним із найбільших власників Bitcoin та інших монет. Вона тримає 6 894 монети на суму понад $441 мільйон, $58 мільйонів у Solana та $76 мільйонів у інших токенах.

Щоденний графік показав падіння GLXY зі свого червневого максимуму близько $36,10 до $19,40. Акція також опустилася нижче рівня відкату Фібоначчі 61,8%.

Цей корекційний рівень може діяти як підтримка під час корекції. Однак вирішувальний пробій нижче нього зменшує ймовірність миттєвого відскоку.

GLXY також наблизився до рівня сильного півовороту за індикатором Murrey Math Lines.

Подальше зниження може відкрити нижчу підтримку близько $17,50. Загальна ведмедяча мета знаходиться близько рівня Ultimate Support приблизно на $12,50.

Цей рівень знаходився приблизно на 34% нижче ціни акцій, використаних у аналізі.

Однак ціль у 12,50 $ залишається умовною. Рівні Меррі Мат не гарантують, що акція продовжить падіння.

Підйом вище $20 зменшить терміновий продавчий тиск.

Акції Galaxy потребують відновлення ключового рівня підтримки та опору близько $25, щоб інвалідизувати загальну ведмедячу структуру.

Слабкі результати з криптовалютами компанії можуть продовжувати навантажувати GLXY. Її оренда CoreWeave та розширення Helios надають окремий шлях зростання, але стратегія центру обробки даних вимагає значних фінансових вкладень і часу, перш ніж досягне запланованого масштабу.

Ця стаття має лише інформаційний характер і не є фінансовою чи інвестиційною порадою. Ціни на акції та криптовалюти залишаються дуже волатильними.

Пост Galaxy Digital падає, оскільки дохід від криптовалют не відповідає прогнозам з’явився першим на The Market Periodical.