ข้อมูลเชิงลึกสำคัญ
- หุ้น Nvidia ลดลงอย่างรุนแรงในวันศุกร์สัปดาห์นี้
- การถดถอยเกิดขึ้นแม้จะเปิดเผยผลการเงินที่แข็งแกร่ง
- มีความกังวลเกี่ยวกับการแข่งขันในอุตสาหกรรม GPU
หุ้น Nvidia พุ่งขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ แตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 2 มิถุนายน หลังเปิดเผยผลการเงินที่แข็งแกร่ง จากนั้นจึงสูญเสียแรงผลักดันและร่วงลงมาที่ $217 ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่วันที่ 21 สิงหาคม
บทความนี้สำรวจเหตุผลบางประการที่ทำให้หุ้นร่วงลงในวันศุกร์ แม้จะมีผลกำไรที่แข็งแกร่ง
Nvidia เปิดเผยผลการดำเนินงานทางการเงินและคำแนะนำที่แข็งแกร่ง
Nvidia เปิดเผยผลการดำเนินงานทางการเงินที่แข็งแกร่ง financial results และให้คำแนะนำในอนาคตที่ดีที่สุดแห่งหนึ่งในโลก ตัวเลขเหล่านี้แสดงให้เห็นว่ารายได้ของบริษัทพุ่งขึ้นเป็น 96 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง ซึ่งสูงกว่าคำแนะนำที่บริษัทให้ไว้เมื่อเปิดเผยผลในไตรมาสแรก
ที่สำคัญที่สุด คำแนะนำของมันสูงกว่าที่นักวิเคราะห์ผู้มองโลกในแง่ดีที่สุดคาดไว้มาก ตัวอย่างเช่น ตอนนี้มันคาดว่ารายได้ไตรมาสที่สามจะพุ่งขึ้นเป็น 106 พันล้านดอลลาร์
มันยังคาดการณ์ว่าการเติบโตของรายได้ในปีหน้าจะเกิน 70% ในทางกลับกัน นักวิเคราะห์คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 44% โดยในอดีต Nvidia มักจะระมัดระวังอย่างมาก หมายความว่าตัวเลขจริงของมันจะสูงกว่าคำแนะนำที่ให้ไว้
ผลที่ตามมา นักวิเคราะห์จึงไม่มีทางเลือกอื่นนอกจากการปรับเป้าหมายหุ้นขึ้น แมร์ก ลิปาซิส จากเอเวอร์คอร์ได้ปรับเป้าหมายเป็น 465 ดอลลาร์ ในขณะที่ ไซมอน เลโอพอลด์ จาก Raymond James ได้ปรับเป้าหมายจาก 352 ดอลลาร์เป็น 515 ดอลลาร์ ยูบีเอสปรับจาก 280 ดอลลาร์เป็น 300 ดอลลาร์ ส่วนอ็อปเพนไฮเมอร์ ซิตี้กรุ๊ป และมอร์แกน สแตนลีย์ ต่างปรับเป้าหมายเป็น 315 ดอลลาร์
ทำไมราคาหุ้น NVDA จึงลดลง
มีเหตุผลหลายประการที่ทำให้หุ้นลดลงแม้มีผลการเงินที่แข็งแกร่ง ก่อนอื่น การลดลงเกิดขึ้นในวันเดียวกับที่เควิน วอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ ได้ให้คำแถลงที่เข้มงวดในการประชุมแจ็คสันโฮล
ในคำแถลงของเขา เขาคงท่าทีว่าอัตราเงินเฟ้อยังสูงมาก และเฟดจะทำเต็มที่เพื่อลดให้เหลือ 2% ผลลัพธ์คือนักลงทุนอเมริกันขายสินทรัพย์เสี่ยง เช่น หุ้นและคริปโต
Nvidia ยังลดลงเนื่องจากนักลงทุนขายข่าว เป็นเรื่องปกติที่สินทรัพย์จะพุ่งขึ้นล่วงหน้าก่อนเหตุการณ์สำคัญ และค่อยลดกำไรบางส่วนเมื่อเหตุการณ์นั้นเกิดขึ้นจริง ในกรณีนี้ หุ้น Nvidia พุ่งขึ้นไปแตะระดับ 230 ดอลลาร์ ใกล้ระดับสูงสุดตลอดกาล แล้วจึงลดลงเมื่อนักลงทุนขายข่าว
ที่สำคัญที่สุด มีความกังวลเกี่ยวกับการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นในอุตสาหกรรมชิป OpenAI ได้เปิดตัวชิปของตนเองที่มีชื่อว่า Jalapeno ใน คำแถลง สัปดาห์นี้ บริษัทระบุว่าชิปของพวกเขามีประสิทธิภาพดีกว่า Blackwell ของ Nvidia ในตัวชี้วัดหลัก
สิ่งนี้สำคัญเพราะ OpenAI เป็นหนึ่งในผู้ใช้ GPU ของ Nvidia รายใหญ่ที่สุด ดังนั้น ความสำเร็จของชิปของมันหมายความว่าในอนาคตมันจะไม่จำเป็นต้องใช้จ่ายเงินมากเท่าเดิมสำหรับชิปของ Nvidia
ความเสี่ยงเดียวที่ OpenAI ต้องเผชิญคือ Nvidia เป็นนักลงทุนรายใหญ่ เมื่อเร็วๆ นี้ บริษัทยังได้ประกาศการสนับสนุนทางการเงินสำหรับศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ในรัฐโอไฮโอ ศูนย์ข้อมูลนี้จะใช้ GPU ของ Nvidia
นอกจาก OpenAI แล้ว บริษัทอื่นๆ เช่น Microsoft, Google และ Amazon ก็กำลังพัฒนา GPU ของตนเอง Google เพิ่งประกาศว่าจะขยายข้อตกลงกับ Marvell เพื่อเพิ่มการผลิตชิป TPU ของตน
การวิเคราะห์เทคนิคของราคาหุ้น Nvidia
กราฟรายวันแสดงให้เห็นว่าหุ้น NVDA อยู่ในแนวโน้มขาลงก่อนรายงานผลการดำเนินงาน จากนั้นจึงเกิดช่องว่างขึ้นขนาดใหญ่หลังจากผลการดำเนินงานออก แตะระดับสูงสุดที่ $230 ขณะนี้กำลังพยายามปิดช่องว่างมูลค่าที่เป็นธรรมนั้น
ในแง่บวก บริษัทอยู่เหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ซึ่งเป็นสัญญาณว่าผู้ซื้อยังคงควบคุมสถานการณ์ นอกจากนี้ยังลดลงต่ำกว่าจุดทรานซิชันหลัก S/R ของเครื่องมือ Murrey Math Lines
ดังนั้น หุ้นนี้มีแนวโน้มจะผันผวนสูงก่อนกลับมาสู่แนวโน้มขาขึ้นอีกครั้ง ในช่วงนี้อาจลดลงแตะระดับการรองรับสุดท้าย ก่อนฟื้นตัวขึ้นแตะระดับสูงสุดประวัติศาสตร์ที่ 236 ดอลลาร์สหรัฐและสูงกว่านั้น
โพสต์ Here’s Why Nvidia Stock is Falling Despite Strong Earnings and Guidance ปรากฏครั้งแรกบน The Market Periodical