Alguns dos maiores bancos do mundo concluíram pagamentos transfronteiriços reais usando dinheiro tokenizado em um teste liderado pelo Banco de Compensações Internacionais (BIS), mais um sinal de que a tokenização está entrando na infraestrutura da finança global.
O Projeto Agorá, que reúne cinco bancos centrais e 28 instituições financeiras comerciais, incluindo JPMorgan, Citi, UBS, Deutsche Bank e Standard Chartered, processou aproximadamente US$ 1 milhão (CHF 800.000) em transações de valor real em seis moedas — dólar dos Estados Unidos, euro, libra britânica, iene japonês, franco suíço e won sul-coreano.
O piloto utilizou reservas bancárias centrais tokenizadas e depósitos bancários comerciais para liquidar pagamentos corporativos, interbancários e de câmbio estrangeiro. Os pagamentos foram liquidados em uma média de cerca de 80 segundos, mesmo que o protótipo não estivesse diretamente integrado à infraestrutura de pagamento existente dos bancos, disse o relatório do BIS.
O projeto se encaixa em uma mudança mais ampla à medida que stablecoins e ativos tokenizados ganham tração em toda a finança global. Gestores de ativos começaram a emitir fundos de mercado monetário e crédito privado tokenizados, enquanto stablecoins estão sendo cada vez mais utilizadas para pagamentos transfronteiriços e operações de tesouraria corporativa.
O Projeto Agorá explora se a mesma tecnologia pode modernizar a infraestrutura que os bancos utilizam para transferir dinheiro internacionalmente.
Ao contrário das stablecoins, que geralmente são emitidas pelo setor privado, como a Circle (CRCL) e a Tether, o projeto Agorá do BIS tokeniza duas formas de dinheiro bancário tradicional: reservas do banco central usadas por bancos comerciais para liquidação entre si e depósitos bancários comerciais mantidos por clientes.
Os pagamentos transfronteiriços de hoje muitas vezes passam por múltiplos bancos correspondentes, com cada instituição mantendo seus próprios registros antes que os fundos sejam finalmente liquidados. O piloto do BIS, em vez disso, colocou dinheiro tokenizado em um livro-razão compartilhado, permitindo que os bancos completem transações enquanto compartilham um único registro de propriedade e status de pagamento.
O projeto também testou pagamentos em câmbio externo, permitindo que os bancos trocassem duas moedas ao mesmo tempo, em vez de aguardar o liquidação de um lado da transação antes de completar o outro. Isso reduz o risco de uma parte enviar dinheiro sem receber a outra moeda em troca.
Os bancos envolvidos também disseram que a plataforma facilitou o rastreamento dos pagamentos do início ao fim e funcionou junto aos sistemas de pagamento existentes em vez de substituí-los.
O Projeto Agorá é um dos váriosatacado esforços de tokenização em andamento, enquanto bancos centrais e emprestadores comerciais exploram como o dinheiro digital pode modernizar a infraestrutura por trás dos mercados financeiros globais.