คณะกรรมการการซื้อขายฟิวเจอร์สสินค้าโภคภัณฑ์เพิ่งได้รับคำสั่งศาลให้บังคับให้ผู้อยู่อาศัยในรัฐเท็กซัสและฟลอริดาจ่ายค่าปรับรวมเกิน 500,000 ดอลลาร์สหรัฐ ในข้อหาดำเนินการหลอกลวงกองทุนสินค้าโภคภัณฑ์ คำสั่งดังกล่าวยังห้ามผู้ต้องหาเข้าร่วมการซื้อขาย ทำให้พวกเขาถูกปิดกั้นไม่ให้เข้าถึงตลาดที่พวกเขาถูกกล่าวหาว่าแสวงหาผลประโยชน์
คดีเหล่านี้มุ่งเน้นไปที่แผนการที่คุ้นเคย: การหลอกลวงเพื่อขอรับเงิน การปลอมแปลงตัวเลขผลการดำเนินงาน การนำเงินของนักลงทุนไปใช้ไม่ถูกต้อง และการดำเนินการกองทุนสินค้าโภคภัณฑ์ที่ไม่ได้จดทะเบียน ทั้งหมดนี้ขัดต่อพระราชบัญญัติการแลกเปลี่ยนสินค้าโภคภัณฑ์และกฎระเบียบของ CFTC
สิ่งที่จำเลยได้กระทำจริง
จำเลยถูกกล่าวหาว่าได้ให้ข้อมูลที่ผิดเกี่ยวกับผลกำไรของการดำเนินการซื้อขายของพวกเขา โดยสร้างภาพที่สดใสให้กับนักลงทุนซึ่งมีความแตกต่างอย่างมากจากความเป็นจริง พวกเขายังถูกกล่าวหาว่าให้ข้อมูลผิดเกี่ยวกับวิธีการจัดสรรเงินทุนของผู้เข้าร่วม ตามข้ออ้างของ CFTC เงินที่นักลงทุนเชื่อว่าถูกนำไปใช้ในกลยุทธ์การซื้อขายที่ถูกต้องตามกฎหมาย กลับถูกเบี่ยงเบนไปใช้ในวัตถุประสงค์อื่น
ค่าปรับในกรณีนี้ ซึ่งเกินกว่า 500,000 ดอลลาร์สหรัฐ รวมถึงค่าปรับทางแพ่งและการคืนผลประโยชน์ ซึ่งเป็นศัพท์ทางกฎหมายที่หมายถึงการบังคับให้บุคคลคืนเงินที่ไม่ควรได้รับในตอนแรก ไม่มีการระบุค่าปรับทางอาญาหรือระยะเวลาจำคุกในคำสั่งทางแพ่ง แม้ว่าจะมีการดำเนินการคู่ขนานโดยกระทรวงยุติธรรมในคดีที่เกี่ยวข้อง
รูปแบบการปราบปรามของ CFTC ในภูมิภาคซันเบลต
กรณีในรัฐฟลอริดาเพียงแห่งเดียวได้ก่อให้เกิดค่าชดเชยและค่าปรับรวมประมาณ 1.3 ล้านดอลลาร์สหรัฐต่อองค์กรและบุคคลที่เกี่ยวข้องกับกิจกรรมการซื้อขายที่หลอกลวงและการให้ข้อมูลผิดพลาด กรณีในรัฐเท็กซัสมักเกี่ยวข้องกับค่าปรับทางการเงินที่สูงกว่า แม้ว่าจะมีหัวข้อพื้นฐานเดียวกัน: ผู้ดำเนินการสัญญากับนักลงทุนถึงผลตอบแทนที่สูงผิดปกติ ในขณะที่ดำเนินแผนการที่ได้ประโยชน์เฉพาะตัวเองเท่านั้น
ข้อห้ามการซื้อขายที่ใช้ในกรณีเหล่านี้มีตั้งแต่การห้ามเป็นเวลาหลายปีจนถึงการถูกห้ามอย่างถาวรจากตลาด
ทำไมการฉ้อโกงกองทุนสินค้าโภคภัณฑ์จึงยังเกิดขึ้นอยู่
กองทุนสินค้าโภคภัณฑ์อนุญาตให้นักลงทุนหลายคนร่วมทุนเพื่อซื้อขายฟิวเจอร์ส ตัวเลือก หรือฟอเร็กซ์ ทำให้นักลงทุนรายย่อยสามารถเข้าถึงตลาดและกลยุทธ์ที่พวกเขาไม่สามารถดำเนินการได้ด้วยตนเอง การบังคับใช้กฎหมายจนถึงขณะนี้เน้นเฉพาะสินค้าโภคภัณฑ์ที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลของ CFTC แบบดั้งเดิม เช่น กองทุนฟิวเจอร์ส ตัวเลือก และฟอเร็กซ์ โดยไม่มีการกล่าวถึงสินทรัพย์ดิจิทัลหรือสกุลเงินดิจิทัลใดๆ ในกระบวนการดังกล่าว
เมื่อผู้ดำเนินการกองทุนสินค้าโภคภัณฑ์ลงทะเบียนกับ CFTC และ National Futures Association พวกเขาจะต้องรับผิดชอบต่อการตรวจสอบอย่างสม่ำเสมอ ข้อกำหนดด้านการเปิดเผยข้อมูล และการตรวจสอบการปฏิบัติตามกฎระเบียบ ผู้ดำเนินการที่ไม่ได้ลงทะเบียนจะไม่ต้องเผชิญกับข้อจำกัดเหล่านี้
สิ่งนี้หมายความว่าอย่างไรสำหรับผู้เข้าร่วมตลาด
การไม่มีบทลงโทษทางอาญาในคำสั่งแพ่งเฉพาะนี้ ไม่ได้หมายความว่าจำเลยพ้นจากความเสี่ยงทางกฎหมาย อำนาจในการบังคับใช้ทางแพ่งของ CFTC ทำงานคู่ขนานกับอำนาจทางอาญาของ DOJ และคดีที่เกี่ยวข้องเคยนำไปสู่การฟ้องร้องทางอาญา
สำหรับนักลงทุน ข้อสรุปคือชัดเจน: ตรวจสอบสถานะการลงทะเบียนก่อนที่จะจ่ายเงินให้ใครก็ตามเพื่อทำการซื้อขายแทนคุณ CFTC และ NFA มีฐานข้อมูลสาธารณะที่นักลงทุนสามารถตรวจสอบได้ว่าบุคคลหรือบริษัทใดได้รับการลงทะเบียนอย่างถูกต้องหรือไม่