CFTC назначила форум по ИИ 28 октября по агентным торговым стратегиям и криптовалютным рынкам

2026/10/22 18:23:00

Комиссия по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) объявила повестку дня своего первого Frontier Forum по суперинтеллекту, запланированного на 28 октября 2026 года. Мероприятие организовано Инновационной целевой группой CFTC и будет посвящено изучению того, как искусственный интеллект и автономные торговые агенты могут изменить рынки деривативов, финансовые транзакции и регуляторный надзор. Ключевое выступление произнесет председатель CFTC Майкл С. Зелиг, а отраслевые специалисты обсудят торговлю на основе ИИ, управление рисками и агентный финансы. Обсуждения также имеют значение для криптовалютных деривативов и блокчейн-инфраструктуры, поскольку финансовые учреждения исследуют более автономные системы. Однако CFTC не объявила о новых регуляторных требованиях к ИИ-торговле через повестку дня форума.

CFTC объявила повестку дня форума по ИИ 28 октября и спикеров от отрасли

CFTC опубликовала официальную повестку дня своего первого Frontier Forum по суперинтеллекту 20 октября 2026 года, до мероприятия, запланированного на 28 октября. Организованный Инновационной целевой группой CFTC, форум соберет руководителей финансовых технологий, разработчиков и специалистов по политике для изучения того, как искусственный интеллект и автономные финансовые агенты могут повлиять на рынки деривативов в США. Обсуждения будут сосредоточены на торговле на основе ИИ, формировании цен, управлении рисками и регуляторном надзоре, при этом ключевое выступление произнесет председатель CFTC Майкл С. Зелиг. Мероприятие является частью более широких усилий агентства по пониманию новых финансовых технологий и устранению потенциальных рисков для участников рынка.

Расписание и ключевые темы обсуждения CFTC Frontier Forum

Форум 28 октября начнется в 13:00 с вступительных слов Майкла Дж. Пассалаква, возглавляющего Инновационную целевую группу CFTC, за которыми последует ключевой доклад председателя Селига. Первый панельный дискуссия под названием Use of Super Intelligence in Derivatives Markets пройдет с 13:15 до 14:30 и будет модерироваться Грегом Ксеталисом. Участники рассмотрят, как продвинутые системы ИИ могут влиять на работу рынков, изменять процесс формирования цен и изменять существующие практики управления рисками. Также будет рассмотрено, как регуляторы могут осуществлять надзор за все более автоматизированными деривативными рынками по мере того, как финансовые учреждения внедряют более сложные приложения ИИ.

После 15-минутного перерыва вторая сессия, Agentic Trading, пройдет с 14:45 до 16:00 под модерацией Кэтрин Кирпатрик Бос. На этой панели будут рассмотрены автономные ИИ-агенты, способные осуществлять финансовые транзакции, включая взаимодействие таких систем с существующей торговой инфраструктурой и их работу от имени участников рынка. Участники также обсудят, следует ли применять к этим действиям регуляторную рамку CFTC и как именно это должно происходить. Агентство подтвердило, что форум будет транслироваться в прямом эфире через официальный веб-сайт, что позволит заинтересованным представителям общественности следить за обсуждениями. Опубликованная повестка дня содержит вопросы политики, а не объявляет о новых регуляциях в области ИИ-трейдинга.

Финансовые технологии и компании, работающие с блокчейном, участвующие в форуме

CFTC назвала восемь экспертов от организаций, занимающихся финансовыми технологиями, инфраструктурой торговли, разработкой программного обеспечения и регуляторной политикой. В состав входят Kush Bavaria, сооснователь и генеральный директор Ornn; Brett Harrison, сооснователь и президент Architect; Ronit Jain, сооснователь и генеральный директор Liquid Compute; и Kelly Littlepage, сооснователь и генеральный директор OneChronos. Их участие добавляет перспективы компаний, работающих в различных областях финансовых технологий и рыночной инфраструктуры. Сочетание топ-менеджеров и технических специалистов актуально для обсуждений о том, как новые приложения ИИ могут взаимодействовать с существующими торговыми системами и влиять на работу рынков.

Остальные участники панели включают главного офицера по политике Hedera и Брендана Райана, инженера-программиста из Tempo, которые привносят в дискуссию перспективы, связанные с блокчейном. В состав объявленной панели также входят Ник Эллиотт, директор по правительственным вопросам в Innovation Council Action, и Эндрю Кайира, директор по технологиям и финансовым инновациям в Investment Company Institute. Участие организаций, связанных с инфраструктурой блокчейна, подчеркивает актуальность агентной финансов для цифровых транзакций, хотя сфера охвата форума выходит за рамки криптовалютных рынков. CFTC также уточнила, что участие не является регуляторным одобрением какой-либо компании, технологии или финансового продукта.

Как агентное ИИ-торговля может преобразовать деривативы и финансовые рынки

Агентный ИИ для торговли может преобразовать деривативы и финансовые рынки, позволяя автономным системам анализировать рыночные условия, принимать торговые решения и выполнять транзакции в пределах заданных ограничений. В отличие от традиционных автоматизированных инструментов, продвинутые ИИ-агенты могут интерпретировать финансовую информацию, координировать несколько задач и адаптировать свои стратегии в ответ на изменения условий. Эти возможности могут повысить эффективность торговли, анализ рынка и мониторинг рисков. Однако повышенная автоматизация также вызывает опасения по поводу непредсказуемых решений, волатильности рынка и операционных рисков. Понимание этих различий важно, когда финансовые учреждения решают, какой объем полномочий по принятию решений передавать автоматизированным системам.

Автономные ИИ-агенты против традиционных торговых ботов

Традиционные торговые боты обычно выполняют ордера по заранее заданным правилам, таким как пороговые цены, технические индикаторы или конкретные рыночные сигналы. Например, бот может автоматически купить актив, когда его цена достигает выбранного уровня. Агентные ИИ-системы могут выполнять более сложное принятие решений, включая анализ финансовых новостей, оценку рыночных тенденций и выбор действий в пределах авторизованных ограничений. Некоторые системы также могут координировать действия на нескольких торговых платформах. Однако различие зависит от степени автономии, поскольку традиционные алгоритмические торговые системы также могут использовать продвинутые методы машинного обучения.

На рынках деривативов автономные ИИ-агенты могут помочь трейдерам отслеживать позиции по фьючерсам, оценивать требования к марже и корректировать экспозицию в зависимости от изменений рыночных условий. фьючерс сеточная торговля предоставляет отдельный пример того, как предопределенные ценовые интервалы могут автоматизировать заказы на деривативы. Более автономные ИИ-системы могут обрабатывать большие объемы финансовых данных, выявлять потенциальные риски и поддерживать управление портфелем и исполнение ордеров. Однако автономные решения не гарантируют прибыльные сделки, особенно во время неожиданных рыночных событий. Надежные данные, соответствующие лимиты риска и человеческий контроль остаются обязательными для управления автоматизированной торговлей.

AI-управляемое определение цен и управление рисками создают новые вызовы

Искусственный интеллект может влиять на формирование цен, ликвидность рынка и управление рисками, помогая финансовым учреждениям анализировать торговую активность и быстрее реагировать на изменяющиеся условия. Модели ИИ могут выявлять необычные движения цен, оценивать глубину рынка и обнаруживать потенциальные риски в портфелях деривативов. Однако широкое использование схожих алгоритмов может привести к коррелированному поведению трейдеров, что потенциально усиливает волатильность в периоды финансового стресса. Автоматизированные системы также могут реагировать на неточную информацию или неожиданные рыночные события, увеличивая риск ошибок исполнения и внезапных корректировок позиций. Эти вызовы особенно актуальны на рынках деривативов с плечом, где быстрые изменения цен могут вызывать маржинальные вызовы и принудительную ликвидацию. Эффективный мониторинг, лимиты экспозиции и человеческое вмешательство остаются важными мерами защиты по мере усложнения торговли, управляемой ИИ.

Регулирование ИИ-торговли CFTC, надзор за рынком и риски подотчетности

Регулирование ИИ-торговли CFTC сосредоточено на том, как существующие правила финансовых рынков применяются, когда искусственный интеллект используется для принятия или исполнения торговых решений. По мере того как автономные системы становятся более способными, регуляторы сталкиваются с вопросами ответственности, целостности рынка и соблюдения установленных требований к деривативам. Форум CFTC от 28 октября 2026 года рассмотрит эти возникающие вопросы, но его объявление не вводит новых специфических правил для ИИ-торговли. Существующие юридические обязательства остаются актуальными для компаний, использующих автоматизированные финансовые технологии. Регуляторный акцент включает то, как компании обеспечивают эффективный контроль, когда торговые решения передаются программному обеспечению, а не выполняются непосредственно сотрудниками.

Существующие руководства и регуляторные требования CFTC по ИИ

5 декабря 2024 года CFTC выпустила служебное информационное письмо № 24-17, напомнив регулируемым субъектам, что существующие требования Коммодити-биржевого закона и нормативные акты CFTC также применяются к деятельности, основанной на ИИ. В письме рассматриваются обязанности, относящиеся к деривативным биржам, клиринговым организациям, площадкам для исполнения свопов и другим зарегистрированным участникам рынка. Компании, внедряющие ИИ, должны продолжать выполнять применимые обязательства, связанные с надзором за рынком, контролем рисков, ведением записей и операционным соответствием. Рекомендации также подчеркивают важность оценки рисков, связанных с ИИ, и поддержания соответствующих внутренних процедур. Важно отметить, что письмо уточняет существующие обязанности, а не устанавливает отдельную нормативную рамку исключительно для автономных торговых агентов.

Ответственность и рыночный надзор за автономными транзакциями ИИ

Одной из основных проблем в области надзора за финансовыми рынками с использованием ИИ является определение ответственности, когда автономные системы выполняют неавторизованные, ошибочные или потенциально манипулятивные сделки. Торговым фирмам могут потребоваться четко определенные лимиты авторизации, мониторинг транзакций, аудиторские записи и процедуры для остановки автоматической активности при возникновении необычного поведения. Регуляторам также необходимо рассмотреть, могут ли существующие системы наблюдения выявлять проблемные торговые паттерны, связанные с ИИ-агентами. Большая автономия не снимает автоматически юридическую ответственность компании, даже если задействованы сторонние поставщики технологий. Эти вопросы становятся особенно важными, когда программное обеспечение принимает быстрые финансовые решения без постоянного одобрения человека.

Глобальные стандарты управления рисками ИИ и финансовая стабильность

Международные регуляторы также разрабатывают подходы к управлению финансовыми рисками, связанными с ИИ. 15 октября 2026 года Совет по финансовой устойчивости (FSB) опубликовал 12 надежных практик для ответственного внедрения ИИ финансовыми учреждениями. Эта рамочная структура подчеркивает организационное управление, качество данных, оценку моделей, объяснимость, человеческий контроль, кибербезопасность и управление рисками третьих сторон. Она побуждает учреждения оценивать системы ИИ на всех этапах их разработки и внедрения, а не полагаться исключительно на первоначальное тестирование. Хотя эти практики не являются обязательными регулятивными требованиями CFTC, они предоставляют соответствующие международные рекомендации по мере расширения использования финансовыми компаниями автономных технологий. Их более широкая цель — укрепить операционную устойчивость и снизить риски, которые могут повлиять на финансовую стабильность.

Последствия форума ИИ CFTC для рынков криптовалют и будущей регуляции

Форум по ИИ ЦЕФТ может иметь важные последствия для рынков криптовалют, особенно по мере того, как автономные торговые системы становятся более тесно связанными с деривативами цифровых активов и инфраструктурой блокчейн. Агенты ИИ могут поддерживать автоматизированные транзакции, управление портфелем и финансовые услуги, функционирующие с минимальным участием человека. Форум 28 октября 2026 года рассмотрит вопросы, связанные с этими технологиями, в то время как более широкая инновационная повестка ЦЕФТ охватывает как криптовалюты, так и искусственный интеллект. Однако сам форум не устанавливает новых правил торговли криптовалютами и не одобряет конкретные финтех-продукты на основе ИИ. Его значимость для цифровых активов заключается в первую очередь в регуляторных вопросах, которые могут возникнуть в связи с все более автоматизированными финансовыми услугами.

Agentic Finance, криптовалютные деривативы и инфраструктура блокчейн

Агентный финансы могут расширить использование автономных систем в торговле криптовалютными деривативами, включая фьючерсы и бессрочные контракты на bitcoin и ethereum. AI-агенты могут помогать отслеживать рыночную экспозицию, оценивать ставку финансирования и выполнять авторизованные транзакции на основе изменяющихся условий. На рынках, работающих круглосуточно, автоматизированные системы также могут поддерживать непрерывный мониторинг позиций и оценку рисков. Более широкое применение AI в криптоторговле демонстрирует, как автоматизация и анализ данных могут поддерживать финансовые решения. Однако криптовалютные деривативы часто предполагают использование кредитного плеча, что делает надежные средства контроля исполнения и управление риском ликвидации особенно важными.

Технология блокчейн открывает дополнительные применения для автономных финансовых агентов. Смарт-контракты и программируемые платежные системы могут обеспечивать авторизованные транзакции и переводы активов без необходимости постоянной ручной обработки. Участие представителей Hedera и Tempo в форуме CFTC подчеркивает вовлеченность организаций, связанных с блокчейном, в обсуждениях финансовых инноваций. Отдельно, 24 сентября 2026 года CFTC обновила руководство, касающееся токенизированных инвестиций клиентских средств и ведения учета на основе блокчейна. Эти изменения демонстрируют более широкое взаимодействие регулятора с инфраструктурой цифровых активов, хотя на форуме не объявляются конкретные одобрения блокчейна.

Возможные регуляторные изменения после форума 28 октября

Более широкая регуляторная повестка дня CFTC предоставляет важный контекст для будущей политики в области крипто активов. 24 марта 2026 года агентство создало Целевую группу по инновациям для решения вопросов, связанных с крипто активами, технологиями блокчейн, системами ИИ и прогнозными рынками. 5 октября CFTC отдельно опубликовала предварительное уведомление о предложении правил, касающихся определенных сделок с крипто активами с розничными инвесторами, и запросила общественное мнение о потенциальной регуляторной рамке. Эта консультация отличается от форума по ИИ и не устанавливает новых правил для автономных агентов. Вместе эти инициативы демонстрируют, как агентство изучает новые технологии через различные регуляторные процессы.

После форума 28 октября участники рынка могут отслеживать официальные заявления CFTC, опубликованные протоколы и любые последующие консультации по вопросам, связанным с надзором за торговлей с использованием ИИ и регулированием криптовалют. Области интереса включают взаимодействие автономных агентов с регулируемыми торговыми платформами, ответственность финансовых посредников и подход к блокчейн-транзакциям. Любые будущие рекомендации или нормативные акты потребуют отдельных официальных действий, а не автоматического следования из обсуждений на форуме. Для трейдеров криптовалют и разработчиков технологий основной вопрос заключается в том, как меняются регуляторные ожидания по мере усложнения финансовых сервисов на основе ИИ.

В заключение

Форум по ИИ от 28 октября 2026 года CFTC стал важной платформой для обсуждения растущей роли автономных торговых систем в деривативах и финансовых рынках. Объединив разработчиков технологий, руководителей отрасли и специалистов по политике, агентство стремится изучить, как агентный финансы могут повлиять на функционирование рынков, управление рисками и регуляторный надзор. Обсуждения помогут выявить, какие практические вызовы требуют более внимательного рассмотрения по мере внедрения финансовыми учреждениями более совершенных систем ИИ. Они также предоставляют возможность подумать о том, как инновации могут развиваться параллельно с существующими рыночными механизмами защиты. Обсуждения поднимают вопросы, связанные с автоматизированной торговлей деривативами, инфраструктурой блокчейн и ответственностью финансовых систем на базе ИИ. Однако форум не вводит новых торговых правил и не устанавливает немедленных изменений в политике. Следующим важным этапом станут обсуждения на форуме и любые последующие официальные действия CFTC, которые могут дать большую ясность в отношении регуляторного подхода к автономным финансовым технологиям. До этого момента действующие требования и устоявшиеся практики управления рисками остаются релевантной отправной точкой для участников регулируемых рынков.

🔥 За кадром новостей: что значит KuCoin 5.0 для вас

Новости рынка движутся быстро — но то, где вы на них реагируете, имеет не меньшее значение. В этом октябре KuCoin запускает KuCoin 5.0, превращая KuCoin в полностью перестроенную платформу. Вот что реально изменится для вас:

Один аккаунт для всего. Старые платформы разделяли ваши средства между отдельными аккаунтами «спот», «маржа» и «фьючерсы» и ожидали, что вы поймете, почему. Единый аккаунт KuCoin 5.0 полностью устраняет это — сделайте депозит один раз, и всё будет просто доступно (на данный момент доступно только для VIP-пользователей).
Реальные активы (RWA). Токенизированное воздействие на традиционные активы, такие как сырьевые товары, прямо в вашем криптоаккаунте. Один из самых быстрорастущих сегментов мировой финансовой системы больше не доступен исключительно для институциональных инвесторов — вы получаете к нему доступ с того же баланса, который используете для торговли.
Зарабатывайте, пока учитесь. Еще не готовы торговать? KCUSD позволяет вашим стейблкоинам получать ежедневный автокомпаундный доход. Самый спокойный способ заставить ваши неиспользуемые депозиты работать с доходностью 4%.
Искусственный интеллект на простом языке. Задавайте вопросы, получайте контекст рынка, понимайте, что вы видите — всё интегрировано в платформу, без жаргона.
Приложение, которое не перегружает. Быстрее, чище и последовательно — интуитивно понятно с первого касания, а не после обучения.
Безопасность, которую можно проверить, а не просто доверять. Европейская компания с лицензией MiCAR, Proof of Reserves, которую вы можете проверить самостоятельно, и международно сертифицированная безопасность (SOC 2 Type II, ISO 27001:2022).

Создайте аккаунт за несколько минут — и начните работать на платформе, созданной для того, куда движется криптовалюта, а не туда, где она была.

ЧаВо

Где публика может наблюдать за форумом CFTC по ИИ?

Форум Frontier от CFTC от 28 октября 2026 года будет транслироваться в прямом эфире на официальном сайте CFTC.gov. Агентство также опубликовало информацию о телефонном доступе для удаленных участников. Заинтересованные зрители могут следить за обсуждениями, не посещая мероприятие лично. Самый надежный способ подтвердить инструкции по доступу и любые изменения в расписании — проверить официальное объявление о мероприятии.

Могут ли физические лица отправлять отзывы по поводу будущих регуляций CFTC по торговле с использованием ИИ?

Да. Физические лица, разработчики и финансовые учреждения могут направлять обратную связь, когда CFTC открывает официальный период публичных комментариев. Для периодов комментариев, открытых 28 апреля 2026 года и позже, заявки обрабатываются через Regulations.gov. Анонс форума 28 октября сам по себе не устанавливает новый период публичных комментариев по правилам ИИ-трейдинга. Любая отдельная консультация укажет соответствующую тематику, процедуры подачи и сроки.

Регулирует ли CFTC все операции с криптовалютами, связанные с ИИ?

Нет. CFTC имеет широкий надзор за товарными деривативами, включая применимые фьючерсы и опционы на криптовалюту. Ее полномочия в отношении спотовых рынков криптовалют, как правило, более ограничены, хотя она может преследовать определенные случаи мошенничества и манипулирования. Юрисдикция регулирующего органа зависит от финансового продукта, структуры транзакции и применимого законодательства. Использование ИИ для выполнения транзакции само по себе не определяет, какой финансовый регулятор имеет юрисдикцию.

Требуют ли платформы ИИ-трейдинга регистрации в CFTC?

Требования к регистрации зависят от услуг, предоставляемых платформой или компанией, а не от того, использует ли она искусственный интеллект. Компании, предлагающие регулируемые брокерские, консультационные или торговые услуги по деривативам, могут быть обязаны пройти соответствующую регистрацию. Пользователи могут проверить информацию о регистрации и дисциплинарных мерах через CFTC и Национальную ассоциацию фьючерсов. Поставщик технологий и регулируемый финансовый посредник могут иметь разные обязательства в зависимости от их соответствующей деятельности.

Могут ли автономные ИИ-агенты выполнять транзакции через платформы децентрализованных финансов?

Технически агенты ИИ могут взаимодействовать с совместимыми децентрализованными финансовыми приложениями через авторизованные кошельки, смарт-контракты и интерфейсы блокчейна. Однако разрешения на транзакции, средства кибербезопасности и уязвимости смарт-контрактов требуют тщательного управления. Транзакции в блокчейне также могут быть труднообратимыми или вообще необратимыми после выполнения. Пользователям следует понимать, какие действия агент может авторизовать, прежде чем предоставлять ему доступ к цифровым активам.

Отказ от ответственности: Данная статья носит исключительно информационный характер и не является инвестиционной рекомендацией. Рынки финансов сопряжены с рисками, и прошлые результаты не гарантируют будущих.

Отказ от ответственности: Эта страница была переведена для вашего удобства с использованием технологии искусственного интеллекта. Для получения наиболее точной информации обратитесь к оригинальной английской версии.