Acertou o processo, mas não o resultado; finalmente, o mercado começou a matar.
$HYPE não perdeu, ganhei um pouco e saí.
$SOXL perdeu, saí com stop-loss.
$RKLB ainda está preso, atualmente -30%.
Agora, todas as histórias assustadoras voltaram: expectativas ruins de resultados, alta brusca das taxas dos títulos do Tesouro, liquidação de alavancagem, medidas rígidas do novo presidente para evitar aumentos de juros, saída de lucros por instituições, bolha de ações de tecnologia, empresas de tecnologia emitindo dívidas sem compradores, dados fracos do mercado imobiliário americano, preços nos EUA subindo silenciosamente, Apple afirmando que o aumento do custo da memória elevou seus gastos, Meta lançando um novo modelo enquanto aluga capacidade de processamento, previsões de lucro insuficientes para a indústria de IA, supercapacidade de processamento, modelos gigantescos travando uma guerra de entrega, e muitos outros fatores.
Na minha própria compreensão, no fundo, trata-se de um único problema: o mercado acionário norte-americano não consegue mais subir nesse nível; muitas ações individuais já têm inclinações excessivas e precisam de um processo para criar oportunidades de compra. Pode ainda cair mais, mas eu mantenho que a IA é, sem dúvida, uma narrativa de nível revolucionário industrial. Mantenha caixa em reserva e espere por uma oportunidade para apostar no futuro. É isso.
Atenção: o risco ainda é muito alto, pois o novo governo pode interferir em certos aspectos do mercado (embora não haja evidências disso).
Mas a rotação de temas e a necessidade de manter o índice estável, escolhendo grandes empresas de tecnologia para impulsionar o mercado, me levam a essa conclusão bastante assertiva.
Ainda não é o momento; seja paciente. Se você está preso em ativos spot com bom potencial, segure-os e não entregue suas posições facilmente. Quanto mais forte a queda, mais forte será a recuperação. O mercado norte-americano ainda não chegou ao ponto de precisar desabar — basta ter paciência.
