Odaily Planet Daily: «Білий волоссяний бог акцій» Serenity опублікувала повідомлення, в якому зазначає, що генеральний директор Lumentum Майкл Харлстон попередив, що постачання інфіній-фосфідних (InP) лазерів для AI-центрах обробки даних стикається з більш серйозним дефіцитом, ніж чіпси пам’яті. Навіть з урахуванням п’яти заводів Lumentum з InP-відливками, обсяги поставок можуть бути на 30% нижчими за попит клієнтів, що свідчить про те, що розширення інфраструктури AI зустріло критичний бар’єр у постачанні ключових компонентів оптичного зв’язку.
Serenity зазначила, що поточний тиск на пропозицію зосереджений переважно на сегменті EML (електроабсорбційних лазерів), але дефіцит InP-лазерів також може поширитися. Вона довгостроково вірить у можливості інвестування у «вузькі місця» ланцюжка постачання оптичних комунікаційних лазерів, звертаючи увагу на такі компанії, як Applied Optoelectronics (AAOI), Sivers Semiconductors (SIVE), Lumentum (LITE) та Coherent (COHR). Зі зростанням капітальних витрат на AI-центри обробки даних, раніше недооцінені компоненти інфраструктури, такі як оптичні модулі та лазери, переживають переоцінку, а дефіцит InP-лазерів може стати ключовим обмеженням у процесі розширення AI-обчислювальних потужностей.