$IREN berjuang keras untuk menentang hukum graviti. Ia kini berada di atas $24 daripada 22.90. Lihat, permintaan untuk pengiraan semakin meningkat, bukan menurun. Dan IREN menandatangani satu perjanjian selepas satu. Oleh itu, ketakutan itu tidak berasas.
Jadi, biar saya pastikan… Syarikat AI membayar lebih untuk komputasi, sementara Wall Street fikir syarikat yang menyediakannya bernilai kurang? 😂 Sesuatu perlu berubah. Saya bertaruh $IREN akan mengejutkan ramai orang.
Sementara Wall Street berfikir neoclouds sepatutnya akan pupus, VP Kejuruteraan Perplexity sedang bercakap tentang $IREN yang membantu mendorong fasa pertumbuhan seterusnya Perplexity. Ternyata, seseorang lupa memberitahu Perplexity bahawa neoclouds sedang mati. https://t.co/3Ymj3V7vjB
Lucu bagaimana semua orang tiba-tiba menjadi pakar mengenai mengapa neoclouds tidak akan bertahan. Sementara itu, $IREN terus menandatangani pelanggan dan mengamankan pendanaan. Saya merasa panggilan pendapatan $IREN berikutnya akan sangat menarik—Microsoft. NVIDIA. Perplexity. Pendanaan baru.
Ulasan/sentimen bearish terhadap Neoclouds tidak berasas. Hari ini, $IREN berjaya mendapatkan pembiayaan yang disokong GPU sebanyak $363 juta. Seminggu yang lalu, $NBIS mendapat fasiliti kredit sebanyak $3.5 bilion. Di manakah kes bearish?
Yang paling menarik perhatian saya mengenai $363 juta yang diperoleh $IREN ialah mekanisme pembiayaan tersebut. IREN sedang menunjukkan bahawa infrastruktur GPU yang telah dilaksanakan dan menghasilkan pendapatan boleh digunakan sebagai jaminan untuk pembiayaan institusi. Ini merupakan perbezaan penting dalam pasaran yang semakin prihatin tentang cara neocloud akan membiayai pertumbuhan mereka. Ini bermakna modal hutang yang didanai berdasarkan peralatan tersebut diperoleh tanpa mengeluarkan saham biasa baru. Tiada pengurangan saham. IREN kini telah membuktikan, walaupun ada komen pesimis daripada Musk, bahawa modal institusi boleh tersedia kepada syarikat yang mempunyai infrastruktur operasi dan kontrak pelanggan!
$IREN Ya! Dan komen-komen Musk adalah konflik kepentingan yang sah. Yang menarik ialah SpaceX bukan sahaja membiayai infrastruktur AI untuk penggunaan sendiri. Ia juga menjual kapasiti pengkomputeran kepada pelanggan luar. Sebenarnya, transkrip panggilan keuntungan Oktober 2022 SpaceX menyatakan bahawa Musk berkata syarikat itu bertujuan untuk mengalokasikan kira-kira separuh kapasiti pengkomputerannya untuk penggunaan dalaman dan separuh lagi untuk pelanggan luar. Beliau juga membincangkan menyewakan kapasiti tersebut pada kadar pasaran. Dengan itu, bukankah itu menjadikan Musk sebagai peserta dalam pasaran yang pesaingnya secara awam diperingatkan boleh runtuh?!
Rakan-rakan, tenang! Konsolidasi industri boleh menjadi bearish untuk operator yang lemah dan bullish untuk pemenang seperti $IREN! Kurangnya pesaing tidak bermakna permintaan AI berkurang, tetapi lebih banyak peluang untuk pemenang: Kuasa yang dijamin Kontrak pelanggan yang boleh dipercayai Akses kepada pembiayaan Pelaksanaan yang telah terbukti Itulah kelebihan kompetitif yang penting. Dan $IREN sudah mempunyai beberapa bahagian penting dalam teka-teki ini.
$IREN bukanlah neocloud spekulatif biasa yang cuba mengumpul dana tanpa pelanggan yang berkomitmen. Pengungkapan kewangan Ogosnya menggambarkan perjanjian pembiayaan GPU kelas investasi bernilai $3.6 bilion yang berkaitan dengan Microsoft dengan kos pinjaman 6%. Bersama-sama dengan pembayaran di muka pelanggan, ia menutup kira-kira 96% daripada perbelanjaan modal GPU yang berkaitan. Musk mungkin betul bahawa banyak neocloud tidak akan bertahan. Tetapi IREN tidak akan menjadi antara mangsa.
$IREN MENGUJI KESABARAN ANDA. KEPERCAYAAN ANDA. TAHANAN SAKIT ANDA. Turun lagi sebanyak $0.60 hari ini? Apa pun itu! Sektor neocloud keseluruhan berada di bawah tekanan. Tetapi adakah teori asas IREN berubah? Tidak! Perniagaannya tetap utuh. Saya menambahkan lebih banyak call strike 28 Januari 2028. Semakin rendah ia turun, semakin banyak yang akan saya tambah.
