https://t.co/xtWyEOsuVn 【Mesmo com uma redução de 20 milhões de ienes, “não sinto nada”】 O portfólio de 100 milhões de ienes do economista KURAMA / A razão para 35% em Bitcoin / O ponto cego do All-World e o efeito de diversificação entre “tecnologia e bancos”, segundo Tomohiro Okawa / Critérios para vender em quedas bruscas [Parte 2] Rakumachi #AIResumo Portfólio de 100 milhões de ienes e conceitos de diversificação 🔳 Alocação atual de ativos O portfólio de 100 milhões de ienes é composto por 42,5% em ações, 35% em Bitcoin, 12,5% em ouro e 10% em dinheiro, com 90% do total alocado em investimentos. 🔳 Motivo para começar a investir Começou a investir para proteger seus ativos acumulados por economia contra a inflação, considerando que mesmo uma alta anual de preços de 3% reduz o valor real do dinheiro em caixa. Īltima trajetória do início dos investimentos Acumulou 10 milhões de ienes em cerca de dois anos e, desde antes e depois da crise do coronavírus, iniciou investimentos regulares por meio do NISA e em ações globais, mantendo aportes mesmo durante períodos de queda. Īltima carteira de ações 75% das ações estão alocados em ações globais; os 25% restantes são divididos igualmente entre o Nikkei 225 e ações focadas em tecnologia, sem dedicar tempo à análise individual de empresas. Īltima avaliação das ações globais Embora as ações globais tenham a vantagem de trocar automaticamente as empresas, há opiniões de que elas incluem países e empresas com baixo potencial de crescimento, podendo levar a uma diversificação superficial ou até à “parada mental”. Īltina essência da diversificação É importante combinar ativos que reagem diferentemente às flutuações de preço e às taxas de juros; como exemplo, foi citada a combinação de ações tecnológicas sensíveis ao aumento das taxas com ações bancárias que se beneficiam desse cenário. Īltina adição de investimentos por país ou tema Sugeriu-se complementar as ações globais e o S&P 500 com ETFs nacionais ou produtos temáticos focados em países com crescimento esperado, recursos naturais, tecnologia e bancos. Īltina diversificação além das ações Trata-se as ações como um único grupo de ativos e combina-se ouro e Bitcoin para construir um portfólio preparado para crises financeiras ou desvalorização cambial. Īltina portfólio da esperança e da desesperança Ações e tecnologia são vistas como “esperança” de crescimento; ouro e Bitcoin como proteção contra insegurança no sistema financeiro. A combinação dos dois promove estabilidade operacional. Īltina papel do ouro O ouro não tem entidade emissora, possui longa história e é amplamente detido por bancos centrais, sendo avaliado como ativo defensivo contra quedas de mercado e riscos geopolíticos. Īltina visão sobre Bitcoin O Bitcoin tem um limite máximo de emissão de 21 milhões de unidades e é esperado como meio de armazenamento e transferência independente da autoridade monetária estatal; no entanto, também há opiniões de que sua avaliação é difícil por não haver métricas claras para determinar seu valor justo. Īltina resposta a quedas bruscas de preço Mesmo após perdas de 10 a 20 milhões de ienes em poucos dias, não vendeu os ativos por compreensão e confiança neles; caso os pressupostos iniciais não sejam invalidados, considera aumentar os aportes. Īltina critérios para stop-loss Não se deve vender apenas por piora temporária da oferta e demanda ou mudanças nas taxas de juros; é essencial confirmar deterioração nos resultados ou colapso da razão original do investimento antes de tomar decisão. Īltina atratividade das ações individuais A escolha própria das empresas e a satisfação adicional de ver os resultados e preços se moverem conforme previsto — além do lucro — são apontados como pontos fortes. Īltina limitações da análise individual Analisar profundamente empresas exige muito tempo; mesmo analistas profissionais conseguem acompanhar continuamente apenas cerca de 10 a 20 empresas. Īltina abordagem top-down Selecionar setores promissores com base em tendências globais, taxas de juros, fluxos de capital, políticas e temas de crescimento — e depois identificar empresas dentro desses setores com potencial de aumento de lucros — é considerado adequado para investidores com tempo limitado. Īltina concentração em áreas de expertise É mais eficaz começar com investimentos individuais em setores como IA e tecnologia — que despertam interesse e permitem estudo contínuo — do que forçar-se a escolher áreas complexas como medicamentos. Īltina importância do investimento em tecnologia A tendência contínua de progresso tecnológico e eficiência pode persistir no longo prazo; países que dominam IA e tecnologias avançadas podem assumir hegemonia econômica — portanto, vale a pena estudá-las continuamente. Īltina diretrizes futuras Planeja manter o foco atual em ações globais, adicionando investimentos por país e tema, enquanto também explora ações individuais nos setores de IA e tecnologia.