Інвестиції в інфраструктуру ШІ продовжують зростати, що підсилює попит на чіпи високопродуктивної пам’яті. Завдяки запуску нових потужностей та оптимізму на Уолл-стріт, акції Micron недавно досягли історичного максимуму, що також підтримало зростання сектору напівпровідників.
Фабрика у Вірджинії повністю введена в експлуатацію
Micron оголосила на цьому тижні, що нова фабрика DRAM у Манассасі, Вірджинія, США, перейшла до повноцінної експлуатації. У проект було інвестовано приблизно 2 мільярди доларів США, основна продукція — DRAM 1-alpha, призначена для автопромислу, авіації, оборони, мережевого обладнання, промислових систем та медичного обладнання.
Цей завод також є частиною плану Micron на 200 мільярдів доларів США щодо виробництва та розробки на території США. Керівництво компанії зазначило, що нова об’єкта розширить виробничі потужності США з виробництва передових запам’ятовуючих пристроїв і підтримає клієнтів, які мають потребу у продуктах з довгим життєвим циклом.
UBS значно підвищила цільову ціну
Ще одним фактором, що сприяє подальшому зростанню ціни акцій, є останнє переглядання рейтингу Micron від UBS. За повідомленням, UBS підвищила цільову ціну Micron з 535 доларів США до 1625 доларів США, що стало одним із найбільш агресивних підвищень у секторі напівпровідників цього року.
Аналітик UBS Тімоті Аркурі вважає, що дефіцит поставок чіпів пам’яті може тривати щонайменше до другого кварталу 2028 року. Якщо це припущення виявиться правильним, то Micron отримає більше угодових переваг у довгострокових контрактах із клієнтами, а коливання прибутку можуть бути меншими, ніж раніше.
На тлі цієї очікування інтерес ринку до компаній, що виробляють чіпи пам’яті, значно зростав. У ході торгів у вівторок ETF у секторі напівпровідників зросли більше ніж на 4%.
Потреби в ІО вже відображені в результаті
З точки зору результатів, недавній ріст Micron уже почав відображати попитову перевагу, пов’язану з ШІ. Дохід компанії за квартал, що закінчився 26 лютого, склав 24 мільярди доларів США, що майже вдвічі перевищує показник за аналогічний період минулого року; відкоригований чистий прибуток зрос до 14 мільярдів доларів США, майже в 8 разів більше, ніж у відповідний період минулого року.
Згідно зі звітом, за останній рік акції Micron зросли більше ніж на 861%. Крім компаній NVIDIA, AMD та інших, виробники чипів пам’яті також стали центром уваги в цьому циклі торгівлі штучним інтелектом.
Подальші уваги ринку зосереджені на тому, чи зможуть витрати, пов’язані з ШІ, продовжувати залишатися на високому рівні, а також чи триватиме напруга щодо цін і постачання чіпів пам’яті.