### สุดยอดคริปโตที่น่าลงทุนตอนนี้: เจาะลึกในภาค AI, RWA, และ DePIN – อัญมณี 100x ตัวถัดไปอยู่ที่ไหน?

### บทนำ: การระบุเทรนด์ที่กำลังมาแรง – ค้นหาคริปโตที่ดีที่สุดสำหรับการลงทุนตอนนี้

### ปัญญาประดิษฐ์ (AI)

• ### คำจำกัดความ: ใน Web3 ภาค AI มุ่งเน้นไปที่การสร้าง ### บริการ AI แบบกระจายศูนย์ ### ตลาดซื้อขายกำลังประมวลผล , แพลตฟอร์มแบ่งปันข้อมูล หรือแอปพลิเคชันแบบกระจายศูนย์ที่ขับเคลื่อนด้วย AI โดยมีเป้าหมายในการล้มล้างการผูกขาดเทคโนโลยี AI ที่ถือครองโดยบริษัทยักษ์ใหญ่เพียงไม่กี่ราย
• ### ปัญหาหลัก: แบบดั้งเดิม การฝึกโมเดล AI ต้องใช้พลังการประมวลผลมหาศาลและข้อมูลจำนวนมาก ซึ่งทรัพยากรเหล่านี้มักกระจุกตัวอยู่ในที่เดียว อย่างไรก็ตาม โปรเจกต์ AI ในโลก Web3 ได้ใช้ระบบจูงใจด้วยโทเค็นเพื่อกระตุ้นให้ผู้ใช้ทั่วโลกมีส่วนร่วมโดยนำทรัพยากรการประมวลผลที่ไม่ได้ใช้งานและข้อมูลส่วนบุคคลของพวกเขามาใช้ ซึ่งช่วยให้สามารถกระจายการเข้าถึงทรัพยากรได้อย่างเป็นธรรม

สินทรัพย์โลกจริง (Real-World Assets หรือ RWA)

• คำจำกัดความ:RWA tokenization หมายถึงกระบวนการแปลงมูลค่าของสินทรัพย์ที่จับต้องได้หรือจับต้องไม่ได้จากโลกจริง (เช่น พันธบัตรของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ อสังหาริมทรัพย์ หนี้ของบริษัท งานศิลปะ หรือเครดิตคาร์บอน) ให้เป็นโทเค็นบนบล็อกเชน
• คุณค่าหลัก:RWA นำผลตอบแทนที่ความเสี่ยงต่ำและมีเสถียรภาพจากโลกการเงินแบบดั้งเดิม (TradFi) เข้าสู่โลก DeFi ซึ่งช่วยให้สินทรัพย์คริปโตมีหลักประกันที่หลากหลาย และสร้างแหล่งรายได้ที่แท้จริง อันส่งผลให้ DeFi มีประโยชน์และปฏิบัติตามข้อกำหนดได้ดีขึ้นอย่างมาก

เครือข่ายโครงสร้างพื้นฐานทางกายภาพแบบกระจายศูนย์ (Decentralized Physical Infrastructure Networks หรือ DePIN)

• คำจำกัดความ:DePIN หมายถึงการใช้บล็อกเชนและกลไกจูงใจด้วยโทเค็นเพื่อกระตุ้นผู้ใช้ทั่วโลกให้ติดตั้งและดูแลรักษาเครือข่ายโครงสร้างพื้นฐานทางกายภาพ เช่น เสาสัญญาณ 5G เครือข่ายเซนเซอร์ เซิร์ฟเวอร์จัดเก็บข้อมูลแบบกระจายศูนย์ และโครงข่ายพลังงาน
• คุณค่าหลัก:DePIN ใช้กลไกจูงใจด้วยโทเค็นแทนโมเดลการสร้างแบบรวมศูนย์ดั้งเดิม โดยสามารถสร้างโครงสร้างพื้นฐานทั่วโลกได้ในต้นทุนที่ต่ำกว่า เร็วกว่า และมีความสามารถต้านทานการเซ็นเซอร์ได้ดีกว่า ซึ่งช่วยให้การแบ่งปันทรัพยากรและการกระจายศูนย์ความเป็นเจ้าของเครือข่าย.

III. สินทรัพย์ในโลกจริง (Real-World Assets - RWA): การปรับโครงสร้างตลาดที่มีมูลค่าหลายล้านล้านดอลลาร์

A. ปัจจัยกระตุ้นการเติบโตของภาค RWA

• การปฏิบัติตามกฎระเบียบและความปลอดภัย: โปรเจกต์ RWA มักให้ความสำคัญกับการปฏิบัติตามกฎระเบียบ ซึ่งดึงดูดนักลงทุนสถาบันที่มีข้อกำหนดด้านความเสี่ยงและกฎระเบียบที่เข้มงวด
• แหล่งผลตอบแทนที่แท้จริง: RWA ได้แนะนำผลตอบแทนที่แท้จริงที่มีความสัมพันธ์ต่ำกับสินทรัพย์คริปโต (เช่น ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล) เข้าสู่ DeFi ซึ่งส่งเสริมเสถียรภาพของระบบนิเวศ DeFi

B. โทเค็นที่มีศักยภาพและหลักการลงทุน

• โครงสร้างพื้นฐานและโปรโตคอล (เช่น $MakerDAO, $Ondo ฯลฯ):
  • การวางตำแหน่ง: โปรเจกต์อย่าง ONDO Finance มุ่งเน้นการให้บริการโซลูชัน RWA ระดับสถาบัน ในขณะที่โปรเจกต์ชั้นนำอย่าง MakerDAO ใช้ RWA เพื่อปรับปรุงโครงสร้างหลักประกันสำหรับ Stablecoin ของพวกเขา
  • หลักการลงทุน: ตัวเลือกอันดับต้น ๆ สำหรับ คริปโตที่ดีที่สุดในการซื้อในขณะนี้ ควรมุ่งเน้นไปที่โปรเจกต์ในชั้นโครงสร้างพื้นฐาน RWA หรือโปรเจกต์ที่มีความร่วมมือกับยักษ์ใหญ่ทางการเงินแบบดั้งเดิม พวกเขาคือ "ด่านเก็บค่าผ่านทาง" ที่สำคัญสำหรับเงินทุน TradFi ที่เข้าสู่ Web3
• ตลาดเครดิตและตลาดเอกชน (เช่น $TrueFi ฯลฯ):
  • การวางตำแหน่ง: การนำความต้องการในโลกแห่งความจริงด้านเครดิตและการให้ยืมเข้าสู่บล็อกเชน เพื่อการจับคู่เงินทุนที่มีประสิทธิภาพยิ่งขึ้น
  • แนวคิดการลงทุน: พวกเขาใช้ความโปร่งใสของบล็อกเชนเพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพการให้ยืม และนำเสนอยิลด์ที่แตกต่างจากการลงทุน DeFi แบบดั้งเดิม
   

IV. เครือข่ายโครงสร้างพื้นฐานทางกายภาพแบบกระจายศูนย์ (Decentralized Physical Infrastructure Networks: DePIN): การผสมผสานที่สมบูรณ์แบบระหว่างฮาร์ดแวร์และแรงจูงใจ

A. แก่นสำคัญของ DePIN

• ประโยชน์ใช้สอยในโลกแห่งความจริง: โครงการ DePIN มอบเครือข่ายและบริการที่จับต้องได้และใช้งานได้จริงสำหรับผู้บริโภค โดยแก้ไขจุดเจ็บปวดเรื่อง "การขาดกรณีการใช้งานจริง" ที่เป็นปัญหาของหลายโครงการคริปโต
• Flywheel Effect: แรงจูงใจจากโทเคนดึงดูดคนให้ปรับใช้ฮาร์ดแวร์ $\rightarrow$ เครือข่ายครอบคลุมมากขึ้น $\rightarrow$ ดึงดูดผู้ใช้งานเพิ่มขึ้น $\rightarrow$ เพิ่มค่าธรรมเนียมเครือข่ายและมูลค่าโทเคน

B. โทเคนที่มีศักยภาพและแนวคิดการลงทุน

• เครือข่ายไร้สายและเซนเซอร์ (เช่น $Helium, $Render เป็นต้น):
  • การวางตำแหน่ง: สร้างเครือข่าย 5G แบบกระจายศูนย์, LoRaWAN, หรือเครือข่ายเซนเซอร์สิ่งแวดล้อม
  • แนวคิดการลงทุน: คริปโต ที่น่าลงทุนที่สุดตอนนี้ ในภาคส่วนนี้ต้องประเมินจากการครอบคลุมเครือข่ายทางกายภาพและกลไกการเผาโทเคน ยิ่งเครือข่ายครอบคลุมกว้างและการใช้งานของผู้ใช้เพิ่มขึ้นมากเท่าไร ก็ยิ่งเพิ่มแรงกดดันด้านเงินฝืดและมูลค่าการใช้สอยของโทเคน
• การจัดเก็บและการประมวลผล (เช่น $Filecoin, $Arweave เป็นต้น):
  • การวางตำแหน่ง: ให้บริการจัดเก็บไฟล์ถาวรหรือแบบกระจายศูนย์
  • แนวคิดการลงทุน: ด้วยความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับแอปพลิเคชัน Web3 และการจัดเก็บข้อมูล AI โซลูชันการจัดเก็บแบบกระจายศูนย์เหล่านี้ได้กลายเป็นโครงสร้างพื้นฐานสำคัญ พวกเขามักถูกมองว่าต่ำกว่ามูลค่าที่แท้จริงในฐานะ "อสังหาริมทรัพย์ดิจิทัล"

V. สรุปและกลยุทธ์การลงทุน: คริปโตที่น่าลงทุนที่สุดตอนนี้คือกลยุทธ์แบบผสมผสาน

1. AI (High Growth/High Risk):แบ่งเงินลงทุนบางส่วนใน AI tokens ที่มีทีมเทคนิคแข็งแกร่งและมีความต้องการใช้งานจริงในด้านการประมวลผลข้อมูล เพื่อสร้างผลตอบแทนแบบก้าวกระโดดจากเทคโนโลยีที่มีศักยภาพสูง
2. RWA (เติบโตอย่างมั่นคง/ความสอดคล้องตามกฎระเบียบ): แบ่งเงินลงทุนในสัดส่วนปานกลางกับโครงสร้างพื้นฐาน RWA และโครงการชั้นนำ เพื่อช่วยสร้างเสถียรภาพในพอร์ต โดยได้รับประโยชน์จากการเติบโตเชิงโครงสร้างที่ผลักดันโดยการเข้ามาของทุนการเงินแบบดั้งเดิม
3. DePIN (ศักยภาพสูง/วัฏจักร): แบ่งเงินลงทุนในสัดส่วนปานกลางในโครงการ DePIN ที่สร้างวงจรเครือข่ายที่แข็งแกร่ง พร้อมเดิมพันในความสามารถในการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างพื้นฐานแบบดั้งเดิมที่มีความผูกขาด

VI. FAQ (คำถามที่พบบ่อย)

Q1: ฉันจะตรวจสอบได้อย่างไรว่าโครงการ RWA มีความสอดคล้องตามกฎระเบียบ?

Q2: อะไรคือความแตกต่างระหว่างภาค AI และภาค DePIN?

• ภาค AI: มุ่งเน้นการกระจายตัวของ ทรัพยากรดิจิทัล (กำลังประมวลผล, ข้อมูล, อัลกอริธึม)
• ภาค DePIN: มุ่งเน้นการสร้างโครงสร้างพื้นฐานแบบกระจายตัวและการให้แรงจูงใจในด้านโครงสร้างพื้นฐานทางกายภาพ (เครือข่าย, ฮาร์ดแวร์สำหรับจัดเก็บข้อมูล, เซ็นเซอร์)
• แม้ว่าทั้งสองภาคจะใช้โทเค็นเพื่อเป็นแรงจูงใจ แต่ AI จะเน้นไปที่ซอฟต์แวร์และบริการดิจิทัล ในขณะที่ DePIN จะเน้นการใช้งานฮาร์ดแวร์และเครือข่ายทางกายภาพ

Q3: สำหรับมือใหม่ กลยุทธ์ที่ปลอดภัยที่สุดในการเลือกซื้อคริปโตตอนนี้คืออะไร?