Я внимательно слежу за $NBIS, поскольку считаю, что инфраструктура ИИ может стать одним из крупнейших возможностей, поскольку агенты ИИ стимулируют спрос на инференс. При примерно 3,5 ГВт законтрактованной мощности и лишь небольшой долеcurrently активной, Nebius имеет значительный потенциал для масштабирования. Растущий бизнес серверного инференса также может повысить потенциал выручки на МВт. После недавнего снижения оценка кажется мне интересной, но ключевым будет отслеживание исполнения и вывода мощностей.

Nvidia, $NVDA, использует ИИ для изменения процесса производства чипов. Компания представила новые инструменты CUDA-X AI для ускорения проектирования, производства и автоматизации заводов полупроводников. Среди компаний, внедряющих их, — Synopsys, Cadence, Applied Materials, Lam Research и KLA. Nvidia утверждает, что эти инструменты могут ускорить некоторые рабочие процессы до 50 раз.

На этом этапе очевидно, что большинство ИИ-моделей стремятся стать дешевле, а не лучше. Компании тратят миллиарды, снижая цены друг на друга и продавая токены значительно ниже их реальной стоимости. Они поняли, что либо продолжают тратить деньги инвесторов, чтобы оставаться впереди конкурентов, либо сосредотачиваются на доведении цены и стоимости до прибыльного уровня. Как обычно, @grok сильно пошел по направлению бюджетных моделей с версией 4.7 — очень дешевых, но получил критику за то, что не превзошел топовые модели. Я ожидаю небольшого замедления в развитии возможностей моделей и гораздо большего прогресса в области устойчивости.

Эта неделя в ИИ, представленная Holoworld @OpenAI выпустила 722 математических рукописи из внутренней передовой модели, в то время как @Microsoft представила Maia 300, углубляясь в разработку пользовательских ИИ-чипов. @AnthropicAI, @GoogleCloud и @Meta выпустили новые модели или агенты на этой неделе, а TypeSafe привлекла $870 млн всего через несколько недель после запуска своей нетекстовой модели принятия решений Jev. ИИ распространяется за пределы чатов в область исследований, инфраструктуры, агентов и принятия решений.

ОГРОМНО: генеральный директор @nvidia @JensenHuang заявил, что ИИ стал необходимым для проектирования чипов и программного обеспечения компании. «Мы больше не можем проектировать чипы без ИИ». Хуан сообщил, что NVIDIA использует ИИ для поиска новых конструкций чипов, повышения производительности, снижения энергопотребления, написания программного обеспечения и обнаружения ошибок. «Наши чипы намного лучше благодаря ИИ».

Nvidia согласилась 3 сентября приобрести Hugging Face — один из самых популярных хабов для открытых моделей. Nvidia заявляет, что цель — защитить разработчиков открытого ИИ. Ведущий производитель GPU теперь также станет владельцем одного из основных мест публикации открытых моделей. Для пользователя этих моделей мало что изменится. С каждым сегодняшним поставщиком услуги «вывод как услуга» вы всё ещё не можете проверить: → Какая модель ответила на запрос → Кто мог прочитать ваш запрос → Что происходит с вашими данными Вы доверяете тому, кто находится посередине. Открытые модели остаются открытыми только тогда, когда любой может проверить, как они работают, независимо от того, кто владеет хабом. Для этого нужен исполнительный слой без владельца, где сеть проверяет, какая модель была запущена, и сохраняет данные в секрете.

ИИ нуждается не только в чипах. Ему нужна ЭНЕРГИЯ. ⚡ McKinsey прогнозирует, что глобальный спрос на центры обработки данных может достичь 219 ГВт к 2030 году, по сравнению с 82 ГВт в 2025 году. Большая возможность. Но объявленные мощности — это не денежный поток. Следите за долгом, исполнением и прибылью — а не только за заголовками об ИИ. #AI #DataCenters #AIInfrastructure #StockMarket #GrowthStocks #LongTermInvesting #TradingSyndicates $ETN $VRT $GEV $NVDA $AVGO $ANET

AI-бум поднимает цены на компьютеры: инфляция в сфере технологий в США достигла максимума за 20 лет Масштабные инвестиции в инфраструктуру ИИ совпали с заметным ростом цен на потребительские технологии в США. Данные по инфляции за сентябрь показали один из самых резких годовых ростов цен на компьютеры и аппаратное обеспечение за последние два десятилетия, переведя влияние спроса на ИИ в центр экономического внимания. Годовой рост цен на компьютеры достиг 9,7% В сентябре цены на компьютеры, периферийные устройства и умные домашние помощники выросли на 9,7% по сравнению с предыдущим годом. Это самый высокий годовой рост с 2006 года. Годовой рост цен на программное обеспечение и аксессуары для компьютеров составил 28,4%. Данные показывают, что давление на стоимость технологических продуктов распространяется не только на аппаратное обеспечение, но и затрагивает различные категории продукции. Инвестиции в ИИ повышают издержки Технологические компании увеличивают расходы на центры обработки данных, передовые процессоры и высокопроизводительные серверы, усиливая спрос по всей цепочке поставок оборудования. Интенсивный спрос на передовые процессоры от производителей, таких как Nvidia, делает ограничения мощностей и рост затрат на поставки все более значимыми. Расширение инвестиций в инфраструктуру ИИ может создавать восходящее давление на цены в сегментах, где производственные мощности и поставки компонентов не успевают за спросом. В ближайшие месяцы будет внимательно отслеживаться, насколько сильно эти эффекты передаются на потребительские технологические продукты. Новый риск инфляции для ФРС Рост цен на технологии — один из факторов, который может осложнить усилия Федеральной резервной системы по возвращению инфляции к целевому уровню 2%. В частности, если инвестиции в ИИ продолжат повышать издержки в секторах, выходящих за рамки энергетики и жилья, риск распространения инфляционного давления может увеличиться. Рост потребительской инфляции в США до 3,7% в годовом выражении в сентябре также указывает на сохранение ценового давления. Если рост цен на технологии закрепится вместе с энергетическими издержками, ФРС может вынуждена принять более осторожный подход к денежно-кредитной политике. Рост ИИ может подпитывать инфляцию В долгосрочной перспективе ИИ, как ожидается, повысит производительность и снизит производственные издержки. Однако до тех пор, пока эти преимущества полностью не реализуются, расходы на инфраструктуру, спрос на чипы и энергопотребление могут вызывать инфляционные эффекты в краткосрочной перспективе. Ключевой вопрос для рынков заключается в том, станут ли эти росты издержек временным следствием инвестиционного цикла или перейдут в цены на потребительские товары и перерастут в более устойчивое инфляционное давление. Если инвестиции в ИИ будут продолжать поддерживать экономический рост, одновременно поднимая цены, ФРС может столкнуться с все более сложной задачей баланса между поддержанием экономического расширения и контролем над инфляцией.