Mengapa $SOFI meningkat 14.7% dari 23 Okt hingga 30 Okt? Margin faedah bersih Q3 meningkat 16 titik asas kepada 6.14%, sementara deposit mencapai $51.3B. Lebih banyak dana masuk, menghasilkan lebih banyak setiap dolar. Saya memilikinya. Ia menutup pada 30 Okt pada $16.76.

$AMZN menghabiskan $77,3 miliar untuk harta dan peralatan pada Q3, naik dari $35,1 miliar setahun sebelumnya. Pengeluaran meningkat 120%. Pendapatan AWS meningkat 39%. Kesenjangan ini adalah seluruh perdagangan AI saat ini. https://t.co/mnvXDY4AD8

$COHR jatuh 11.3% pada 30 Okt kepada nilai $41.4B. Lumentum, pesaing laser-nya, bernilai $76.2B, dan Bloomberg melaporkan pada 28 Okt bahawa Marvell sedang berbincang untuk membelinya. Kebanyakan orang melihat pesaing dengan raksasa cip di belakangnya. Saya melihat Coherent sebagai pembuat laser besar yang tidak dimiliki oleh sebarang syarikat cip. Saya memegang $COHR.

$MSFT membayar pembinaan AI-nya secara tunai pada kuartal lepas: $18.6B arus tunai bebas, dengan Azure naik 48%. Arus tunai bebas Alphabet ialah -$9.1B. Belanjawan modal Amazon melebihi dua kali ganda kepada $77.3B. Saya memiliki $GOOG dan $AMZN, bukan Microsoft. Peringkat ini agak menyakitkan.

$KLAC naik 8.4% minggu ini. $INTC turun 28.6% sahaja pada hari Jumaat. $AMD akan mengumumkan hasil pada hari Selasa selepas penutupan, dan saya memilikinya. Industri yang sama, minggu yang bertentangan. KLA memberi panduan untuk kuartal Disember sekitar $4.7B, melebihi anggaran pasaran sebanyak $4.63B, dan sahamnya naik dari $145.61 kepada $157.91. Intel melampaui panduannya sendiri, $0.52 seunit berbanding $0.38, kemudian memberi panduan pendapatan Q4 sebanyak $15B-$16B, sedangkan analis menganggarkan $17.1B. CFO menyalahkan perlambatan PC yang berterusan sekurang-kurangnya sehingga separuh pertama tahun depan. Sahamnya jatuh dari $92.07 kepada $65.76 dalam satu sesi sahaja. Jadi, pasaran sedang membayar untuk satu perkara sahaja sekarang: nombor kuartal depan. Kejayaan kuartal lepas tidak memberi apa-apa kepada Intel. Itulah lensa saya untuk AMD pada hari Selasa. AMD menutup pada hari Jumaat di $504.80, turun 2.3% seminggu. Konsensus berada hampir di $1.97 seunit dengan pendapatan sekitar $13.2B. Saya akan melangkau kejayaan utama dan membaca panduan Disember serta garis pusat data terlebih dahulu. Saya memilikinya AMD, $KLAC dan $NVDA. Saya tidak mempunyai Intel. Jika panduan AMD lemah, saya akan pegang dan baca panggilan tersebut. Jika garis pusat data menyusut dari kuartal ke kuartal, itu akan mengubah pendapat saya.

3 nombor dari minggu putaran kedua Brazil, 23 Oktober hingga 30 Oktober: 1. $EWZ: $42.59 kepada $32.46, turun 23.8%. 2. Real: sekitar 5.04 per dolar kepada 5.38. 3. $MELI: $1,810.15 kepada $1,624.53, turun 10.3%. Saya memiliki MercadoLibre. Hampir separuh pendapatannya berada di luar Brazil, dan separuh itu terlihat. https://t.co/vRiVSk06jh

2 daripada 12 pengundi Fed ingin menaikkan kadar semalam. 10 lagi mengekalkan pada 3.75% hingga 4.00% dan menghapuskan pernyataan bahawa dasar menyokong inflasi 2%. Thread Selasa menyatakan bahawa kenaikan tidak boleh membuat sebiji minyak. Dua pengundi masih ingin kenaikan. Saya masih berposisi untuk kenaikan pada Disember.

$SOFI ditutup naik 13.4% pada $16.40 pada hari Selasa. Nombor yang saya katakan akan saya baca terlebih dahulu, margin faedah bersih, berada pada 6.14%, naik 16 titik asas dari Q2. Itu bahagian yang penting bagi saya. SoFi membiayai pinjaman mereka dengan deposit, dan deposit meningkat sebanyak $5.8B dalam kuartal ini kepada $51.3B. Margin melebar sementara asas deposit tumbuh, dengan Fed pada 3.75% hingga 4.00%. Bahagian lain laporan: pendapatan bersih yang disesuaikan $1.37B, naik 44%. EPS $0.18 berbanding anggaran sekitar $0.17. Rekod 1.2 juta ahli baharu, jumlah keseluruhan 17.1 juta. Buku nyata $7.48 seunit. Yang saya pertimbangkan untuk ditahan: garis panduan pendapatan tahunan dinaikkan kepada sekitar $5.04B, tetapi garis panduan EPS kekal pada sekitar $0.61. Pendapatan lebih tinggi, pandangan keuntungan yang sama untuk tahun ini. Saya ingin mendengar sebabnya pada panggilan sebelum saya menyebut ini sebagai kuartal yang bersih. Saya memilikinya dan tidak melakukan apa-apa hari ini. Kenaikan 13% dalam satu laporan adalah penilaian pasaran. Saya menunggu margin Q4.

Pendapatan kripto $HOOD turun 55% kepada $120 juta pada Q3. Saham turun sekitar 5% selepas jam pasaran. Kripto kini menyumbang 8.4% daripada pendapatan, daripada 21% tahun lepas. Kontrak acara menghasilkan $173 juta, lebih tinggi daripada kripto. Saya memilikinya. Saya baca deposit dan margin dahulu: sekitar $16 bilion masuk, buku margin rekod $22.1 bilion. Keduanya kekal.

Ikatan CoreWeave 2031 memberi pulangan 15,78% pada 15 Okt. Pada 22 Okt, sebuah bank meminjamkan $NBIS sebanyak $3.5B pada kadar kira-kira 6.6% hingga 7.4%. Industri yang sama, minggu yang sama, berbeza sebanyak sembilan titik. Karya percuma hari ini membincangkan siapa yang mendapat dana murah sekarang, apabila modal menjadi bahagian yang jarang dalam AI. Pautan di dalam balasan.