KuCoin
Войти
language_currency
главная
Блог
Tips and Tricks
Детали
img

Объем транзакций в блокчейне Solana достиг $1,6 трлн в 2025 году: почему пользователи покидают централизованные биржи

2026/01/05 06:54:02
Глядя на 2025 год с начала 2026, взлет Соланы несомненно стал главным эпизодом. Поднимаясь с самого низа 1% доля рынка в 2022 году до 12% В 2025 году Solana доказала абсолютное превосходство «высокопроизводительных публичных цепочек» в торговых сценариях.
За этим ростом стоит глубокий сдвиг в поведении пользователей. Для тех, кто ищет Стратегия инвестиций в Solana 2026 на блокчейне, понимание причин, стоящих за этим импульсом в 1,6 триллиона долларов, является важным.

I. Почему $1,6 триллиона выбрали Solana вместо CEX?

  1. "Первым ходом": от арбитража на централизованных биржах до снайпинга в блокчейне

В 2025 году более 80% новых токенов, особенно мем-монет и токены AI-агентов, выбрали запуск нативно на Solana, а не на традиционных централизованных биржах.
  • Раннее позиционированиеК моменту, когда актив появляется на Binance или Coinbase, он часто уже демонстрирует рост в 10 или даже 100 раз. Используя Инструменты спотовой торговли Solana на блокчейне, пользователи могут участвовать напрямую на «эмбриональной стадии» актива.
  • Синергия экосистемыБурный рост платформ, таких как letsBONK.fun и PumpSwap превратил Solana в крупнейший в мире инкубатор инновационных активов.

  1. Экстремальная экономическая эффективность и эволюция UX

Исторически, барьерами для торговли в блокчейне были «медленные скорости» и «высокие комиссии». Однако с полным запуском Обновление Agave 2.0 в 2025 году, Solana достиг средних комиссий за транзакции ниже $0,01 и сверхбыстрые подтверждения за 400 мс.
  • Опыт, подобный CEXАгрегаторы, такие как Джупитер предоставить мировой уровень интерфейса и пользовательского опыта, обеспечивая пользователям ощущение централизованной платформы, при этом гарантируя, что средства остаются в их собственности Кошельки Phantom. Это техническая основа для Объем торгов Solana превзошел централизованные биржи.

II. Глубокий анализ: Кто вносит вклад в эти 1,6 триллиона долларов?

Согласно квартальным отчетам Артемида и Messari, торговая структура Solana в 2025 году следует распределению "гантели":
Группа пользователей Основное поведение Вклад в объем
Ритейл-инвесторы Участие в мемных мании, с использованием letsBONK.fun/PumpSwap ~45%
Арбитражные боты и MEV Захват разрывов цен между платформами, стратегии высокочастотной ликвидности ~30%
Институты и DAOs Массовые переводы стейблкоинов через институциональные каналы Circle ~25%
Заметно, что Ликвидность стейблкоинов в блокчейне Solana зарегистрировал качественный скачок в 2025 году. Circle выпустил почти 8 миллиардов долларов в новом USDC на Solana, напрямую увеличивая ликвидность DEX до уровня, при котором проскальзывание для крупных ордеров (свыше $1 млн) теперь ниже, чем на многих второстепенных CEX.

III. Пользовательский взгляд: захват дивидендов ликвидности в 2026 году

С Активность в блокчейне Solana продолжает восстанавливатьсяКак обычные пользователи должны скорректировать распределение своих активов?

  1. Мониторинг распределения дохода вне протокола

Следуя примеру таких протоколов, как Aave которые исследуют распределение доходов, лидеры Solana, такие как Jupiter (JUP) и Raydium (RAY) усилены их механизмы захвата стоимости в 2026 году. Держание токенов экосистемы больше не только о гovernance — это о разделении дивидендов с этой экономики в 1,6 триллиона долларов.

  1. Используйте агентов ИИ для оптимизации торговли

2026 год — это первый год для Управление криптоактивами с искусственным интеллектом. Благодаря высокому TPS Solana, новое поколение ботов ИИ может анализировать горячие точки в блокчейне в реальном времени. Для пользователей, ищущих высокопотенциальный крипто-план на 2026 год, овладение этими инструментами ИИ — ключ к превосходству над рынком.

  1. Соответствие требованиям и управление налогами

С Фреймворк CARF ОЭСР теперь в силе, даже торговля на прозрачных цепочках, таких как Solana, требует внимания к соблюдению норм. Мы рекомендуем использовать автоматизированные инструменты налогообложения криптовалюты чтобы обеспечить соответствие ваших цепных доходов местным нормативным актам.

IV. Предупреждение о рисках: Тени за процветанием

Несмотря на блестящие данные, у Solana есть и риски. В течение 2025 года время от времени сохранялись "дрожь" сети и "смещение выживших" у многих мем-монет.
  • Стабильность сетиВ то время как Firedancer валидационный клиент остается маяком надежды, а перегрузка в периоды экстремальной волатильности остается "дамокловым мечом" для разработчиков.
  • Ликвидационные пузыриЧасть объема в 1,6 триллиона долларов исходит из высокочастотного алгоритмического арбитража, который иногда может завышать воспринимаемый органический торговый интерес.

Вывод: Истинное прибытие эпохи DeFi

Факт того, что объем Solana в 2025 году превысил объем большинства CEX, указывает на то, что все в одном решения децентрализованной финансовой системы теперь могут конкурировать напрямую с традиционными платформами.
 
Топ 5 децентрализованных бирж Solana по объему торгов (итоги 2025)
DEX Protocol Оценка совокупного объема 2025 Среднее проскальзывание (основные)
Raydium ~637,6 млрд долларов 0,01% - 0,05%
Джупитер (агрегатор) ~480+ миллиардов долларов* Оптимизированный (Smart Routing)
Орка ~401,9 млрд долларов 0,02% - 0,08%
Метеора ~218,5 млрд долларов 0,03% - 0,10%
PumpSwap ~66,9 млрд долларов 0,10% - 0,50%+

Отказ от ответственности: Эта страница была переведена для вашего удобства с использованием технологии искусственного интеллекта (на базе GPT). Для получения наиболее точной информации обратитесь к оригинальной английской версии.