O Projeto Agorá do Banco de Compensações Internacionais concluiu um teste de pagamento transfronteiriço com valor real, com 28 instituições financeiras e bancos centrais realizando liquidações de aproximadamente 800.000 francos suíços em 6 moedas, utilizando reservas bancárias centralizadas tokenizadas e depósitos comerciais, com média de 80 segundos por transação.
(Resumo anterior: EUA, Japão, Coreia do Sul… 7 bancos centrais colaboram em teste de “liquidação transfronteiriça de moeda digital”! O BIS lança o projeto Agora)
(Informação de contexto: Swift blockchain ledger ready: Citibank, HSBC, and 17 other banks pilot tokenized cross-border payments)
País do Banco de Compensações Internacionais (BIS) anunciou na quinta-feira que o Project Agorá concluiu um teste de valor real de pagamentos por atacado transfronteiriços tokenizados, com 28 instituições financeiras e bancos centrais liquidando cerca de 800.000 francos suíços (aproximadamente 1 milhão de dólares) em 17 cenários de transação.
BIS in official documents states that the test covered six currencies: Swiss franc, euro, pound sterling, Japanese yen, Korean won, and US dollar, with an average settlement time of only about 80 seconds, involving five central banks and eight major commercial banks.
28 participantes: 5 bancos centrais e 8 bancos sistemicamente importantes
De acordo com a lista de participantes divulgada pelo BIS, os bancos centrais incluem o Banco da Inglaterra, o Banco da França, o Banco do Japão, o Banco da Coreia e o Banco Nacional da Suíça; no nível dos bancos comerciais, estão JPMorgan Chase, Citibank, Deutsche Bank, Crédit Agricole, UBS, Standard Chartered e o Grupo Mitsubishi UFJ Financial.
Isso significa que quatro das cinco maiores bancos do mundo (JPMorgan Chase, Citibank, Deutsche Bank e BNP Paribas), juntamente com o maior grupo financeiro da Ásia, Mitsubishi UFJ, estão todos envolvidos, indicando que os pagamentos tokenizados transnacionais entraram na fase de teste prático por grandes instituições.
Agroá project from atomic settlement to real-value testing
O projeto Agorá é uma iniciativa do BIS lançada em 2024, com o objetivo de explorar como a tokenização de depósitos bancários comerciais e reservas do banco central pode melhorar os pagamentos por atacado transfronteiriços. Em maio deste ano, o projeto confirmou que o sistema protótipo consegue realizar liquidação atômica (atomic settlement) entre múltiplas moedas e jurisdições, ou seja, entrega com risco zero "liquidação simultânea ou nenhuma liquidação".
Este teste em julho avançou ainda mais para a fase de valor real (real-value), o que significa que não se trata mais de negociação simulada, mas sim do uso de fundos reais para liquidação transfronteiriça em múltiplos mercados ativos.
Quanto mais rápido é em comparação com o SWIFT tradicional?
Os pagamentos transfronteiriços tradicionais via SWIFT geralmente levam 1 a 3 dias úteis, com o tempo de transição dos bancos correspondentes sendo a principal causa de atraso. A velocidade média de liquidação de 80 segundos do Project Agorá reduz os pagamentos transfronteiriços de uma escala de “dias” para “minutos”.
É importante notar que este teste utilizou simultaneamente dois tipos de ativos: reservas bancárias centrais tokenizadas (central bank reserves) e depósitos bancários comerciais tokenizados (commercial bank deposits). Isso significa que, no futuro, pagamentos transfronteiriços não precisarão necessariamente de CBDCs; depósitos comerciais tokenizados também podem alcançar o mesmo resultado, e essa abordagem tem um custo de adoção relativamente mais baixo, pois não exige que bancos centrais emitam uma nova moeda digital.
E Taiwan?
A estrutura econômica orientada para exportações de Taiwan significa que os pagamentos transfronteiriços são o núcleo da infraestrutura financeira diária. Atualmente, os bancos de Taiwan ainda dependem principalmente do sistema SWIFT para liquidação em moeda estrangeira, e as taxas e custos de tempo dos bancos intermediários continuam sendo um ponto doloroso para as pequenas e médias empresas ao enviar remessas.
Se os resultados do teste do Project Agorá puderem ser escalados para mais moedas, bancos taiwaneses como Taishin e Cathay poderão teoricamente participar em estruturas semelhantes por meio de depósitos tokenizados, reduzindo o tempo de transferências transfronteiriças de nova moeda taiwanesa de vários dias para alguns minutos, proporcionando um aumento direto de eficiência para a indústria de exportação de Taiwan.
📍Notícias relacionadas📍
Kimi lança reavaliação pós-mercado do K3; Anthropic perde mais de 120 bilhões de dólares