MetaEra: As 5 principais ações da semana destacam gastos em IA e volatilidade nos semicondutores

ME AI Notícia: Esta semana, as ações dos EUA recuaram de seus máximos durante a temporada de resultados, e as negociações de IA entraram na fase de "verificação de contas". Até o fechamento em 23 de julho, horário da costa leste dos EUA, o S&P 500 caiu cerca de 0,7% na semana, enquanto o Nasdaq caiu cerca de 1,5%, com grandes ações de tecnologia sendo os principais pesos. Embora os resultados do Google tenham superado as expectativas, o aumento da previsão de gastos com capital para o ano inteiro, entre US$ 195 bilhões e US$ 205 bilhões, gerou preocupações no mercado sobre o retorno dos investimentos em IA; ao mesmo tempo, NVIDIA, SK hynix ADR e a cadeia chinesa de semicondutores de inovação continuam apoiados pela demanda por capacidade de IA, com os fundos começando a migrar das grandes ações de tecnologia para segmentos específicos como HBM, armazenamento e DRAM nacional. A SpaceX continua afetada pelo atraso nos testes do Starship e pela pressão de avaliação, com maior volatilidade após a oferta pública. Portanto, as ações mais observadas pelos investidores esta semana concentram-se em quatro principais linhas: gastos com capital em IA, cadeia de armazenamento, semicondutores nacionais e avaliação da indústria espacial comercial. Índice Sci-Tech 50 (alta semanal de cerca de 4,13%): O Sci-Tech 50 subiu 10,73% em 21/7, com semicondutores, hardware de computação e cadeia de armazenamento em forte expansão; após isso, oscilou devido a lucros realizados e queda no volume de negociação, caindo 3,78% em 23/7. A expectativa de listagem da ChangXin Technology em 27/7 continua impulsionando a linha do DRAM nacional, com os fundos reavaliando repetidamente a cadeia de IA e a substituição nacional. Google (queda semanal de cerca de 9,78%): A Alphabet registrou receita de US$ 119,8 bilhões no segundo trimestre e crescimento de 82% no Google Cloud, superando as expectativas; no entanto, a empresa elevou sua previsão anual de gastos com capital para US$ 195 bilhões a US$ 205 bilhões e apresentou fluxo de caixa livre negativo, gerando preocupações no mercado sobre o ciclo de retorno dos investimentos em IA. A ação caiu cerca de 7% em 23/7. SK hynix ADR (alta semanal de cerca de 12,13%): O aumento da previsão de gastos com infraestrutura de IA pelo Google aliviou as preocupações do mercado sobre cortes de pedidos por provedores de nuvem; o SK hynix ADR subiu 2,6% em 23/7 para US$ 169,50, com a expectativa de demanda por HBM se recuperando. Devido a restrições de emissão e conversão, o ADR ainda mantém um prêmio elevado em relação às ações locais na Coreia. SpaceX (queda semanal de cerca de 2,98%): Após uma recuperação durante a semana, a SpaceX voltou a cair após o adiamento do 13º teste do Starship, fechando em US$ 116,28 após o horário comercial; a alta avaliação pós-IPO, pequeno float e aumento da posição vendida amplificaram a volatilidade. A comercialização do Starship permanece como a variável central para avaliação a médio e longo prazo, mas o sentimento de curto prazo continua sendo puxado pelos avanços nos testes. NVIDIA (alta semanal de cerca de 2,70%): O aumento nos gastos com capital do Google deveria beneficiar a demanda por chips de IA, mas a NVDA caiu 1,6% em 23/7 junto com outras grandes ações de tecnologia; os fundos migraram temporariamente das grandes ações de tecnologia para ativos mais especializados como Micron e SK hynix. A cadeia de IA permanece forte, mas as negociações passaram da alta generalizada para a realização em segmentos específicos. (Fonte: BlockBeats)