🟢 Pazar Görünümü - ABD Ara Seçimleri Bir Dönüm Noktası Olabilir Yaklaşan başka bir yoğun hafta: 🔹Paz: ISM Üretim Endeksi 🔹Salı: ABD Ara Seçimleri & JOLTS 🔹Çarş: ISM Hizmetler Endeksi 🔹Cuma: NFP & İşsizlik 🟢 Ancak yarınki ara seçimlerin özellikle dikkat edilmesi gerektiğini düşünüyorum. Burada siyasi tercihlerle ilgisi olmayan “garip” bir pazar hipotezi var: 👉 “Bölünmüş bir Kongre ya da Demokratların her iki kamarayı da kontrol etmesi, riskli varlıklara destek olabilir.” Neden? ❗️Çünkü piyasalar öngörülebilirliği değerler❗️ Yönetimle uyumsuz bir Kongre, büyük yasal girişimlere daha fazla kısıt getirebilir, denetimi güçlendirebilir ve belirli politika belirsizlik kaynaklarını azaltabilir. Bu, daha düşük siyasi risk premium’una ve daha öngörülebilir bir yatırım ortamına yol açabilir. 🔹Ancak önemli bir uyarı var: Kongre, coğrafi belirsizliği ortadan kaldıramaz veya tüm yürütme kararlarını önleyemez. Ayrıca siyasi çıkmaz, özellikle hükümet finansmanı ve mali müzakereler etrafında yeni riskler yaratabilir. 🟢 Tezim, bir siyasi partinin piyasalar için daha iyi olduğu değil; kurumsal denge ve kontrol mekanizmalarının yatırımcıların belirsizliği nasıl fiyatlandırdığını değiştirebileceğidir. BTC ve kripto para için, seçim sonucunun Tahvil getirilerini, USD’yi ve genel risk tutumunu etkileyip etkilemediğini izleyeceğim. Ne olursa olsun, önümüzde büyük makro veriler olduğu için dikkatli olmaya devam edilmelidir. NFA. DYOR ⚡️

⚠️ Pazar Uyarısı - BoJ Kararı Yakında Yarın yaklaşık 05:00 Atina saatiyle, Japonya Merkez Bankası faiz kararını duyuracak. Piyasalar, faizlerin %1,25 seviyesinde sabit kalacağını bekliyor. Ancak gerçek risk, sert bir sürpriz. Faiz artışı ya da beklenmedik şekilde sert bir yönlendirme, JPY'yi güçlendirebilir, JPY ile finanse edilen carry trade'lerin kapatılmasını hızlandırabilir ve kripto dahil olmak üzere riskli varlıklarda daha geniş çaplı kaldıraç azaltmaya neden olabilir. 👉 Ağustos 2024’ü hatırlayın. Tekrarın kesin olmayacağını biliyoruz, ancak mekanizma hâlâ geçerli. USD/JPY’yi, hisse senedi vadeli işlemlerini ve BTC fiyat hareketlerini yakından izleyin. Jeopolitik belirsizlik zaten yüksek seviyede. Bu nedenle, gece boyu kaldıraçlı pozisyonlarla özellikle dikkatli olun. NFA. Kendi araştırmanızı yapın ⚡️

🟢 Pazar Güncellemesi - FOMC Günü Dün, beklenenden daha güçlü olan ABD Dayanıklı Mallar Siparişleri (+1,8% karşı +1,5% tahmin), piyasa iyileşmesini destekledi. Ancak bir tersine dönüş henüz “garanti altına alınmadı”. İyileşmenin sürdürülebilir bir yükseliş trendine dönüşmesi için, bu haftanın üç büyük merkez bankası kararı — bugün Fed, yarın ECB ve Cuma günü BoJ — olumlu bir sonuç vermesi gerekiyor; büyük bir coğrafi siyasi yükseliş yaşanmazsa. 🟢 Bugün odak noktası: 🔹20:00 Atina: Fed faiz kararı ve FOMC açıklaması 🔹20:30 Atina: Başkan Warsh’in basın toplantısı Faizlerin değişmeyişinin büyük ölçüde fiyatlandırılmış olması nedeniyle, gerçek piyasa hareket ettiricisi Fed’in açıklamasındaki dil ve Warsh’in enflasyon ve gelecekteki para politikası üzerine verdiği cevaplar olacak. 🟢 Temel senaryom: Yukarı doğru momentum, ABD oturumuna kadar devam edebilir; duyuru yaklaşırken zayıflayabilir. Karar etrafında volatilite bekleniyor; basın toplantısı, sonraki yön belirlemeyi belirleyebilir. BTC ve kripto para için, herhangi bir kırılımı destekleyen gerçek spot talep görmek istiyorum; son zamanlarda oldukça yaygın olan ekstra kaldıraçlı pozisyonlar değil. NFA. DYOR ⚡️

🟢 Pazar Güncellemesi - Karışık ABD Verileri, Olası Yükseliş ABD dayanıklı mallar siparişleri, aylık %1,5 beklentisini aşarak %1,8 olarak gerçekleşti. 🟢 Ancak temel rakamlar daha az ikna ediciydi: 🔹Ulaşım dışısı: Beklenen %0,6 karşısında %0,5 🔹Çekirdek sermaye malları siparişleri: Beklenen %0,7 karşısında %0,5 Genel resim karışık olsa da, piyasalar olası bir yükseliş belirtileri gösteriyor. Bu hafta hâlâ beklenen Fed, ECB ve BoJ kararları göz önünde bulundurulduğunda, ilk iyileşmeyi sürdürülebilir bir tersine dönüşün bir kanıtı olarak yorumlamayacağım. Eğer yükseliş ABD oturumu sırasında güç kazanırsa, seçkin kısa vadeli uzun pozisyonlar değerlendireceğim. 🟢 Kripto için, hareketin gerçek spot destek mi yoksa öncelikle kaldıraçla mı sürüklendiğini belirlemek üzere ABD açılışından sonra BTC spot hacmini, açık pozisyonu ve finansman oranını yeniden değerlendireceğim. 🟢 Bugün için ana hedef, ortaya çıkabilecek herhangi bir taktiksel fırsatı değerlendirmektir. NFA. DYOR ⚡️

🟢 Pazar Güncellemesi - Japonya Enflasyonu ve Carry Trade Riski Birkaç saat içinde Japonya, haftanın son büyük makro olaylarından biri olan en son TÜFE verilerini yayınlıyor. Kripto ve küresel riskli varlıklar için neden önemli? Japonya’nın enflasyon beklentisi, Bank of Japan’ın faiz artışları konusundaki beklentileri doğrudan etkiliyor. Beklentilerin üzerinde bir veri, JPY’yi güçlendirebilir ve ek para politikası sıkılaştırması beklentilerini hızlandırabilir. Bu kombinasyon, japon yenine dayalı carry trade’lere baskı uygulayabilir ve küresel piyasalarda kaldıraç azaltma hareketlerine yol açabilir. BoJ toplantısı 30 Ekim’de yaklaşırken, bu akşamki veri dikkatle izlenmelidir. USD/JPY, Japonya hazine bonosu getirileri ve BTC fiyat hareketlerini yakından takip edeceğim. NFA. DYOR ⚡️

🟢 Pazar Güncellemesi | Bir Katalizör Bekleniyor Bugünün ABD makro ekonomi takvimi: 🔹 15:15 - ADP Haftalık İstihdam Değişimi 🔹 15:30 - Konut Başlangıçları ve İnşaat İzinleri Geçen haftanın beklentilerin üzerindeki CPI ve PPI verilerinin ardından piyasalar, hem boğa hemayıya tarafından sürdürülebilir bir trend kurulamadığı için kararsız görünüyor. Mevcut belirsizliği aşmak için, makroekonomik ya da coğrafi politik bir katalizöre ihtiyaç olabilir. Bugünün açıklanacak verileri, ABD ekonomisinin gücünü konusunda ek ipuçları sağlayabilir; ancak kısa vadeli piyasa etkileri sınırlı olabilir. Belirsizlik hâlâ yüksek olduğu için, duyurulara karşı dikkatli davranmak önerilir. NFA. Kendi araştırmanı yap ⚡️

Piyasa Güncellemesi - BTC Yükselişe Geçti, Ancak Riskler Devam Ediyor Bugün beklenenden daha yüksek çıkan PPI verisinden sonra, BTC geçici olarak 80.000$'ın altına düştü, ancak 82.500$'a doğru geri kazandı. Son piyasa yapısı verileri: 🔹 Spot hacmi: 32,2K BTC, zaten dünün tam günlük hacmine yakın. 🔹 AÇ: 25,39 milyar $, dünden biraz daha yüksek. 🔹 Finansman: Yaklaşık %21 düştü, ancak hâlâ pozitif. Yükseliş, özellikle büyük spot aktivite göz önüne alındığında umut verici. Ancak yüksek AÇ ve pozitif finansman, kaldıraçın hâlâ sistemin içinde olduğunu gösteriyor. Bu henüz kesin bir bullish tersine dönüş değildir. 🟢 Ana seviyeler: Destek: 82.000$ / 80.000$ Direnç: 83.900$ Fiyat hareketi ve türev pozisyonlarından daha net bir onay alana kadar dikkatli kalacağım. Bu arada, seçilmiş kripto varlıklara yönelik spot maruziyetimi yavaşça yeniden inşa etmek için fırsatları değerlendirmeye başlıyorum. NFA. Kendi araştırmanı yap ⚡️

🟢 Makro İzleme - ABD Hazine İhalesi Hazine getirileri baskı altında ve piyasalar faiz beklentilerine giderek daha duyarlı hale gelirken, bugünün ABD Hazine ihaleleri dikkat çekiyor. 🔹 4 haftalık hazine bonosu 🔹 8 haftalık hazine bonosu 🔹 30 yıllık hazine tahvili ihalesi Hepsi bugün daha sonra. Kısa vadeli bonolarda %4'ün üstüne çıkışı, beklentilere göre talep, teklif-kapama oranları ve piyasanın ardından gösterdiği tepkiyle birlikte izlemek değerli olacak. Dünki güçlü 10Y ihalesi, hazine getirileri üzerindeki basıyı hafifletmişti. Bugünki 30Y ihalesi, uzun vadeli ABD borçlarına olan talebin daha anlamlı bir testini sağlayabilir. ⚠️ Zayıf bir ihale, özellikle 10Y/30Y getirilerinde artış ve daha güçlü DXY ile birlikte, hisse senedi ve kripto para için ekstra zorluklar yaratabilir. Tersine, güçlü talep ve gerileyen getiriler biraz rahatlama sağlayabilir. Hazine getirilerini, DXY'yi, Nasdaq'u ve BTC'yi birlikte izleyeceğim. NFA. Kendi araştırmanı yap ⚡️

🟢 Makro Güncellemesi Yaklaşık bir saat içinde, ABD açılışından hemen sonra ISM Üretim PMI verisi açıklanacak. 🔹 Konsensüs: 55 🔹 Önceki: 54,6 Dün, beklenenden daha zayıf Core PCE ve dirençli ekonomik aktivitenin birleşimi, nispeten olumlu bir makro arka plan yarattı. Bugün güçlü bir ISM verisi, yumuşak iniş/dirençli büyüme senaryosunu pekiştirebilir ve risk tutumunu destekleyebilir. Ancak sadece ana veriyi yorumlamaya dikkat edin. ‼️ Özellikle yeniden artan fiyat baskıları eşliğinde çok güçlü bir veri, faiz oranlarını yükseltip Fed'in ek sıkılaştırma endişelerini canlandırabilir. 👉 Yine: Sayıyı değil, piyasanın bu sayıyı nasıl yorumladığını işlem yapın. Verinin açıklanmasından sonra piyasanın biraz zaman almasına izin verin ve yatırım kararınızı vermeden önce ABD faiz oranlarını, DXY'yi, hisse senedi piyasalarını ve BTC'yi izleyin. NFA. Kendi araştırmanızı yapın ⚡️

Piyasa Güncellemesi Bu haftanın önemli ABD makro veri açıklamalarının 2. günü ve bugünün ana odak noktası Çekirdek PCE. Konsensüs: Önceki +0,2%'den +0,3%'e aylık artış. Enflasyon hâlâ yüksek seviyede ve Fed zaten faiz artırma döngüsünü yeniden başlatmış durumda; önemli bir üst beklenti aşımı, ek sıkılaştırma beklentilerini güçlendirebilir ve riskli varlıklara yeniden baskı uygulayabilir. Öte yandan, beklentiyle uyumlu veya daha zayıf bir veri, bu baskıyı biraz azaltabilir; ancak yine de 👉 piyasanın yorumu, sayıdan daha önemlidir. Verinin açıklanmasından sonra ABD faizlerini, DXY'yi, hisse senetlerini ve BTC'yi izleyin. 🟢 Bu ortamda dikkatli kalıyorum. Hareketleri takip etmiyorum ve kısa vadeli volatiliteyle işlem yaparken karları agresif şekilde alıyorum. Uzun vadeli pozisyonlamada, BTC ve seçili büyük kapitalizasyonlu alternatiflere spot maruziyetimi yavaş yavaş artırırken, daha iyi fırsatlar ortaya çıkarsa tepki verebilmek için yeterli likiditeyi koruyorum. NFA. Kendi araştırmanı yap ⚡️