Платіжна компанія Джека Дорсі Block погодилася в принципі сплатити 764 мільйони доларів США для вирішення розслідування Міністерства юстиції США щодо контролю за боротьбою з відмиванням коштів. Запропонована сума перевищує прибуток Block у розмірі 566 мільйонів доларів США, який був повідомлений за третій квартал. Block досяг угоди в жовтні та розкрила її у поданні SEC від 3 листопада.
Запропонована угода відкладає кримінальне звинувачення на три роки. Звинувачення стосується того, що Block не забезпечив ефективну програму боротьби з відмиванням коштів, яка вимагається Законом про банківську таємницю. Кредити за попередні регуляторні угоди зменшать запропоновану грошову суму з приблизно 964 мільйонів доларів США до 764 мільйонів доларів США. Block зазначив у поданні, що вже зарезервував 764 мільйони доларів США.
Відомство юстиції та Комісія з цінних паперів та бірж розпочали розслідування у 2023 році щодо звинувачень щодо практик відповідності Block та пов’язаних розкриттів після звіту короткого продавця. SEC завершила окреме розслідування у березні, не рекомендувати застосування заходів примусу. Hindenburg Research, короткий продавець, стверджував, що Cash App завищував кількість користувачів, включаючи шахрайські та дублікатні акаунти. Hindenburg також стверджував, що недостатні перевірки тотожності дозволили злочинцям проводити шахрайство, відмивання грошей та інші незаконні платежі через Cash App. Block заперечував висновки Hindenburg, назвавши їх неточними та вводять в оману.
Фінансовий регулятор Нью-Йорка наклав у квітні 2025 року штраф у розмірі 40 мільйонів доларів США на Block після виявлення серйозних недоліків у системі відповідності. У ході розслідування регулятор встановив, що кількість непророблених сповіщень про підозрілі транзакції зросла з приблизно 18 000 у 2018 році до більше ніж 169 000 у 2020 році. Регулятор також виявив, що система перевірки Block автоматично блокувала перекази bitcoin до гаманців, пов’язаних із фінансуванням тероризму, лише тоді, коли експозиція гаманця перевищувала 10%.
Block повідомив, що валовий прибуток екосистеми bitcoin у третьому кварталі знизився на 50% до $52 млн з $104 млн рік тому. Доходи екосистеми bitcoin зменшилися на 11% до $1,8 млрд. Block зазначив, що зниження комісій за певні транзакції bitcoin стало основною причиною зниження валового прибутку. Однак інші бізнес-напрямки Block продовжували рости. Загальний валовий прибуток збільшився на 22% до $3,24 млрд завдяки зростанню активності в кредитуванні та платежах Cash App.